การเช่าซื้อเป็นข้อตกลง 3 ฝ่ายซึ่งบริษัทลีสซิ่งซื้อหรือดำเนินการซื้ออุปกรณ์จากผู้ผลิตตามคำขอและคำสั่งของผู้ใช้ โดยให้ผู้ใช้เช่าเพื่อใช้ชั่วคราว นอกจากนี้ผู้ใช้มักมีสิทธิ์ซื้ออุปกรณ์ที่ได้รับคืน

สินเชื่อเช่าซื้อมีผลใช้บังคับดังต่อไปนี้ กรณี:

เมื่อนักลงทุนต้องการเวลาจำนวนมากในการคืนเงิน

เมื่อมีสิทธิประโยชน์ทางภาษีที่สำคัญ

3.3 แบ่งปันผลงาน

3.3 แบ่งปัน

“+” : มีปริมาณจำกัดและไม่สามารถเก็บไว้ได้นาน เช่น ความไม่แน่นอนของขนาดนั่นเอง “-”: วิธีการทำงานและการควบคุมแบบพิเศษ เช่น มีข้อกำหนดและข้อจำกัดบางประการ

การลงทุนต่างชาติ

ลักษณะ วิธีการ และรูปแบบของการจัดหาเงินทุนเพื่อการลงทุน

สิ่งที่สำคัญที่สุดในการลงทุนคือการจัดหาเงินทุนสำหรับโครงการลงทุน การจัดหาเงินทุนสำหรับกระบวนการลงทุนใดๆ จะต้องทำให้มั่นใจในความเคลื่อนไหวของการลงทุน ซึ่งจะทำให้โครงการสามารถดำเนินการตามระยะเวลาของการดำเนินการและข้อจำกัดทางการเงิน และในทางกลับกัน จะช่วยลดต้นทุนและความเสี่ยงอันเนื่องมาจาก โครงสร้างการใช้เงินและสิทธิประโยชน์ทางภาษีที่เหมาะสม การจัดหาเงินทุนสำหรับโครงการมักมีหลายขั้นตอน

ขั้นที่ 1 กำลังดำเนินการวิเคราะห์ความมีชีวิตของโครงการเบื้องต้น

ขั้นที่ 2 การพัฒนาแผนการดำเนินโครงการครอบคลุมกระบวนการตั้งแต่การศึกษาเบื้องต้นถึงความเป็นไปได้ไปจนถึงการจัดองค์กรทางการเงิน เกิดขึ้นที่นี่:

ก) การประเมินตัวบ่งชี้และความเสี่ยงทั้งหมด การวิเคราะห์วิธีที่เป็นไปได้ในการพัฒนาสถานการณ์ทางเศรษฐกิจ สังคม การเมือง อิทธิพลต่อการดำเนินโครงการของปัจจัยต่างๆ เช่น อัตราดอกเบี้ยสินเชื่อ การเติบโตของเงินเฟ้อ อัตราแลกเปลี่ยนรูเบิล ฯลฯ

b) ข้อเสนอได้รับการพัฒนาเพื่อจัดระเบียบการจัดหาเงินทุนของวัตถุที่คาดการณ์ไว้ (ในขั้นตอนของการดำเนินการ) และวิธีการติดตามการดำเนินการตามแผนการใช้จ่ายเงิน

ด่าน 3 การจัดจัดหาเงินทุนสำหรับโครงการลงทุน กำหนดจำนวนเงินที่ต้องการสำหรับการพัฒนาและการดำเนินการ การขาดแคลนทรัพยากรทางการเงินอย่างต่อเนื่องอาจจำกัดการพิจารณาข้อเสนอบางอย่าง เช่น ในแง่ของความสามารถในการออกแบบ และพารามิเตอร์ทางเทคนิคและเศรษฐศาสตร์อื่นๆ การจำกัดให้อยู่ในระดับต่ำสุดที่เป็นไปได้ในเชิงเศรษฐกิจ

จำนวนเงินรวมของการจัดหาเงินทุนสำหรับโครงการลงทุนมักจะรวมต้นทุนของ ขั้นพื้นฐาน– งานออกแบบและสำรวจ การเตรียมสถานที่ การก่อสร้างและซ่อมแซมอาคารและโครงสร้าง การจัดซื้อและติดตั้งอุปกรณ์ การฝึกอบรมบุคลากร ฯลฯ และ ต่อรองได้– (คำนวณสำหรับงวดปัจจุบัน ซึ่งปกติจะเท่ากับหนึ่งเดือน) – การซื้อวัตถุดิบและวัสดุ การซื้อผลิตภัณฑ์กึ่งสำเร็จรูป เชื้อเพลิงและพลังงาน ต้นทุนการผลิตและการขายผลิตภัณฑ์ เมืองหลวง.

แบบฟอร์มการจัดหาเงินทุน

การจัดหาเงินทุนสำหรับโครงการลงทุนดำเนินการในรูปแบบต่างๆ ที่แพร่หลายที่สุดคือ:

ลงทุนในตราสารทุนแสดงถึงการบริจาคเงินสดผ่านการซื้อหุ้น

การลงทุนด้านงบประมาณดำเนินการโดยตรงผ่านโครงการลงทุนผ่านการอุดหนุนโดยตรง

ลีสซิ่งเป็นวิธีการจัดหาเงินทุนเพื่อการลงทุนโดยการเช่าทรัพย์สินระยะยาวโดยยังคงสิทธิความเป็นเจ้าของให้กับผู้ให้เช่า (การเช่าเครื่องจักร อุปกรณ์ ยานพาหนะและวิธีการอื่น ๆ ในระยะกลางและระยะยาว)

การจัดหาเงินทุนหนี้ผ่านการกู้ยืมจากธนาคารและภาระหนี้ของนิติบุคคลและบุคคล

จำนอง– ประเภทของการจำนำอสังหาริมทรัพย์ (ที่ดิน วิสาหกิจ โครงสร้าง อาคาร และวัตถุอื่น ๆ ที่เกี่ยวข้องโดยตรงกับที่ดิน) เพื่อวัตถุประสงค์ในการได้รับสินเชื่อเงินสด ฯลฯ

การจัดหาเงินทุน– การจัดหาเงินทุนสำหรับองค์กรใหม่และกิจกรรมใหม่ที่ถือว่ามีความเสี่ยงสูง

แต่ละแบบฟอร์มเหล่านี้มีข้อดีและข้อเสียของตัวเอง ดังนั้นจึงเป็นไปได้ที่จะประเมินผลที่ตามมาจากการใช้วิธีการทางการเงินที่แตกต่างกันอย่างถูกต้องโดยการเปรียบเทียบทางเลือกอื่นเท่านั้น ตัวอย่างเช่น การเลือกอัตราส่วนระหว่างหนี้ระยะยาวและทุนจดทะเบียนเป็นสิ่งสำคัญ เนื่องจากยิ่งส่วนแบ่งของเงินทุนที่ยืมมาสูง จำนวนเงินที่จ่ายเป็นดอกเบี้ยก็จะยิ่งมากขึ้น เป็นต้น

โครงการทางการเงินที่ใช้ควร:

ตรวจสอบปริมาณการลงทุนที่จำเป็นสำหรับการดำเนินโครงการอย่างราบรื่น

ดำเนินการเพื่อเพิ่มประสิทธิภาพโครงสร้างการลงทุนและการชำระภาษี

รับประกันการลดต้นทุนด้านเงินทุนและความเสี่ยงของโครงการ

สร้างความสมดุลระหว่างปริมาณทรัพยากรทางการเงินที่ดึงดูดและจำนวนกำไรที่ได้รับ

1.หุ้นร่วมการเงิน: ดำเนินการผ่านประเด็นเพิ่มเติม หุ้น และหลักทรัพย์อื่นๆ เป็นต้น การก่อตัวของพิเศษ บริษัทลงทุนและกองทุน ตามกฎหมาย แบบฟอร์มนี้ได้รับการควบคุมโดยกฎหมายของรัฐบาลกลางเกี่ยวกับกิจกรรมของกองทุนที่ลงทุน “+”: ความเป็นไปได้ของการกระจุกตัวของทรัพยากรทางการเงิน “-”: ความจำเป็นในการปฏิบัติตามขั้นตอนการลงทะเบียนและกฎการทำงาน

2.รัฐ: แสดงให้เห็นในรูปแบบของการสนับสนุนโครงการลงทุนในระดับการจัดการต่างๆ: บนพื้นฐานผลตอบแทน - เกี่ยวข้องกับการคืนเงินในรูปแบบต่างๆให้กับงบประมาณ; บนพื้นฐานที่ไม่สามารถคืนเงินได้; โปรแกรมการลงทุนของรัฐบาลกลางที่กำหนดเป้าหมาย โปรแกรมของรัฐบาลกลางมีหลายประเภท: *โปรแกรม ดำเนินการอย่างเต็มที่โดยมีค่าใช้จ่ายของภาครัฐและเจ้าหน้าที่. *สนับสนุนทุนภาคเอกชนโดยการจัดสรรเงินทุนจากงบประมาณของรัฐบาลกลาง

โครงการ หมวด ก:การสนับสนุนการผลิตผลิตภัณฑ์ที่มีการแข่งขันสูงและไม่มีการเปรียบเทียบจากต่างประเทศ การสนับสนุนจากรัฐเป็นไปไม่ได้ >50% หมวด B: โครงการมุ่งเป้าไปที่การผลิตสินค้าส่งออกในอุตสาหกรรมที่ไม่ใช่วัตถุดิบซึ่งมีความต้องการในตลาดต่างประเทศและมุ่งผลิตสินค้าให้ได้มาตรฐานโลก หมวด B: รองรับการผลิตสินค้าทดแทน การมีส่วนร่วมของรัฐบาลต้องไม่เกิน >30% ของต้นทุนโครงการ หมวด G: ผลิตและเป็นที่ต้องการของตลาด ปริมาณการมีส่วนร่วมของรัฐบาลไม่>20%

จำนวนการสนับสนุนจากรัฐบาลในรูปแบบของการค้ำประกันของรัฐบาลนั้นขึ้นอยู่กับประเภทของโครงการและอาจไม่มี >60% ของเงินทุนที่ยืมมาเพื่อการดำเนินการ

3 เครดิต: ข้อดี: ดึงดูดสื่อจำนวนมากได้ทันที ฯลฯ ผลบวกต่อเจ้าหนี้คือการควบคุมความคลาดเคลื่อนระหว่างค่าเฉลี่ย สัปดาห์: ค่าใช้จ่ายของเงินกู้ค่อนข้างสูง, ปัญหาระหว่างการลงทะเบียน, ความน่าจะเป็นสูงที่จะล้มละลาย, การสูญเสียกำไรบางส่วนก่อนจ่ายดอกเบี้ย

4.การออกแบบ: สามารถทำได้ 3 วิธี คือ * โดยมีสิทธิไล่เบี้ยแก่ผู้กู้ยืมได้เต็มจำนวน- ถือว่ามีการค้ำประกันโดยจำกัดการตอบสนองของเจ้าหนี้ตามอันดับโครงการ ความเสี่ยงของโครงการส่วนใหญ่ตกอยู่กับผู้กู้ เงื่อนไขและราคาของเงินกู้ค่อนข้างต่ำและเงื่อนไขไม่รุนแรงนัก สิ่งนี้ช่วยให้คุณดึงดูดทรัพยากรทางการเงินสำหรับการดำเนินโครงการ *โดยมีสิทธิไล่เบี้ยจำกัด– ถือว่าการกระจายความเสี่ยงของโครงการทั้งหมดในหมู่ผู้เข้าร่วม ภาระผูกพันเกี่ยวข้องกับความเสี่ยง มีการประเมินทางเศรษฐกิจ และราคาเงินกู้เกิดขึ้น * โดยไม่ต้องขอความช่วยเหลือจากผู้กู้ยืม- ผู้ให้กู้ไม่มีหลักประกันจากผู้ยืมและรับความเสี่ยงทั้งหมดสำหรับโครงการ ราคาเงินกู้สูงและมีเงื่อนไขที่เข้มงวด

5.การยืมจะแบ่งออกเป็น: -สินเชื่อและสินเชื่อของธนาคาร -การลงทุนของนักลงทุนรวม -สินเชื่อต่างประเทศ -แบบฟอร์มการเช่าซื้อ

นอกจากนี้ยังมีการจัดหาเงินทุนในรูปแบบอื่นๆ เช่น การร่วมทุนและระหว่างประเทศ

หัวข้อที่ 6

ประเภทของประสิทธิภาพ

ประสิทธิภาพคืออัตราส่วนของผลกระทบต่อต้นทุนที่จำเป็น

การประเมินโครงการโดยรวม

ประสิทธิผลทางสังคม - สะท้อนถึงความสำคัญทางสังคมของโครงการโดยรวม

ประสิทธิภาพเชิงพาณิชย์ช่วยให้ทราบถึงความสามารถในการทำกำไรของโครงการ

การประเมินการมีส่วนร่วมในโครงการ

การมีส่วนร่วมในโครงการองค์กร

การมีส่วนร่วมของผู้ถือหุ้นและผู้เข้าร่วม

การประเมินโครงสร้างระดับที่สูงขึ้น

ประสิทธิผลระดับภูมิภาค - ความมีประสิทธิภาพของโครงการสำหรับภูมิภาค

ประสิทธิภาพทางเศรษฐกิจของประเทศ - สะท้อนถึงประสิทธิผลของการดำเนินโครงการเพื่อสังคม โดยมีเงื่อนไขว่าสามารถประเมินได้จากพารามิเตอร์ทางเศรษฐกิจ

ประสิทธิภาพของอุตสาหกรรม – สะท้อนผลลัพธ์ของโครงการจากมุมมองของสิ่งที่เป็นประโยชน์ต่อสังคม

ประสิทธิภาพงบประมาณ การประเมินและการเปรียบเทียบการไหลเข้าและการไหลออกในโครงการจะดำเนินการโดยเกี่ยวข้องกับการใช้เงินงบประมาณในระดับหนึ่งหรืออีกระดับหนึ่ง

การไหลเข้า (รายได้): รายได้จากภาษี ใบอนุญาต เงินปันผลจากธนาคารกลาง วันหยุดภาษี ส่วนเกินมูลค่าหุ้น การชำระคืนเงินกู้และดอกเบี้ย การชำระค่าคอมมิชชั่น

การไหลออก (ค่าใช้จ่าย): เงินอุดหนุน, สินเชื่อเพื่อการลงทุน, เงินอุดหนุนงบประมาณ, การลดหย่อนภาษี, การรับประกันสินเชื่อและความเสี่ยง, การจ่ายผลประโยชน์

ผลกระทบเชิงพาณิชย์ (ทางการเงิน)การพิจารณาผลทางการเงินของโครงการสำหรับผู้เข้าร่วมโดยตรง

23. ตัวชี้วัดหลักของความมีประสิทธิผลของโครงการลงทุน

1) ไม่คำนึงถึงปัจจัยด้านเวลา (คงที่):

ระยะเวลาคืนทุน (DPP)

อัตราผลตอบแทนทางบัญชี (ARP)

2) โดยคำนึงถึงปัจจัยด้านเวลา (ไดนามิก):

รายได้เงินสดสุทธิ (NPV, NPV)

อัตราผลตอบแทนภายใน (IRR, IRR)

ดัชนีความสามารถในการทำกำไร (PI, IP)

1. มูลค่าปัจจุบัน– นี่คือåการรับเงินสดในอนาคตโดยคำนึงถึงอัตราดอกเบี้ย (อัตราคิดลด) ที่แน่นอนสำหรับงวดปัจจุบัน

DP = ∑ แคชโฟลจากกิจกรรมการทำงาน/(1+r) n

ร –อัตราคิดลด; n– ระยะเวลาการดำเนินงานของโครงการเชิญ

2.มูลค่าปัจจุบันสุทธิ(NPV) คือความแตกต่างระหว่างกระแสเงินสดที่ลดลงเป็นมูลค่าปัจจุบัน (โดยการคิดลด) สำหรับระยะเวลาการดำเนินงานของโครงการลงทุนและกองทุนที่ลงทุนในการดำเนินการ

NPD = DP – IS;

ดีพี- å กระแสเงินสด (ในมูลค่าปัจจุบัน) ตลอดระยะเวลาการดำเนินงานของโครงการลงทุน ไอพี– å กองทุนรวมที่ลงทุนที่จัดสรรสำหรับการดำเนินโครงการลงทุน (การลงทุน)

วิธีการนี้ขึ้นอยู่กับการเปรียบเทียบมูลค่าของการลงทุนเดิม (IC) กับกระแสเงินสดสุทธิคิดลดทั้งหมดที่เกิดขึ้นในช่วงเวลาคาดการณ์

การลงทุน (IC) จะสร้างขึ้นเป็นเวลา n ปีรายได้ต่อปีในจำนวน P 1, P 2, ..., P n, มูลค่าปัจจุบันสุทธิ (NPV) คำนวณตามลำดับโดยใช้สูตร:

ถ้า: NPV > 0 แสดงว่าโครงการควรได้รับการยอมรับ

NPV< 0, то проект следует отвергнуть;

NPV = 0 แสดงว่าโครงการไม่ได้ผลกำไรหรือไม่ได้ผลกำไร

หากโครงการเกี่ยวข้องกับการลงทุนทรัพยากรทางการเงินอย่างสม่ำเสมอในช่วง m ปี สูตรในการคำนวณ NPV จะเป็น:

โดยที่ i คืออัตราเงินเฟ้อเฉลี่ยที่คาดการณ์ไว้

3. ดัชนีความสามารถในการทำกำไร– การประเมินประสิทธิผลของฝาครอบ การลงทุนโดยกระแสเงินสดคือรายได้จากการลงทุน

Pi = PV/Ii

ครั้งที่สอง-ค่าใช้จ่ายครั้งเดียว; พีวี-ระดับกระแสเงินสดปัจจุบัน (กระแสเงินสดจากกิจกรรมดำเนินงาน)

หาก PV>1 แสดงว่าโครงการนี้คุ้มค่าที่จะยอมรับ พี.ไอ.< 1, то проект следует отвергнуть; PI = 1, то проект ни прибыльный, ни убыточный.

ดัชนีนี้ใช้ในการเปรียบเทียบ 2 โครงการ

คำว่า “ลิสซิ่ง” มีต้นกำเนิดภาษาอังกฤษ (ลิสซิ่ง) ในทางกลับกันคำว่า "การเช่า" มาจากภาษาอังกฤษ การเช่า - การเช่าและการเช่า

ในมาตรา 2 ของกฎหมาย "เกี่ยวกับสัญญาเช่าทางการเงิน" การเช่าซื้อ 1 ครั้งหมายถึงชุดของความสัมพันธ์ทางเศรษฐกิจและกฎหมายที่เกิดขึ้นเกี่ยวกับการดำเนินการตามสัญญาเช่ารวมถึงการได้มาซึ่งสินทรัพย์ที่เช่า

กิจกรรมการเช่าซื้อและการเช่าซื้อได้รับการกำหนดไว้ในกฎหมายโดยผ่านเครื่องมือแนวคิดทางเศรษฐกิจเป็นหลัก ดังนั้นจึงเน้นความแตกต่างระหว่างข้อตกลงการเช่าแบบทวิภาคีและการดำเนินการเช่าซื้อแบบพหุภาคี

ความสัมพันธ์แบบลีสซิ่งแบ่งตามประเภทโดยขึ้นอยู่กับ:

การเช่าวัตถุ - การเช่าสังหาริมทรัพย์และอสังหาริมทรัพย์


ระยะเวลาของการทำธุรกรรม - การเช่าซื้อทางการเงินที่มีระยะเวลาการใช้งานมาตรฐานของวัตถุ, การเช่าเพื่อการดำเนินงานที่มีระยะเวลาน้อยกว่าระยะเวลาการใช้งานมาตรฐาน


เงื่อนไขการคิดค่าเสื่อมราคาของทรัพย์สินที่เช่า - ด้วยค่าเสื่อมราคาเต็ม (เร่ง) โดยมีค่าเสื่อมราคาไม่สมบูรณ์


ประเภทขององค์กรของการทำธุรกรรม - ทางตรง, ทางอ้อม, คืนได้, การเช่าแยกต่างหาก


ขอบเขตการให้บริการทรัพย์สินที่เช่า - บริสุทธิ์ด้วยบริการที่ครบถ้วนและไม่สมบูรณ์ครอบคลุมทั่วไป


ประเภทการเช่าซื้อ - เงินสด, ค่าตอบแทน, ลีสซิ่งแบบผสม;


วิธีการจัดหาเงินทุน: การเช่าแบบมีระยะเวลาคงที่และแบบต่ออายุได้


ดังนั้นตามวัตถุการเช่าจึงแยกแยะได้:

การเช่าอสังหาริมทรัพย์ให้เราระลึกว่าตามวรรค 1 ของมาตรา 130 แห่งประมวลกฎหมายแพ่งของสหพันธรัฐรัสเซีย อสังหาริมทรัพย์ (อสังหาริมทรัพย์ อสังหาริมทรัพย์) รวมถึงที่ดิน แปลงดินใต้ผิวดิน แหล่งน้ำแยก และทุกสิ่งที่เชื่อมต่อกับที่ดินอย่างแน่นหนา คือ คัดค้านการเคลื่อนไหวโดยปราศจากความเสียหายที่ไม่สมส่วนต่อวัตถุประสงค์ที่เป็นไปไม่ได้ จากคำจำกัดความนี้ เราสามารถสรุปได้ว่าการเช่าประเภทนี้รวมถึงการเช่าอาคารและโครงสร้างด้วย ดังที่เราได้กล่าวไปแล้ว ที่ดินและวัตถุทางธรรมชาติอื่นๆ ไม่สามารถเป็นเรื่องของการเช่าได้


นอกจากนี้ อสังหาริมทรัพย์ยังรวมถึงเครื่องบินและเรือเดินทะเล เรือเดินทะเล และวัตถุอวกาศที่ต้องจดทะเบียนของรัฐ นอกจากนี้วรรค 1 ของมาตรา 130 แห่งประมวลกฎหมายแพ่งของสหพันธรัฐรัสเซียยังตั้งข้อสงวนว่ากฎหมายอาจจัดประเภททรัพย์สินอื่น ๆ ว่าเป็นอสังหาริมทรัพย์


การเช่าสังหาริมทรัพย์การเช่าซื้ออุปกรณ์ เครื่องจักร ยานพาหนะ และอื่นๆ นั่นคือสิ่งเหล่านั้นที่ไม่จัดว่าเป็นอสังหาริมทรัพย์ โปรดทราบ: วรรค 2 ของมาตรา 130 แห่งประมวลกฎหมายแพ่งของสหพันธรัฐรัสเซียรวมเงินเป็นสังหาริมทรัพย์ อย่างไรก็ตาม สำหรับการเช่าซื้อ เงินไม่สามารถเป็นประเด็นในการทำธุรกรรมเหล่านี้ได้ ท้ายที่สุดแล้วเงินเป็นสิ่งบริโภคได้และมีเพียงสิ่งที่ไม่บริโภคเท่านั้นที่ถูกเช่า (ข้อ 1 ของข้อ 3 ของกฎหมาย "เกี่ยวกับการเช่าทางการเงิน (การเช่าซื้อ)")


ตามระยะเวลาของการทำธุรกรรมมีดังนี้:


การเช่าซื้อทางการเงิน– นี่เป็นประเภทการเช่าซื้อที่พบบ่อยที่สุด โดยระบุว่าในระหว่างระยะเวลาที่มีผลบังคับของสัญญาเช่า การจ่ายค่าเช่าที่ชำระจะครอบคลุมต้นทุนทั้งหมดหรือส่วนใหญ่ ต้นทุนเพิ่มเติม และกำไรของผู้ให้เช่า


ในการเช่าซื้อทางการเงิน ทรัพย์สินจะถูกโอนภายใต้ข้อตกลงในระยะเวลาเท่ากับหรือน้อยกว่าอายุการใช้งานมาตรฐานเล็กน้อย หากทั้งสองฝ่ายเลือกระยะเวลาของสัญญาที่สั้นกว่าอายุการใช้งานมาตรฐาน สัญญาจะระบุมูลค่าคงเหลือของทรัพย์สิน ณ เวลาที่สิ้นสุดระยะเวลาของสัญญา ในการเช่าซื้อทางการเงิน สิทธิในการเลือกทรัพย์สิน (วัตถุ) ของสัญญาตลอดจนผู้ผลิต (ผู้ขาย) เป็นของผู้เช่า ข้อตกลงอาจกำหนดให้ด้วยความยินยอมและในนามของผู้เช่า การเลือกทรัพย์สินของผู้ผลิต (ผู้ขาย) ดำเนินการโดยผู้ให้เช่า (มาตรา 665 แห่งประมวลกฎหมายแพ่งของสหพันธรัฐรัสเซีย)


ดังนั้นการเช่าประเภทนี้จึงมีลักษณะหลักดังนี้:

การมีส่วนร่วมของบุคคลที่สามนอกเหนือจากผู้ให้เช่าและผู้เช่า (ผู้ผลิตหรือซัพพลายเออร์ของวัตถุธุรกรรม)


ความเป็นไปไม่ได้ที่จะยกเลิกสัญญาในช่วงระยะเวลาการเช่าหลัก (เว้นแต่คู่สัญญาจะฝ่าฝืนข้อกำหนดของสัญญา) นั่นคือระยะเวลาที่จำเป็นในการชดใช้ค่าใช้จ่ายของผู้ให้เช่า


ระยะเวลาที่ยาวนานของสัญญาเช่า (โดยปกติจะใกล้เคียงกับอายุการใช้งานของวัตถุธุรกรรม)


การเช่าซื้อทางการเงินหมายถึงสามทางเลือกในการกรอกสัญญาเช่า (สัญญา) ซึ่งผู้เช่าสามารถ:

ซื้อ (หรือไถ่ถอน) วัตถุประสงค์ของการทำธุรกรรมตามมูลค่าคงเหลือ (และไม่ใช่ที่ตลาด)


ทำสัญญาใหม่ในระยะเวลาที่สั้นลงและในอัตราพิเศษ (เช่น การเช่าแบบหมุนเวียน (หมุนเวียน))


คืนวัตถุประสงค์ของการทำธุรกรรมให้กับบริษัทลีสซิ่ง


ภายใต้สัญญา สัญญาเช่าดำเนินงานทรัพย์สินจะถูกโอนไปยังผู้เช่าเป็นระยะเวลาน้อยกว่าอายุการใช้งานมาตรฐานอย่างมาก ซึ่งทำให้ผู้ให้เช่าสามารถเช่าซ้ำได้ ในการเช่าเพื่อดำเนินงาน ความเสี่ยงของความเสียหายหรือสูญหายของสิ่งของที่เช่ามักจะตกอยู่กับผู้ให้เช่า อัตราการจ่ายค่าเช่ามักจะสูงกว่าการเช่าทางการเงินเนื่องจากไม่มีการรับประกันการคืนต้นทุน เมื่อสิ้นสุดสัญญาเช่าดำเนินงาน ผู้เช่ามีสิทธิที่จะ:


ขยายระยะเวลาสัญญาตามเงื่อนไขที่เป็นประโยชน์มากขึ้น


คืนอุปกรณ์ให้กับผู้ให้เช่า


ซื้ออุปกรณ์จากผู้ให้เช่าตามมูลค่าตลาด


ในระหว่างการเช่าเพื่อดำเนินงาน ผู้ให้เช่าสามารถซื้อทรัพย์สินที่เช่าได้ด้วยความเสี่ยงและอันตรายของตนเอง นั่นคือโดยไม่ต้องตกลงกับผู้เช่าล่วงหน้า และโอนไปยังผู้เช่าเป็นสินทรัพย์เช่าโดยมีค่าธรรมเนียมที่แน่นอนในช่วงระยะเวลาหนึ่งและภายใต้ เงื่อนไขบางประการสำหรับการครอบครองและการใช้งานชั่วคราว หลังจากสิ้นสุดระยะเวลาที่กำหนดในสัญญาและขึ้นอยู่กับการชำระเงินของผู้เช่าตามจำนวนเงินที่ต้องจ่ายตามสัญญาเช่าที่กำหนดในสัญญา ทรัพย์สินที่เช่าจะถูกส่งกลับไปยังผู้ให้เช่าในขณะที่ผู้เช่าไม่มีสิทธิเรียกร้องการโอนกรรมสิทธิ์ ของทรัพย์สินที่เช่า นั่นคือภายใต้สัญญาเช่าดำเนินงานทรัพย์สินที่เช่าไม่สามารถโอนไปเป็นกรรมสิทธิ์ของผู้เช่าได้ สิ่งนี้เป็นไปได้บนพื้นฐานของข้อตกลงการซื้อและการขายในภายหลัง


ดังนั้นด้วยการเช่าซื้อทางการเงินผู้ให้เช่า (ไม่ว่าจะโดยอิสระหรือด้วยกองทุนที่ยืมมา) จะให้เงินสนับสนุนโครงการเฉพาะของผู้เช่าที่เกี่ยวข้องกับการได้มาซึ่งกรรมสิทธิ์ในสินทรัพย์ถาวรนั้น ๆ และด้วยการเช่าเพื่อดำเนินงานสถานการณ์ในกรณีส่วนใหญ่จะคล้ายกับง่าย ๆ สัญญาเช่า โดยมีข้อแตกต่างเพียงอย่างเดียวคือทรัพย์สินที่โอนตามสัญญาเช่านั้นได้มาโดยผู้ให้เช่าเพื่อเช่าโดยเฉพาะ


ควรสังเกตว่าการเช่าซื้อทางการเงินและการดำเนินงานเป็นรูปแบบหลักของความสัมพันธ์การเช่าซื้อที่เป็นอิสระ การเช่าประเภทอื่น ๆ ทั้งหมดที่ระบุไว้ในส่วนนี้สามารถทำหน้าที่เป็นรูปแบบทางการเงินหรือการดำเนินงานเท่านั้น


ดังที่ได้กล่าวไปแล้ว: ในกฎหมายและเอกสารกำกับดูแลอื่น ๆ ไม่มีคำจำกัดความของการเช่าทางการเงินหรือการดำเนินงาน ในการบัญชีข้อกำหนดเหล่านี้เกี่ยวข้องโดยเฉพาะกับธุรกรรมการเช่าบัญชีโดยที่การเช่าซื้อทางการเงินหมายถึงธุรกรรมที่ความเสี่ยงและรายได้เกือบทั้งหมดที่เกี่ยวข้องกับเจ้าของทรัพย์สินถูกโอนโดยผู้ให้เช่าไปยังผู้เช่าและทรัพย์สิน ก็โอนไปให้เขาเมื่อครบวาระด้วย ดังนั้นจึงขอแนะนำให้ผู้เช่าแสดงมูลค่าของทรัพย์สินที่เช่าในงบดุลของเขา


การแบ่งธุรกรรมการเช่าเป็นการเงินและการดำเนินงานส่วนใหญ่สะท้อนถึงลักษณะเฉพาะขององค์กรของพวกเขาตลอดจนการบัญชีและการบัญชีภาษี นอกจากนี้ก็ขึ้นอยู่กับเงื่อนไขการใช้ทรัพย์สินด้วย ลีสซิ่ง, ยังไง เต็มที่, ดังนั้น โดยมีค่าเสื่อมราคาไม่ครบถ้วน.


ค่าเสื่อมราคาเต็มจำนวนเป็นเรื่องปกติสำหรับการเช่าทางการเงิน: ระยะเวลาของการทำธุรกรรมสอดคล้องกับระยะเวลาค่าเสื่อมราคามาตรฐานของทรัพย์สิน ชำระเงินเต็มมูลค่าของทรัพย์สินเมื่อมีการเช่าครั้งเดียว


ตามกฎหมายของสหพันธรัฐรัสเซีย การเช่าซื้อทางการเงินจัดให้มีการเสื่อมราคาของทรัพย์สินที่เช่าแบบเร่งโดยมีค่าสัมประสิทธิ์สูงถึง 3 ซึ่งกำหนดไว้ตามข้อตกลงของคู่สัญญาในสัญญาเช่า ขั้นตอนการคำนวณค่าเสื่อมราคาของทรัพย์สินที่เช่านั้นมีรายละเอียดเพิ่มเติมในส่วนที่เกี่ยวข้องของหนังสือเล่มนี้ กองทุนค่าเสื่อมราคาที่สะสมในลักษณะนี้จะสร้างเงื่อนไขที่แท้จริงสำหรับการเร่งฟื้นฟูและต่ออายุกำลังการผลิตขององค์กร


การเช่าพร้อมค่าเสื่อมราคาที่ไม่สมบูรณ์ทำให้สามารถชำระต้นทุนทรัพย์สินได้บางส่วนในเนื้อหาที่ตรงตามพารามิเตอร์ของการเช่าซื้อเพื่อการดำเนินงาน


ในส่วนที่เกี่ยวข้องกับทรัพย์สินที่เช่า (ประเภทของธุรกรรม) การเช่าแบ่งออกเป็นสองกลุ่ม:


ลีสซิ่งบริสุทธิ์หมายความว่าผู้ให้เช่าไม่มีภาระผูกพันในการให้บริการใดๆ แก่ผู้เช่า รวมทั้งการบำรุงรักษาหรือซ่อมแซมทรัพย์สิน การเช่าสุทธิเกิดขึ้นในกรณีที่ค่าใช้จ่ายในการดำเนินงาน การซ่อมแซม และการประกันทรัพย์สินที่ใช้ทั้งหมดตกเป็นภาระของผู้เช่า และไม่รวมอยู่ในการจ่ายค่าเช่า ซึ่งจะถูก "เคลียร์" ของต้นทุนที่เกี่ยวข้องทั้งหมด ผู้ให้เช่าได้รับสิ่งที่เรียกว่า "สุทธิ" หรือการชำระเงินสุทธิ ในกรณีนี้ผู้เช่ามีหน้าที่รักษาทรัพย์สินให้อยู่ในสภาพใช้งานได้ บำรุงรักษา และเมื่อสิ้นสุดระยะเวลาการทำธุรกรรมต้องส่งคืนให้ผู้ให้เช่าตามเงื่อนไขที่ระบุไว้ในสัญญาเช่า


ข้อได้เปรียบหลักของการเช่าเต็มรูปแบบเมื่อเปรียบเทียบกับผู้อื่นคือการให้บริการอย่างมืออาชีพที่เกี่ยวข้องอย่างหลากหลายแก่ผู้ใช้โดยผู้ให้เช่าโดยมีส่วนร่วมที่เป็นไปได้ของผู้ผลิตทรัพย์สินเอง รูปแบบปฏิสัมพันธ์ระหว่างผู้เข้าร่วมการเช่าซื้อนี้จะช่วยปรับปรุงความสามารถในการดำเนินงานของทรัพย์สินที่ใช้ เพิ่มผลผลิตของผลิตภัณฑ์ และเพิ่มความสามารถในการแข่งขัน ในแต่ละขั้นตอนสัญญาเช่าอาจจัดให้มีบริการประเภทที่เกี่ยวข้องด้วย


ขึ้นอยู่กับเงื่อนไขเฉพาะ บริการเช่าซื้อให้บริการโดย: ผู้ให้เช่า (บริษัทลีสซิ่ง) ซึ่งมีการซ่อมแซมเฉพาะทางและบริการอื่นที่คล้ายคลึงกันในโครงสร้างของพวกเขา ผู้ผลิตอสังหาริมทรัพย์ สาขาของพวกเขา องค์กรบริการพิเศษที่ควบคุมโดยผู้ให้เช่า (บริษัทลีสซิ่ง) หรืออิสระที่ทำงานตามสัญญา ผู้เช่าทรัพย์สิน


การเลือกรูปแบบเฉพาะขององค์กรในการบำรุงรักษาบริการจะพิจารณาจากลักษณะของทรัพย์สินที่เช่า สัญญา บุคลากร และเงื่อนไขอื่น ๆ ของหน่วยงานที่มีปฏิสัมพันธ์ บุคลากรและความสามารถอื่นๆ


ในระบบการเช่าแบบเต็มรูปแบบซึ่งให้บริการที่จำเป็น การบริการการรับประกันสำหรับทรัพย์สินที่ใช้เป็นสิ่งสำคัญ สาระสำคัญคือการโอนไปยังผู้เช่าพร้อมการรับประกันการดำเนินงานที่ปราศจากปัญหาในช่วงเวลาหนึ่ง


ภาระผูกพันในการรับประกันสามารถจัดหาได้โดย: ผู้ให้เช่า (บริษัทลีสซิ่ง) ผู้ผลิตทรัพย์สิน องค์กรเฉพาะทาง และอื่นๆ


หากภายในระยะเวลารับประกันการดำเนินงานของทรัพย์สิน มีการเปิดเผยข้อบกพร่องด้านการออกแบบหรือการผลิต (ซึ่งผู้เช่าไม่ทราบ) และขัดขวางการใช้ทรัพย์สินที่เช่าตามวัตถุประสงค์ที่ตั้งใจไว้ ผู้เช่ามีสิทธิที่จะ: เรียกร้อง ให้ผู้ผลิตหรือแผนกบริการกำจัดข้อบกพร่องหรือเปลี่ยนทรัพย์สินที่ชำรุด จนกว่าข้อบกพร่องที่เป็นอุปสรรคต่อการใช้ทรัพย์สินจะหมดไปให้ระงับการชำระเงินตามสัญญาเช่า เรียกร้องให้ยกเลิกสัญญาและการชดเชยความเสียหาย


การเช่าซื้อที่ซับซ้อนซึ่งนอกเหนือจากการชำระค่าทรัพย์สินที่โอนแล้วผู้ให้เช่ายังลงทุนเงินลงทุนเพิ่มเติมในรายการเช่า (การซื้อวัตถุดิบส่วนประกอบเริ่มต้น) ที่จำเป็นสำหรับผู้เช่าเพื่อเริ่มจัดการการผลิตผลิตภัณฑ์


ในทางปฏิบัติในต่างประเทศ ธุรกรรมมักเกิดขึ้นจากสิ่งที่เรียกว่า การเช่าซื้อทั่วไปซึ่งช่วยให้ผู้เช่าสามารถเพิ่มลงในรายการอุปกรณ์ที่เช่าได้โดยไม่ต้องสรุปสัญญาใหม่ นี่เป็นสิ่งสำคัญมากสำหรับองค์กรที่มีวงจรการผลิตต่อเนื่อง การเช่าซื้อทั่วไปจะใช้เมื่อจำเป็นต้องจัดส่งหรือเปลี่ยนอุปกรณ์ที่เช่าแล้วอย่างเร่งด่วน และตามกฎแล้ว ไม่ต้องใช้เวลาในการพัฒนาและสรุปสัญญาใหม่ ตามเงื่อนไขของข้อตกลงในโหมดการเช่าทั่วไป ผู้เช่าในกรณีที่มีความต้องการอุปกรณ์เพิ่มเติมโดยไม่คาดคิดอย่างเร่งด่วนเพียงส่งคำขอไปยังผู้ให้เช่าเพื่อจัดหาอุปกรณ์ที่จำเป็นโดยอ้างอิงตามรายการหรือแค็ตตาล็อกที่ตกลงกันไว้ . เมื่อสิ้นสุดระยะเวลาที่สรุปข้อตกลง การชำระเงินค่าเช่าจะถูกคำนวณใหม่โดยคำนึงถึงระยะเวลาที่แตกต่างกันของต้นทุนของผู้ให้เช่าและสรุปข้อตกลงใหม่


ขึ้นอยู่กับองค์ประกอบของผู้เข้าร่วมในการเช่าสัมพันธ์ (ประเภทองค์กรของธุรกรรม) การเช่าประเภทต่อไปนี้มีความโดดเด่น:


การเช่าซื้อโดยตรงซึ่งเจ้าของทรัพย์สิน (ซัพพลายเออร์ ผู้ผลิต) เช่าวัตถุอย่างอิสระ (ธุรกรรมทวิภาคี) ที่จริงแล้ว ธุรกรรมนี้ไม่สามารถเรียกได้ว่าเป็นธุรกรรมลีสซิ่งแบบคลาสสิก เนื่องจากบริษัทลีสซิ่งไม่มีส่วนเกี่ยวข้องในธุรกรรมดังกล่าว อย่างไรก็ตาม ตามกฎหมายรัสเซียปัจจุบัน ในปัจจุบันเพื่อดำเนินกิจกรรมการเช่าซื้อ ไม่จำเป็นต้องได้รับใบอนุญาตพิเศษ (ใบอนุญาต) และด้วยเหตุนี้ วงกลมของนิติบุคคลและผู้ประกอบการแต่ละรายที่สามารถเช่าซื้อได้ ไม่จำกัด แต่ธุรกรรมนี้จะไม่ใช่ธุรกรรมการเช่าซื้ออีกต่อไป


การเช่าซื้อทางอ้อมเมื่อการโอนทรัพย์สินเพื่อเช่าเกิดขึ้นผ่านตัวกลาง (นายหน้าเช่าซื้อ)


การเช่าแยกต่างหากนั่นคือธุรกรรมการเช่าที่เกี่ยวข้องกับหลายฝ่าย การเช่าประเภทนี้เป็นเรื่องปกติในรูปแบบของการจัดหาเงินทุนที่ซับซ้อนและวัตถุขนาดใหญ่ เช่น เครื่องบิน เรือเดินทะเลและแม่น้ำ ทางรถไฟและรถกลิ้ง แท่นขุดเจาะ และอื่นๆ ที่คล้ายคลึงกัน การเช่าดังกล่าวเรียกอีกอย่างว่าการเช่าแบบกลุ่มหรือแบบร่วมหุ้น ดำเนินการโดยการมีส่วนร่วมของบริษัทซัพพลายเออร์หลายแห่ง ผู้ให้เช่า และการดึงดูดกองทุนเครดิตจากธนาคารหลายแห่ง รวมถึงการประกันภัยทรัพย์สินที่เช่า และการคืนเงินค่าเช่าโดยใช้กลุ่มประกัน การเช่าประเภทนี้ถือว่าซับซ้อนที่สุด คุณลักษณะเฉพาะของมันคือผู้ให้เช่าให้เพียงส่วนหนึ่งของจำนวนเงินที่จำเป็นในการซื้อสินทรัพย์ที่เช่า เงินเหล่านี้ได้รับการระดมและสะสมโดยการออกหุ้นและแจกจ่ายให้กับผู้ให้เช่าที่เข้าร่วมในการจัดหาเงินทุนสำหรับการทำธุรกรรม ส่วนที่เหลือของมูลค่าสัญญาของวัตถุที่เช่านั้นได้รับการสนับสนุนทางการเงินจากเจ้าหนี้ (ธนาคารหรือนักลงทุนรายอื่น)


รูปแบบหนึ่งของการเช่าซื้อโดยตรงคือ การเช่ากลับ(การขายและการเช่าคืน) Leaseback คือระบบของข้อตกลงที่เกี่ยวโยงกันซึ่งบริษัทที่เป็นเจ้าของอาคาร โครงสร้างหรืออุปกรณ์ขายทรัพย์สินนี้ให้กับบริษัทลีสซิ่งหรือบุคคลอื่นในขณะเดียวกันก็เข้าทำข้อตกลงกับเขาในสัญญาเช่าทางการเงินระยะยาว (การเช่า) ของทรัพย์สินเดิม . ในกรณีนี้ การเช่ากลับจะเป็นทางเลือกแทนการทำธุรกรรมหลักประกัน และผู้ขายทรัพย์สินซึ่งเป็นผลมาจากการทำธุรกรรมจะกลายเป็นผู้เช่า (ผู้เช่า) โดยทันทีได้รับจากผู้ซื้อตามจำนวนธุรกรรมการซื้อและการขายที่ตกลงร่วมกันและผู้ซื้อยังคงมีส่วนร่วมในธุรกรรมนี้ แต่ในฐานะผู้ให้เช่า (ผู้ให้เช่า) ก่อนอื่นเลย การเช่ากลับเป็นสิ่งจำเป็นสำหรับองค์กรธุรกิจที่ต้องการเงินทุนหมุนเวียนจำนวนมากอย่างเร่งด่วน คุณลักษณะของการเช่าประเภทนี้คือผู้ขาย (ซัพพลายเออร์) ของสินทรัพย์ที่เช่าทำหน้าที่เป็นผู้เช่าพร้อมกัน


ขึ้นอยู่กับลักษณะของการชำระเงินตามสัญญาเช่าจะแตกต่าง: ค่าตอบแทนเงินสดและการเช่าซื้อแบบผสม


โดยที่ ลิสซิ่งเงินสดเกิดขึ้นหากชำระเงินทั้งหมดด้วยเงินสด ชดเชย– การชำระเงินในรูปแบบของการจัดหาผลิตภัณฑ์ที่ผลิตในทรัพย์สินที่ใช้หรือในรูปแบบของการให้บริการเคาน์เตอร์ ผสมขึ้นอยู่กับการรวมกันของเงินสดและการจ่ายเงินชดเชย ซึ่งประกอบด้วยองค์ประกอบของธุรกรรมการแลกเปลี่ยน


ตามวิธีการจัดหาเงินทุน การเช่าแบ่งออกเป็น:


ด่วนเมื่อมีการเช่าทรัพย์สินเพียงครั้งเดียว


ต่ออายุได้(ในทางปฏิบัติระหว่างประเทศเรียกอีกอย่างว่าการหมุนเวียน) ซึ่งหลังจากสิ้นสุดระยะแรกสัญญาการเช่าจะขยายออกไปในช่วงถัดไป ในเวลาเดียวกันรายการเช่าหลังจากระยะเวลาหนึ่งขึ้นอยู่กับการสึกหรอและตามคำขอของผู้เช่าสามารถถูกแทนที่ด้วยรุ่นขั้นสูงเพิ่มเติม ผู้เช่าเป็นผู้รับผิดชอบค่าใช้จ่ายทั้งหมดในการเปลี่ยนอุปกรณ์ จำนวนของวัตถุที่เช่าและเงื่อนไขการใช้งานสำหรับการเช่าประเภทนี้ตามกฎแล้วไม่ได้ระบุไว้ล่วงหน้าโดยคู่สัญญา


ควรสังเกตว่ากฎหมายการเช่ารุ่นเก่ากำหนดให้แบ่งการเช่าเป็นประเภทและประเภท


ตามประเภท (หรือมากกว่าตามเงื่อนไขของสัญญาเช่า) การเช่าแบ่งออกเป็น:


การเช่าระยะยาว- การเช่าซื้อดำเนินการมานานกว่าสามปี


การเช่าระยะกลาง— การเช่าดำเนินการเป็นระยะเวลาหนึ่งปีครึ่งถึงสามปี


การเช่าระยะสั้น- การเช่าดำเนินการน้อยกว่าหนึ่งปีครึ่ง


แบบฟอร์มการเช่าซื้อ


กฎหมายรัสเซียปัจจุบันเกี่ยวกับรูปแบบการเช่าให้ไว้สำหรับการเช่าในประเทศและต่างประเทศเท่านั้น (มาตรา 7 ของกฎหมาย "เกี่ยวกับการเช่าทางการเงิน (การเช่าซื้อ)") โดยหลักการแล้ว การเช่าซื้อในประเทศและต่างประเทศอาจถือเป็นการเช่าซื้อบางประเภท แต่เราแยกประเภทเหล่านี้ออกจากกัน และเรียกรูปแบบการเช่าซื้อเหล่านี้ว่า เนื่องจากต่างจากสัญญาเช่าประเภทอื่นตรงที่กฎหมายบัญญัติไว้ นอกจากนี้กฎหมายยังอ้างถึงสิ่งเหล่านี้โดยเฉพาะว่าเป็นรูปแบบของการเช่า


เกณฑ์ในการจำแนกการดำเนินการเช่าซื้อเป็นรูปแบบใดรูปแบบหนึ่งคือว่าผู้ให้เช่าและ (หรือ) ผู้เช่าเป็นผู้มีถิ่นที่อยู่หรือไม่ใช่ผู้มีถิ่นที่อยู่ในสหพันธรัฐรัสเซีย


เมื่อนำไปปฏิบัติ การเช่าซื้อภายในผู้เข้าร่วมในธุรกรรมการเช่าคือผู้อยู่อาศัยในสหพันธรัฐรัสเซีย หากผู้ให้เช่าหรือผู้เช่าเป็นผู้ไม่มีถิ่นที่อยู่ในสหพันธรัฐรัสเซียก็จะเรียกแบบฟอร์มนี้ การเช่าซื้อระหว่างประเทศ. สัญชาติของผู้ขายในเรื่องของธุรกรรมการเช่าไม่สำคัญในกรณีนี้


ในกรณีของข้อตกลงการเช่าภายใน ความสัมพันธ์ของทั้งสองฝ่ายจะถูกควบคุมโดยบรรทัดฐานของกฎหมายรัสเซียและโดยหลักประมวลกฎหมายแพ่งของสหพันธรัฐรัสเซียและกฎหมาย "เกี่ยวกับการเช่าทางการเงิน (การเช่าซื้อ)" เงื่อนไขสัญญา


ในส่วนที่เกี่ยวข้องกับธุรกรรมระหว่างประเทศ ควรใช้บรรทัดฐานของสนธิสัญญาระหว่างประเทศและกฎหมายระดับชาติของรัสเซีย เงื่อนไขสัญญา ประเพณีทางธุรกิจที่รวมอยู่ในประมวลกฎหมายศุลกากร ตลอดจนแนวทางมาตรฐานและหลักการของสัญญาการค้าระหว่างประเทศ ตัวอย่างเช่น อนุสัญญาว่าด้วยการเช่าซื้อการเงินระหว่างประเทศ ซึ่งนำมาใช้ในเดือนพฤษภาคม พ.ศ. 2531 ในออตตาวา เรียกอีกอย่างว่าอนุสัญญาออตตาวา


เมื่อสรุปและอยู่ในกระบวนการดำเนินการตามสัญญาเช่าการเงิน คู่สัญญาทั้งสองฝ่ายมีสิทธิในการเลือกกฎหมายที่ใช้บังคับกับความสัมพันธ์ของพวกเขา ซึ่งไม่เพียงแต่กำหนดการแก้ไขปัญหาข้อขัดแย้งเท่านั้น แต่ยังรวมถึงการกำหนดเงื่อนไขที่สำคัญของธุรกรรมด้วย


เราควรแยกความแตกต่างจากรูปแบบและประเภทของการเช่าเช่นแนวคิดดังกล่าว การเช่าช่วง.


วรรค 1 ของข้อ 8 ของกฎหมาย“ ในการเช่าซื้อทางการเงิน (ลีสซิ่ง)” กำหนดการเช่าช่วงเป็นการเช่าช่วงประเภทหนึ่งของสินทรัพย์ที่เช่าซึ่งผู้เช่าภายใต้สัญญาเช่าโอนไปยังบุคคลที่สาม (ผู้เช่าภายใต้สัญญาเช่าช่วง) ครอบครองและใช้งาน สำหรับค่าธรรมเนียมและระยะเวลาตามเงื่อนไขสัญญาเช่าช่วงทรัพย์สินที่ได้รับจากผู้ให้เช่าตามสัญญาเช่าและเป็นเรื่องของการเช่า โปรดทราบว่าในการโอนทรัพย์สินที่เช่าเป็นการเช่าช่วงต้องได้รับความยินยอมจากผู้ให้เช่าเป็นลายลักษณ์อักษร


เมื่อโอนทรัพย์สินไปเป็นการเช่าช่วงสิทธิในการเรียกร้องต่อผู้ขายจะส่งผ่านไปยังผู้เช่าใหม่ภายใต้ข้อตกลงการเช่าช่วง


รูปแบบของความสัมพันธ์ที่เกิดขึ้นในกระบวนการดำเนินการสัญญาเช่าช่วงคือบุคคลที่ดำเนินการเช่าช่วงทำสัญญาสองฉบับ - สัญญาเช่ากับผู้ให้เช่าและสัญญาเช่าช่วงกับผู้เช่าใหม่จึงเป็นผู้เช่าทรัพย์สินที่เช่าพร้อมกัน ภายใต้สัญญาเช่าและผู้ให้เช่ารายการเดียวกันนั้นภายใต้สัญญาเช่าช่วง


2. การรับรองสิทธิของผู้ให้เช่า


กฎหมาย "เกี่ยวกับการเช่าซื้อทางการเงิน ... " กำหนดสิทธิของผู้ให้เช่า


หากผู้เช่าไม่สามารถโอนการชำระเงินตามสัญญาเช่ามากกว่าสองครั้งติดต่อกันหลังจากสิ้นสุดระยะเวลาการชำระเงินที่กำหนดโดยสัญญาเช่าพวกเขาจะถูกตัดออกจากบัญชีของผู้เช่าในลักษณะที่เถียงไม่ได้โดยส่งผู้ให้เช่าไปที่ธนาคารหรือเครดิตอื่น ๆ สถาบันที่เปิดบัญชีของผู้เช่าคำสั่งให้ตัดเงินออกจากบัญชีของเขาภายในวงเงินของจำนวนเงินที่ค้างชำระตามสัญญาเช่า การตัดจำหน่ายกองทุนโดยไม่มีปัญหาไม่ได้ทำให้ผู้เช่ามีสิทธิในการขึ้นศาล (ข้อ 1 ของข้อ 13 ของกฎหมาย)


จำนวนเงินอื่นๆ ทั้งหมด (ยกเว้นจำนวนเงินที่ค้างชำระตามสัญญาเช่า) จะไม่รวมอยู่ในคำสั่งตัดจำหน่ายอย่างไม่มีข้อโต้แย้ง เพื่อสนองความต้องการดังกล่าว (รวมถึงการจ่ายดอกเบี้ยสำหรับการใช้เงินของผู้อื่นอย่างผิดกฎหมาย) ผู้ให้เช่าจะต้องยื่นคำร้องที่เกี่ยวข้องในศาล


ตามวรรค 2 ของข้อ 13 ของกฎหมาย ผู้ให้เช่ามีสิทธิที่จะเรียกร้องให้ยกเลิกสัญญาเช่าก่อนกำหนดและการคืนทรัพย์สินโดยผู้เช่าภายในระยะเวลาอันสมควรในกรณีที่กำหนดไว้ในสัญญาเช่า


ในศิลปะ มาตรา 619 แห่งประมวลกฎหมายแพ่งของสหพันธรัฐรัสเซีย ซึ่งควบคุมบทบัญญัติทั่วไปเกี่ยวกับสัญญาเช่า รวมถึงสัญญาเช่าทางการเงิน ระบุว่า "ตามคำร้องขอของผู้ให้เช่า สัญญาเช่าอาจถูกยกเลิกก่อนกำหนดโดยศาลในกรณีที่ผู้เช่า:


1) ใช้ทรัพย์สินโดยมีการละเมิดข้อกำหนดของสัญญาหรือวัตถุประสงค์ของทรัพย์สินอย่างมีนัยสำคัญหรือมีการละเมิดซ้ำ ๆ


2) ทำให้ทรัพย์สินเสื่อมโทรมลงอย่างมาก


3) ไม่จ่ายค่าเช่ามากกว่าสองครั้งติดต่อกันหลังจากสิ้นสุดระยะเวลาการชำระเงินที่กำหนดโดยสัญญา


4) ไม่ดำเนินการซ่อมแซมทรัพย์สินครั้งใหญ่ภายในระยะเวลาที่กำหนดโดยสัญญาเช่า และหากไม่มีในสัญญาภายในระยะเวลาอันสมควร ในกรณีที่ตามกฎหมาย การกระทำทางกฎหมายอื่น ๆ หรือ ตามสัญญาการซ่อมแซมใหญ่เป็นความรับผิดชอบของผู้เช่า”


นอกจากนี้ วรรค 2 ของมาตรานี้ ตามกฎทั่วไปมาตรา 450 แห่งประมวลกฎหมายแพ่งของสหพันธรัฐรัสเซียกำหนดให้มีความเป็นไปได้ในการเปลี่ยนแปลงหรือยกเลิกสัญญาโดยการตัดสินของศาลตามคำร้องขอของฝ่ายหนึ่งฝ่าย:


1) ในกรณีที่อีกฝ่ายละเมิดสัญญาอย่างมีนัยสำคัญ


2) ในกรณีอื่น ๆ ที่กำหนดไว้ในประมวลกฎหมายแพ่งของสหพันธรัฐรัสเซีย กฎหมายอื่น ๆ หรือข้อตกลง


ในกรณีนี้การละเมิดสัญญาโดยฝ่ายใดฝ่ายหนึ่งถือว่ามีนัยสำคัญซึ่งก่อให้เกิดความเสียหายดังกล่าวแก่อีกฝ่ายซึ่งส่วนใหญ่ถูกลิดรอนจากสิ่งที่มีสิทธิ์ในการนับเมื่อสรุปสัญญา


ในกรณีที่มีการบอกเลิกสัญญาเนื่องจากสถานการณ์ข้างต้น ผู้เช่าจะเป็นผู้รับผิดชอบค่าใช้จ่ายทั้งหมดที่เกี่ยวข้องกับการคืนทรัพย์สิน รวมถึงค่าใช้จ่ายในการรื้อถอน การประกัน และการขนส่ง


บ่อยครั้งในทางปฏิบัติผู้ให้เช่าโอนทรัพย์สินที่เช่าเร็วกว่าที่กำหนดไว้ในเงื่อนไขของสัญญาเช่า สมมติว่ามีการสรุปข้อตกลงเบื้องต้นระหว่างทั้งสองฝ่าย จากนั้นจึงทำสัญญาเช่าและข้อตกลงการดูแล ดังนั้นผู้เช่าจะได้รับสิ่งของที่เช่าเร็วกว่าที่จะเริ่มใช้ในกิจกรรมทางธุรกิจของเขาได้


หากผู้เช่าไม่คืนสิ่งของที่เช่าหรือคืนไม่ทันเวลา ผู้ให้เช่ามีสิทธิเรียกชำระเงินตามระยะเวลาที่ล่าช้าได้ เมื่อการชำระเงินที่ระบุไม่ครอบคลุมถึงความสูญเสียที่เกิดแก่ผู้ให้เช่าผู้ให้เช่าอาจเรียกร้องค่าสินไหมทดแทนได้


หากมีการลงโทษสำหรับการส่งคืนทรัพย์สินที่เช่าแก่ผู้ให้เช่าก่อนเวลาอันควร ผู้เช่าอาจได้รับความสูญเสียในจำนวนเต็มจำนวนที่เกินกว่าค่าปรับ เว้นแต่จะกำหนดไว้เป็นอย่างอื่นในสัญญาเช่า (มาตรา 17 ของกฎหมาย)


งาน


เงื่อนไขของข้อตกลง:


มูลค่าของทรัพย์สิน – หัวข้อของข้อตกลง – ​​คือ 160.0 ล้านรูเบิล


ระยะเวลาสัญญา – 6 ปี


อัตราค่าเสื่อมราคา – 10% ต่อปี


อัตราดอกเบี้ยเงินกู้ที่ผู้ให้เช่าใช้เพื่อซื้ออสังหาริมทรัพย์คือ 20% ต่อปี


จำนวนทรัพยากรเครดิตที่ใช้คือ 160 ล้านรูเบิล


เปอร์เซ็นต์ค่าคอมมิชชั่นของผู้ให้เช่าคือ 12% ต่อปี


ค่าบริการเพิ่มเติมที่มีให้ในสัญญาเช่าคือ 4.2 ล้านรูเบิล


อัตราภาษีมูลค่าเพิ่มคือ 20%


ผู้เช่ามีสิทธิซื้อทรัพย์สินเมื่อสิ้นสุดสัญญาตามมูลค่าคงเหลือ


การชำระเงินค่าเช่าจะจ่ายเพื่อซื้อทรัพย์สินเมื่อสิ้นสุดสัญญาตามมูลค่าคงเหลือ


การชำระค่าเช่าจะผ่อนชำระเท่าๆ กันทุกปี เริ่มตั้งแต่ปีที่ 1


จำนวนเงินรวมของการชำระเงินเช่าสำหรับระยะเวลาทั้งหมดของสัญญาเช่าและจำนวนเงินสมทบการเช่า


กำหนดมูลค่าคงเหลือของทรัพย์สิน


จัดทำตารางเวลาสำหรับการจ่ายเงินสมทบสัญญาเช่าและองค์ประกอบของต้นทุนของผู้เช่า


สารละลาย


ตารางที่ 1


การคำนวณมูลค่าทรัพย์สินเฉลี่ยต่อปีล้านรูเบิล


ปี	มูลค่าทรัพย์สินต้นปี	จำนวนค่าเสื่อมราคา	มูลค่าทรัพย์สิน ณ สิ้นปี	มูลค่าทรัพย์สินเฉลี่ยต่อปี
ที่ 1
2
3
4
ที่ 5
6

มูลค่าคงเหลือของทรัพย์สินคือ 64 ล้านรูเบิล


ตารางที่ 2


การคำนวณจำนวนเงินที่ต้องชำระตามสัญญาเช่าล้านรูเบิล


ปี	การหักค่าเสื่อมราคา	% ในการกู้ยืมเงิน	ค่าตอบแทนคอมมิชชั่น	บริการเพิ่มเติม	ทั้งหมด	ภาษีมูลค่าเพิ่ม	ค่าเช่า
ที่ 1		30,40	15,2	0,70	62,3	12,46	74,76
2		27,2	13,6	0,70	57,5	11,5	69,00
3		24,00	12,0	0,70	52,7	10,54	63,24
4		20,80	10,4	0,70	47,9	9,58	57,48
ที่ 5		17,60		0,70	43,1	8,62	51,72
6		14,40		0,70	38,3	7,66	45,96
ทั้งหมด	96,00	134,40	67,2	4,2	301,8	60,36	362,16

จำนวนเงินที่ชำระค่าเช่าทั้งหมดตลอดระยะเวลาสัญญาเช่าคือ 362.16 ล้านรูเบิล


ตารางที่ 3


กำหนดการชำระเงินค่าเช่า


วันที่	จำนวนเงินที่ชำระ
01/01/2000	60,36
01/01/2001	60,36
01/01/2002	60,36
01/01/2003	60,36
01/01/2004	60,36
01/01/2548	60,36
ทั้งหมด		26,51
2. ดอกเบี้ยเงินกู้	134,40	37,11
3. ค่าคอมมิชชั่น	67,20	18,56
4. บริการเพิ่มเติม	4,20	1,16
5. ภาษีมูลค่าเพิ่ม	60,36	16,67
ทั้งหมด	362,16	100%

บรรณานุกรม

1. กฎหมายของรัฐบาลกลางวันที่ 29 ตุลาคม 2541 ฉบับที่ 164-FZ “ เกี่ยวกับสัญญาเช่าการเงิน (ลีสซิ่ง)” // การรวบรวมกฎหมายของสหพันธรัฐรัสเซีย - 2 พฤศจิกายน 2541 - ฉบับที่ 44. - เซนต์. 5394.
   

   กฎหมายของรัฐบาลกลางวันที่ 29 มกราคม 2545 หมายเลข 10-FZ “ ในการแก้ไขและการเพิ่มเติมกฎหมายของรัฐบาลกลาง“ ในการเช่าซื้อ” // การรวบรวมกฎหมายของสหพันธรัฐรัสเซีย - 4 กุมภาพันธ์ 2545 - ครั้งที่ 5. - เซนต์. 376.
   

   กฎหมายของรัฐบาลกลางวันที่ 8 กุมภาพันธ์ 2541 ฉบับที่ 16-FZ "ในการภาคยานุวัติของสหพันธรัฐรัสเซียในอนุสัญญา UNIDROIT เกี่ยวกับการเช่าทางการเงินระหว่างประเทศ" // การรวบรวมกฎหมายของสหพันธรัฐรัสเซีย - 16 กุมภาพันธ์ 2541 - ครั้งที่ 7. - เซนต์. 787.
   กุกเคฟ วี.บี. ลีสซิ่ง. พื้นฐานทางกฎหมาย การบัญชี ภาษีอากร - อ.: สำนักพิมพ์ ZAO Glavbukh. — 2002
   

ในทางปฏิบัติของโลกมีการใช้การเช่าในรูปแบบต่าง ๆ ซึ่งแต่ละรูปแบบมีลักษณะเฉพาะด้วยคุณสมบัติเฉพาะของตัวเอง ที่พบบ่อยที่สุด ได้แก่:

• การเช่าดำเนินงานหรือบริการ (สัญญาเช่าดำเนินงาน);
• การเงินหรือทุนการเช่าซื้อ ( การเงินเช่า);
• การขายและให้เช่ากลับ
• แยกหรือสินเชื่อเช่าซื้อ (ใช้ประโยชน์เช่า);
• การเช่าซื้อโดยตรง (โดยตรงเช่า) และอื่น ๆ.

อย่างไรก็ตาม ควรสังเกตว่าข้อตกลงดังกล่าวประเภทที่มีอยู่ทั้งหมดเป็นรูปแบบของการเช่าซื้อพื้นฐานสองรูปแบบ - การดำเนินงานหรือทางการเงิน

การจำแนกประเภทของแบบฟอร์มการเช่า

ในส่วนที่เกี่ยวข้องกับทรัพย์สินให้เช่าการเช่าซื้อแบ่งออกเป็น ทำความสะอาดโดยกำหนดให้ผู้เช่าเป็นผู้รับผิดชอบค่าใช้จ่ายในการบำรุงรักษาทั้งหมด เต็มซึ่งผู้เช่าเป็นผู้รับผิดชอบค่าใช้จ่ายทั้งหมดในการบำรุงรักษาทรัพย์สิน และ บางส่วน- ผู้ให้เช่าได้รับมอบหมายหน้าที่บางอย่างในการดูแลรักษาทรัพย์สินเท่านั้น

ตามประเภทของการจัดหาเงินทุนการเช่าซื้อแบ่งออกเป็น ด่วนเมื่อมีการเช่าทรัพย์สินครั้งเดียวและ ต่ออายุได้โดยเมื่อครบกำหนดงวดแรกแล้วสัญญาเช่าจะขยายออกไปงวดถัดไป การเช่าซื้อหมุนเวียนประเภทหนึ่งคือ การเช่าซื้อทั่วไปทำให้ผู้เช่าสามารถเพิ่มรายการอุปกรณ์ที่เช่าโดยไม่ต้องทำสัญญาใหม่

ขึ้นอยู่กับองค์ประกอบของผู้เข้าร่วม(หัวเรื่อง) ของการทำธุรกรรม:

• การเช่าซื้อโดยตรงซึ่งเจ้าของทรัพย์สิน (ซัพพลายเออร์) เช่าวัตถุอย่างอิสระ (ธุรกรรมทวิภาคี) ตามกฎของรัสเซียในปัจจุบัน บริษัท ลีสซิ่งจะต้องเป็นผู้มีส่วนร่วมในการดำเนินการลีสซิ่งดังนั้นการดำเนินการลีสซิ่งโดยตรงจึงเป็นไปไม่ได้ในรัสเซีย
• การเช่าซื้อทางอ้อมจัดให้มีการโอนทรัพย์สินให้เช่าผ่านตัวกลาง
• การเช่าแยกต่างหาก(หุ้นร่วม) - การเช่าโดยการมีส่วนร่วมของ บริษัท ซัพพลายเออร์หลายรายผู้ให้เช่าและการดึงดูดเงินทุนเครดิตจากธนาคารหลายแห่งรวมถึงการประกันภัยทรัพย์สินที่เช่าและการคืนเงินค่าเช่าโดยใช้กลุ่มประกัน ในการปฏิบัติในต่างประเทศการเช่าซื้อดังกล่าว ถือว่ายากที่สุด.

ตามประเภทของทรัพย์สิน:

• การเช่าสังหาริมทรัพย์ (อุปกรณ์ เครื่องจักร รถยนต์ ฯลฯ) รวมทั้งของใหม่และใช้แล้ว
• การเช่าอสังหาริมทรัพย์ (อาคาร โครงสร้าง เรือ เครื่องบิน)

ตามอัตราผลตอบแทนของทรัพย์สิน:

• การเช่าโดยคืนทุนเต็มจำนวน (หรือใกล้เต็มจำนวน) เมื่อในระหว่างระยะเวลาของสัญญาเช่ามีค่าเสื่อมราคาทรัพย์สินเต็มหรือใกล้กับเต็มจำนวนและตามการชำระเงินให้กับผู้ให้เช่ามูลค่าของทรัพย์สิน
• การเช่าที่มีการคืนทุนที่ไม่สมบูรณ์ซึ่งในระหว่างระยะเวลาของสัญญาเช่าหนึ่งฉบับจะมีการคิดค่าเสื่อมราคาของทรัพย์สินบางส่วนและจ่ายเพียงบางส่วนเท่านั้น

ประเภทการเช่าตามป้ายชดใช้(เงื่อนไขการเสื่อมราคา):

• การเงิน;
• สัญญาเช่าดำเนินงาน

การเช่าซื้อทางการเงิน(ทุน) คือความสัมพันธ์ระหว่างคู่ค้าซึ่งในช่วงระยะเวลาที่มีผลใช้บังคับของสัญญา (ข้อตกลง) ระหว่างพวกเขา จัดให้มีการชำระค่าเช่าซึ่งครอบคลุมต้นทุนทั้งหมดของค่าเสื่อมราคาของอุปกรณ์หรือส่วนใหญ่ ต้นทุนและกำไรเพิ่มเติมของ ผู้ให้เช่า

หลังจากสิ้นสุดสัญญาเช่า (ข้อตกลง) ผู้เช่าสามารถซื้อออบเจ็กต์ธุรกรรมตามมูลค่าคงเหลือ เข้าทำสัญญาใหม่ในระยะเวลาที่สั้นลงและในอัตราพิเศษ และส่งคืนออบเจ็กต์ธุรกรรมให้กับบริษัทลีสซิ่ง

สัญญาเช่าดำเนินงาน(บริการ) คือความสัมพันธ์แบบเช่าซึ่งค่าใช้จ่ายของผู้ให้เช่าที่เกี่ยวข้องกับการได้มาและการบำรุงรักษารายการที่เช่าจะไม่ครอบคลุมอยู่ในการชำระค่าเช่าระหว่างสัญญาเช่าฉบับเดียว ส่วนใหญ่มักสรุปเป็นระยะเวลาหลายเดือนถึงสามปี

ขึ้นอยู่กับสังกัดของผู้เข้าร่วมธุรกรรม (ภาคการตลาด) การเช่าซื้อแบ่งออกเป็นภายใน(ทุกฝ่ายในการทำธุรกรรมอยู่ในประเทศเดียวกัน) และนานาชาติ(ภายนอก) (ฝ่ายใดฝ่ายหนึ่งในการทำธุรกรรมเป็นของประเทศอื่น)

ในทางกลับกันการเช่าซื้อระหว่างประเทศจะแบ่งออกเป็น นำเข้าเมื่อบุคคลภายนอกเป็นผู้ให้เช่าและ ส่งออกเมื่อบุคคลภายนอกเป็นผู้เช่า

เกี่ยวกับสิทธิประโยชน์ทางภาษีและค่าเสื่อมราคาความแตกต่างเกิดขึ้นระหว่างการเช่าโดยใช้สิทธิประโยชน์ทางภาษีสำหรับทรัพย์สิน กำไร ภาษีมูลค่าเพิ่ม ค่าธรรมเนียมต่างๆ ค่าเสื่อมราคาเร่ง ฯลฯ และไม่ใช้ประโยชน์

โดยลักษณะของการชำระค่าเช่าซื้อการเช่าแบ่งขึ้นอยู่กับ:

• ประเภทของการเช่าซื้อ (การเงิน, การดำเนินงาน);
• รูปแบบการชำระหนี้ระหว่างผู้ให้เช่าและผู้เช่า:
  • เงินสดเมื่อชำระเงินทั้งหมดด้วยเงินสด
  • การชดเชยเมื่อชำระเงินในรูปแบบของการส่งมอบสินค้าที่ผลิตบนอุปกรณ์เช่าหรือโดยการหักล้างบริการที่ผู้เช่าและผู้ให้เช่าให้ซึ่งกันและกัน
  • ผสมกันเมื่อใช้รูปแบบการชำระเงินทั้งสองที่ระบุ
• องค์ประกอบขององค์ประกอบการชำระเงินที่พิจารณา (ค่าเสื่อมราคา บริการเพิ่มเติม อัตรากำไรจากการเช่า การประกันภัย ฯลฯ );
• วิธีคงค้างที่ใช้:
  • ด้วยจำนวนเงินรวมที่แน่นอน
  • ด้วยการชำระล่วงหน้า
  • โดยคำนึงถึงการซื้อคืนทรัพย์สินด้วยมูลค่าคงเหลือ
  • คำนึงถึงความถี่ของการสมัคร (รายปี, รายครึ่งปี, รายไตรมาส, รายเดือน)
  • คำนึงถึงความเร่งด่วนของการชำระเงิน (ที่จุดเริ่มต้น, กลางหรือสิ้นสุดระยะเวลาการชำระเงิน)
  • โดยคำนึงถึงวิธีการชำระเงิน: ในหุ้นที่เท่ากัน; โดยมีขนาดเพิ่มขึ้นและลดขนาด (ขึ้นอยู่กับสถานะทางการเงินของผู้เช่าและเงื่อนไขของสัญญา)

ตามระดับความเสี่ยงสำหรับผู้ให้เช่า:

• สัญญาเช่าที่ไม่มีหลักประกันซึ่งผู้เช่าไม่ได้ให้การรับประกันเพิ่มเติมใด ๆ เพิ่มเติมแก่ผู้ให้เช่าในการปฏิบัติตามภาระผูกพันของตน ควรสังเกตว่าวิธีการค้ำประกันการเช่านี้มีความเฉพาะเจาะจงของรัสเซียอย่างแท้จริงเนื่องจากในประเทศอื่น ๆ ทรัพย์สินที่เช่าซึ่งเจ้าของเป็นผู้ให้เช่าถือเป็นความปลอดภัยที่จำเป็นสำหรับการดำเนินการเช่าซื้อ
• สัญญาเช่าที่มีหลักประกันบางส่วนบ่งบอกถึงการมีอยู่ของเงินประกันซึ่งครอบคลุมค่าใช้จ่ายบางส่วนของผู้ให้เช่าและ "แช่แข็ง" ในบัญชีของสถาบันสินเชื่อจนกระทั่งสิ้นสุดสัญญาและการปฏิบัติตามภาระผูกพันของผู้เช่าอย่างสมบูรณ์
• รับประกันการเช่า(มีหลักประกัน) ซึ่งมีการกระจายความเสี่ยงระหว่างหน่วยงานต่างๆ ที่ทำหน้าที่เป็นผู้ค้ำประกันผู้เช่า หรือบริษัทประกันภัยที่เชี่ยวชาญด้านการประกันการคืนเงินค่าเช่า ตลอดจนทรัพย์สินที่เช่า

ในสหพันธรัฐรัสเซียยังไม่มีการจำแนกประเภทของการเช่าที่ชัดเจน นอกจากนี้ กฎหมายว่าด้วยการเช่าซื้อ ลงวันที่ 29 ตุลาคม 2541 ในเวอร์ชันเก่าขัดแย้งกับการจำแนกประเภทของการเช่าที่เป็นที่ยอมรับในแนวปฏิบัติสากล ความขัดแย้งถูกกำจัดโดยกฎหมายของรัฐบาลกลางว่าด้วยการแก้ไขและการเพิ่มเติมกฎหมายของรัฐบาลกลางเกี่ยวกับการเช่าซื้อลงวันที่ 29 มกราคม 2545 ลำดับที่ 10-FZ. ปัจจุบันกฎหมายนี้ควบคุมเฉพาะการเช่าซื้อทางการเงินเท่านั้น อย่างไรก็ตาม ไม่มีการจำแนกประเภทของประเภทย่อยในกฎหมาย ซึ่งสร้างปัญหาบางประการในการระบุข้อตกลงการเช่าต่างๆ เพื่อวัตถุประสงค์ด้านภาษีเมื่อมีปฏิสัมพันธ์กับหน่วยงานทางการคลังของรัฐ

การเช่าสามารถจำแนกตามจำนวนผู้เข้าร่วมในการทำธุรกรรม ประเภทของทรัพย์สิน ภาคการตลาด รูปแบบการชำระค่าเช่า ปริมาณการให้บริการ ระยะเวลาการใช้ทรัพย์สินและเงื่อนไขค่าเสื่อมราคาที่เกี่ยวข้อง

ขึ้นอยู่กับจำนวนผู้เข้าร่วม (วิชา) ของการทำธุรกรรม สิ่งต่อไปนี้มีความโดดเด่น:

ธุรกรรมการเช่าซื้อแบบทวิภาคี (เช่าซื้อตรง) โดยผู้จัดหาทรัพย์สินและผู้ให้เช่าทำหน้าที่เป็นบุคคลเดียวกัน

ธุรกรรมการเช่าซื้อแบบพหุภาคีซึ่งทรัพย์สินไม่ได้ถูกเช่าโดยซัพพลายเออร์ แต่โดยตัวกลางทางการเงินซึ่งเป็นบริษัทลีสซิ่ง ธุรกรรมประเภทนี้ในเวอร์ชันคลาสสิกเป็นแบบไตรภาคี (ซัพพลายเออร์ - ผู้ให้เช่า - ผู้เช่า)

ตามประเภทของทรัพย์สินมีดังนี้:

การให้เช่าสังหาริมทรัพย์ (เครื่องจักรและอุปกรณ์สำหรับงานอุตสาหกรรมต่างๆ คอมพิวเตอร์และอุปกรณ์สำนักงาน ยานพาหนะ ฯลฯ)

การเช่าอสังหาริมทรัพย์ (อาคารและโครงสร้างอุตสาหกรรม)

ขึ้นอยู่กับภาคการตลาดที่ดำเนินการเช่าซื้อ มี:

การเช่าซื้อในประเทศซึ่งผู้เข้าร่วมทั้งหมดในการทำธุรกรรมเป็นตัวแทนของประเทศเดียว

การเช่าซื้อระหว่างประเทศซึ่งผู้ให้เช่าและผู้เช่าตั้งอยู่คนละประเทศ ผู้ขายทรัพย์สินอาจอยู่ในหนึ่งในประเทศเหล่านี้หรือในรัฐอื่น

ในทางกลับกัน การเช่าซื้อระหว่างประเทศอาจเป็น:

ส่งออก;

นำเข้า.

ขึ้นอยู่กับรูปแบบการชำระค่าเช่ามีดังนี้:การเช่าแบบชำระด้วยเงินสดโดยชำระเป็นเงินสด

การเช่าที่มีการจ่ายค่าตอบแทน (หรือที่เรียกว่าการเช่าซื้อเพื่อชดเชย) ซึ่งผู้เช่าจะชำระค่าสินค้าให้ผู้ให้เช่าซึ่งมักจะผลิตในทรัพย์สินที่เช่าหรือโดยการให้บริการเคาน์เตอร์

การเช่าแบบชำระเงินแบบผสมซึ่งส่วนหนึ่งของการชำระเงินจะได้รับเป็นเงินสดและอื่น ๆ ในรูปของสินค้าหรือบริการ

ขึ้นอยู่กับวัตถุประสงค์ของการให้บริการทรัพย์สินที่โอน การเช่าแบ่งออกเป็น:

สะอาด (แห้ง);

ลีสซิ่งสุทธิ (แห้ง) (ลีสซิ่งสุทธิ) -นี่คือความสัมพันธ์ที่ผู้เช่าดำเนินการบำรุงรักษาทรัพย์สินทั้งหมด ดังนั้นในกรณีนี้ ค่าบำรุงรักษาอุปกรณ์จึงไม่รวมอยู่ในค่าเช่า

ลีสซิ่งเปียกเกี่ยวข้องกับการบำรุงรักษาอุปกรณ์ที่จำเป็น การซ่อมแซม การประกันภัย และการดำเนินการอื่น ๆ ที่ผู้ให้เช่ารับผิดชอบ นอกเหนือจากบริการเหล่านี้แล้ว ตามคำขอของผู้เช่า ผู้ให้เช่าสามารถรับผิดชอบในการฝึกอบรมบุคลากรที่มีคุณสมบัติเหมาะสม การตลาด การจัดหาวัตถุดิบ ฯลฯ

ประเภทการเช่าซื้อหลักที่ได้รับการยอมรับทั่วโลก ได้แก่:

การเช่าซื้อทางการเงิน(สัญญาเช่าทางการเงิน);

สัญญาเช่าดำเนินงาน(สัญญาเช่าดำเนินงาน) ในประเทศของเรา "สัญญาเช่าดำเนินงาน" เป็นที่รู้จักกันดีในชื่อสัญญาเช่าดำเนินงาน

เกณฑ์หลักสำหรับความแตกต่างดังกล่าวคือระยะเวลาการใช้งานอุปกรณ์ เงื่อนไขค่าเสื่อมราคาที่เกี่ยวข้อง (ระยะเวลาคืนทุน) และกลไกในการกระจายความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับการสูญเสียหรือความเสียหายจากอุบัติเหตุต่อทรัพย์สินที่เช่า

สัญญาเช่าดำเนินงาน (ปฏิบัติการ) (สัญญาเช่าดำเนินงาน) มีลักษณะเฉพาะคือระยะเวลาของสัญญาเช่านั้นสั้นกว่าอายุการใช้งานมาตรฐานของทรัพย์สินอย่างมาก และการชำระค่าเช่าไม่ครอบคลุมต้นทุนทั้งหมดของทรัพย์สิน ดังนั้นผู้ให้เช่าจึงถูกบังคับให้เช่าเพื่อใช้ชั่วคราวหลายครั้งและสำหรับเขาความเสี่ยงในการกู้คืนมูลค่าคงเหลือของวัตถุที่เช่าจะเพิ่มขึ้นหากไม่มีความต้องการ ในเรื่องนี้สิ่งอื่น ๆ ทั้งหมดเท่าเทียมกันขนาดของการจ่ายสัญญาเช่าสำหรับการเช่าเพื่อการดำเนินงานจะสูงกว่าการเช่าทางการเงินมาก

การคาดการณ์เป็นหัวใจหลักของระบบการซื้อขาย ซึ่งเป็นเหตุผลว่าทำไมการทำอย่างถูกต้องจึงสามารถทำให้คุณรวยได้

การเช่าซื้อทางการเงิน - (สัญญาเช่าการเงิน) คือ การดำเนินการเพื่อให้ได้มาซึ่งทรัพย์สินเป็นกรรมสิทธิ์แบบพิเศษ โดยส่งมอบให้ครอบครองและใช้งานชั่วคราวในภายหลังในระยะเวลาที่ใกล้เข้ามาในช่วงระยะเวลาดำเนินการและค่าเสื่อมราคาของต้นทุนทรัพย์สินทั้งหมดหรือเกือบทั้งหมด ในช่วงระยะเวลาของสัญญา ผู้ให้เช่าจะส่งคืนมูลค่าทั้งหมดของทรัพย์สินและรับผลกำไรจากธุรกรรมการเช่าผ่านการชำระเงินแบบเช่าซื้อ

คุณสมบัติหลักที่แสดงลักษณะการเช่าซื้อทางการเงินมีดังนี้:การเกิดขึ้นของความสัมพันธ์ใหม่ - ผู้ขายทรัพย์สิน ผู้ให้เช่าได้มาซึ่งทรัพย์สินไม่ใช่เพื่อการใช้งานของตนเอง แต่เพื่อการเช่าโดยเฉพาะ สิทธิ์ในการเลือกทรัพย์สินและผู้ขายเป็นของผู้ใช้ ผู้ขายทรัพย์สินรู้ว่าทรัพย์สินนั้นซื้อเพื่อเช่าโดยเฉพาะ ทรัพย์สินถูกส่งไปยังผู้ใช้โดยตรงและยอมรับจากเขาเพื่อดำเนินการ ผู้เช่าส่งข้อเรียกร้องเกี่ยวกับคุณภาพของทรัพย์สิน ความครบถ้วน และการแก้ไขข้อบกพร่องภายในระยะเวลารับประกันไปยังผู้ขายทรัพย์สินโดยตรง ความเสี่ยงของการสูญเสียและความเสียหายต่อทรัพย์สินโดยไม่ตั้งใจจะส่งผ่านไปยังผู้เช่าหลังจากลงนามในใบรับรองการยอมรับและการว่าจ้างทรัพย์สิน

สัญญาเช่าทางการเงินมีหลายประเภทซึ่งมีชื่อเป็นของตัวเอง

ลีสซิ่งทางการเงินแบบคลาสสิกโดดเด่นด้วยลักษณะไตรภาคีของความสัมพันธ์และการชดเชยราคาเต็มจำนวนของทรัพย์สิน ตามคำร้องขอของผู้เช่า ผู้ให้เช่าจะซื้ออุปกรณ์ที่จำเป็นจากซัพพลายเออร์และให้เช่าแก่ผู้เช่า โดยคืนเงินต้นทุนทางการเงินและทำกำไรจากการชำระค่าเช่า

การขายและการเช่ากลับเป็นธุรกรรมการเช่าซื้อแบบสองทาง ความคิดของมันมีดังนี้ องค์กรที่มีอุปกรณ์ แต่ขาดเงินทุนสำหรับกิจกรรมการผลิตจะขายทรัพย์สินให้กับบริษัทลีสซิ่งซึ่งในทางกลับกันก็ให้เช่าแก่องค์กรเดียวกัน

ดังนั้นบริษัทจึงมีเงินทุนที่สามารถใช้เพื่อเติมเงินทุนหมุนเวียนได้ สัญญาดังกล่าวจัดทำขึ้นในลักษณะที่หลังจากหมดอายุ บริษัท มีสิทธิ์ที่จะซื้ออุปกรณ์และคืนความเป็นเจ้าของ ภายใต้โครงการนี้ สามารถเช่าวิสาหกิจทั้งหมดได้ และซัพพลายเออร์และผู้เช่าเป็นนิติบุคคลเดียวกัน

การเช่าประเภทนี้จะเป็นประโยชน์ต่อองค์กรธุรกิจที่ประสบปัญหาทางการเงินเป็นหลัก การทำกำไรสำหรับองค์กรดังกล่าวในการขายทรัพย์สินให้กับบริษัทลีสซิ่งในขณะเดียวกันก็ทำสัญญาเช่ากับบริษัทและยังคงใช้ทรัพย์สินต่อไป

เลเวอเรจ (สินเชื่อ แบ่งปัน แยก) ลีสซิ่ง (เลเวอเรจสัญญาเช่า)หรือการเช่าโดยดึงดูดเงินทุนเพิ่มเติมนั้นซับซ้อนที่สุดเนื่องจากมีความเกี่ยวข้องกับการจัดหาเงินทุนหลายช่องทางและตามกฎแล้วใช้เพื่อดำเนินโครงการที่มีราคาแพง

คุณสมบัติที่โดดเด่นของการเช่าซื้อประเภทนี้คือเมื่อผู้ให้เช่าซื้ออุปกรณ์จะจ่ายจากกองทุนของตัวเองไม่ใช่จำนวนเงินทั้งหมด แต่เพียงบางส่วนเท่านั้น เขายืมเงินส่วนที่เหลือจากผู้ให้กู้หนึ่งรายขึ้นไป ในเวลาเดียวกัน บริษัทลีสซิ่งยังคงได้รับสิทธิประโยชน์ทางภาษีทั้งหมด ซึ่งคำนวณจากมูลค่าเต็มของทรัพย์สิน

คุณสมบัติอีกประการหนึ่งของการเช่าซื้อประเภทนี้คือผู้ให้เช่าจะกู้ยืมเงินภายใต้เงื่อนไขบางประการซึ่งไม่ปกติสำหรับความสัมพันธ์ทางการเงินและเครดิตในประเทศ เงินกู้ถูกถอนออกโดยไม่มีสิทธิเรียกร้องทรัพย์สินของผู้ให้เช่า ดังนั้นตามกฎแล้วผู้ให้เช่าจึงทำพิธีจำนำทรัพย์สินเพื่อประโยชน์ของเจ้าหนี้จนกว่าจะชำระคืนเงินกู้และสละสิทธิ์ในการรับค่าเช่าบางส่วนเพื่อชำระคืนเงินกู้

ดังนั้นความเสี่ยงหลักในการทำธุรกรรมจึงเป็นของเจ้าหนี้: ธนาคาร บริษัทประกันภัย กองทุนรวมที่ลงทุน หรือสถาบันการเงินอื่น ๆ และมีเพียงการชำระค่าเช่าและทรัพย์สินที่เช่าเท่านั้นที่ทำหน้าที่เป็นหลักประกันในการชำระคืนเงินกู้

ในโลกตะวันตก มากกว่า 80% ของธุรกรรมการเช่าซื้อทั้งหมดเป็นไปตามการเช่าแบบเลเวอเรจ เนื่องจากการพัฒนาธุรกิจลีสซิ่งไม่เพียงพอและความอ่อนแอทางการเงินของบริษัทลีสซิ่งในรัสเซีย การเช่าแบบเลเวอเรจจึงแพร่หลายมากที่สุด ซึ่งอาจมีลักษณะเฉพาะของรัสเซีย

ความช่วยเหลือด้านการเช่าซื้อในการขาย (การขาย - การเช่าความช่วยเหลือหรือการเช่าผู้ขาย)หมายถึงการขายทรัพย์สินโดยใช้การเช่าซื้อตามข้อตกลงพิเศษที่ทำขึ้นระหว่างซัพพลายเออร์ (ผู้ขาย) ของทรัพย์สินและบริษัทลีสซิ่ง ข้อตกลงเหล่านี้มีรูปแบบต่างๆ

การเช่าช่วง (การเช่าช่วง) -ความสัมพันธ์ประเภทพิเศษที่เกิดขึ้นเกี่ยวกับการโอนสิทธิในการใช้ทรัพย์สินที่เช่าให้กับบุคคลที่สามซึ่งเป็นทางการในสัญญาเช่าช่วง เมื่อทำการเช่าช่วง ผู้ดำเนินการเช่าช่วงจะรับทรัพย์สินที่เช่าจากผู้ให้เช่าตามสัญญาเช่าและโอนเพื่อใช้ชั่วคราวให้กับผู้เช่าตามสัญญาเช่าช่วง

บ่อยครั้งที่การเช่าซื้อไม่ได้ดำเนินการโดยตรง แต่ผ่านตัวกลาง มีผู้ให้เช่าหลักรายหนึ่งที่เช่าอุปกรณ์แก่ผู้เช่าผ่านตัวกลาง ซึ่งมักจะเป็นบริษัทลีสซิ่งด้วย ในเวลาเดียวกันข้อตกลงกำหนดว่าในกรณีของการล้มละลายชั่วคราวหรือการล้มละลายของคนกลาง การชำระเงินค่าเช่าจะต้องไปที่ผู้ให้เช่าหลัก ธุรกรรมดังกล่าวเรียกว่าการเช่าช่วง

มีคุณสมบัติทั่วไปหลายประการระหว่างการเช่าซื้อทางการเงินและการเช่าเพื่อการดำเนินงาน อย่างไรก็ตาม มีความแตกต่างบางประการดังนี้

1. ในสัญญาเช่าทางการเงินพร้อมกับผู้ให้เช่าและผู้เช่าจะรวมผู้เข้าร่วมเพิ่มเติม - ผู้ขายทรัพย์สินที่เช่าซึ่งไม่อยู่ในสัญญาเช่าดำเนินงาน

2. ในการเช่าซื้อทางการเงิน มีการมอบหมายบทบาทเชิงรุกให้กับผู้เช่า ซึ่งไม่ใช่เรื่องปกติสำหรับการเช่าเพื่อการดำเนินงาน สิทธิ์ยึดถือในการเลือกทรัพย์สินและผู้ผลิต (ผู้ขาย) เป็นของผู้ใช้ นอกจากนี้ผู้ให้เช่ามีหน้าที่ต้องแจ้งให้ผู้ขายทราบถึงทรัพย์สินว่ามีการซื้อเพื่อการเช่าโดยเฉพาะ ในการเช่าซื้อเพื่อดำเนินงานผู้ขายทรัพย์สินไม่ได้มีบทบาทอิสระหรือเขาไม่อยู่

3. ตรงกันข้ามกับการเช่าเพื่อดำเนินงานในการเช่าซื้อทางการเงินผู้เช่าได้รับสิทธิ์และภาระผูกพันที่มีอยู่ในผู้ซื้อ ผู้ให้เช่ามีหน้าที่ชำระค่าทรัพย์สินและสิทธิบอกเลิกสัญญาจะซื้อจะขายกับผู้ขายเท่านั้น

4. ความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับข้อบกพร่องที่พบในทรัพย์สินมีการกระจายแตกต่างกันไปในสัญญาเช่าดำเนินงานและสัญญาเช่าการเงิน และภายใต้สัญญาเช่าดำเนินงานผู้ให้เช่าจะต้องรับผิดชอบต่อผู้เช่าสำหรับข้อบกพร่องทั้งหมดที่ขัดขวางการใช้ทรัพย์สิน ภายใต้ข้อตกลงการเช่าทางการเงินผู้ให้เช่าจะไม่รับผิดชอบต่อผู้ใช้สำหรับข้อบกพร่องในทรัพย์สินที่โอนรวมถึงความเสียหายที่เกิดขึ้นต่อชีวิตและสุขภาพของพลเมืองในกระบวนการใช้วัตถุที่เช่าตลอดจนทรัพย์สินของ ผู้ใช้และบุคคลที่สาม นอกจากนี้ผู้ให้เช่ายังปราศจากการปฏิบัติตามภาระผูกพันในการรับประกันที่เกี่ยวข้องกับการระบุข้อบกพร่องในวัตถุประสงค์ของธุรกรรมการเช่าโดยสมบูรณ์ ความรับผิดชอบนี้ถูกกำหนดให้กับผู้ผลิต (ซัพพลายเออร์) ของทรัพย์สินและผู้เช่าจะติดต่อเขาโดยตรงเพื่อขอให้กำจัดข้อบกพร่อง

แม้ว่าผู้ให้เช่าในสัญญาเช่าทางการเงินจะยังคงเป็นเจ้าของวัตถุประสงค์ของธุรกรรมการเช่าตลอดระยะเวลาของข้อตกลง แต่ผู้เช่าจะรับผิดชอบที่เกี่ยวข้องกับความเป็นเจ้าของ (ความเสี่ยงของการสูญเสียโดยไม่ตั้งใจการบำรุงรักษา) เนื่องจากความเสี่ยงของการสูญเสียทรัพย์สินโดยไม่ตั้งใจขึ้นอยู่กับผู้ใช้ที่นี่ เขาจึงจำเป็นต้องปฏิบัติตามภาระผูกพันทางการเงินทั้งหมดที่มีต่อผู้ให้เช่า ด้วยการเช่าเพื่อดำเนินงานความเสี่ยงทั้งหมดยังคงอยู่กับผู้ให้เช่า ดังนั้นหากทรัพย์สินอยู่ในสภาพที่ไม่สามารถใช้งานได้ด้วยเหตุผลที่อยู่นอกเหนือการควบคุมของผู้เช่า ฝ่ายหลังอาจเรียกร้องให้ยกเลิกสัญญาก่อนกำหนด ดังนั้นเมื่อภาระผูกพันสิ้นสุดลง ภาระผูกพันในการจ่ายค่าเช่าก็สิ้นสุดลง

5. เมื่อยกเลิกข้อตกลงการเช่าทางการเงินตามคำร้องขอของผู้ให้เช่าก่อนหมดอายุหากผู้ใช้ทรัพย์สินละเมิดเงื่อนไขของข้อตกลงหรือตามคำร้องขอของผู้เช่าฝ่ายหลังก็จำเป็นต้องดำเนินการต่อไป ชำระเงินตามสัญญาเช่าหรือชำระคืนทั้งหมดตามสัญญาและในบางกรณีต้องจ่ายค่าปรับ

การเช่าซื้อเป็นรูปแบบหนึ่งของกิจกรรมการลงทุนที่บุคคลหนึ่ง - ผู้ให้เช่า - โอนไปยังบุคคลอื่น - ผู้เช่าทรัพย์สินบางอย่าง (ยานพาหนะ อสังหาริมทรัพย์ อุปกรณ์ ฯลฯ ) ตามเงื่อนไขที่ตกลงกัน

เรียนผู้อ่าน! บทความนี้พูดถึงวิธีทั่วไปในการแก้ไขปัญหาทางกฎหมาย แต่แต่ละกรณีเป็นรายบุคคล หากท่านต้องการทราบวิธีการ แก้ไขปัญหาของคุณได้อย่างตรงจุด- ติดต่อที่ปรึกษา:

แอปพลิเคชันและการโทรได้รับการยอมรับตลอด 24 ชั่วโมงทุกวันและ 7 วันต่อสัปดาห์.

มันเร็วและ ฟรี!

เงื่อนไขหลักประการหนึ่งของสัญญาเช่าคือสิทธิในการซื้อทรัพย์สินที่เช่าโดยผู้เช่าหลังจากสิ้นสุดสัญญาและการซื้อทรัพย์สินจะดำเนินการตามมูลค่าคงเหลือ

การจัดหมวดหมู่

การเช่าซื้อในสหพันธรัฐรัสเซียถูกควบคุมโดย:

• ประมวลกฎหมายแพ่ง;

การจำแนกประเภทการเช่าจะดำเนินการตามเกณฑ์สองประการ:

1. ประเภทของข้อตกลง
2. ความร่วมมือของบริษัทกับรัฐ

ตามรูปแบบของธุรกรรม การเช่าซื้อแบ่งออกเป็น:

• การเงิน;
• การดำเนินงาน;
• ส่งคืนได้

ในทางกลับกัน การเช่าซื้อทางการเงินแบ่งออกเป็น:

• ธุรกรรมที่มีการชดใช้ทรัพย์สินที่เช่าเต็มจำนวน
• รายการที่มีการชดใช้บางส่วนของทรัพย์สินที่เช่า

ขึ้นอยู่กับกรรมสิทธิ์ของบริษัทที่เข้าร่วมในการทำธุรกรรม การเช่าซื้อคือ:

• ภายใน (ทุกฝ่ายในข้อตกลงเป็นผู้มีถิ่นที่อยู่ในรัฐเดียวกัน)
• ระหว่างประเทศ (คู่สัญญาในข้อตกลงเป็นผู้มีถิ่นที่อยู่ในรัฐต่าง ๆ )

ปัจจุบันการเช่าซื้อทุกรูปแบบมีอยู่ในรัสเซีย

คุณสมบัติและข้อมูลจำเพาะ

ประเภทหลักและลักษณะเฉพาะ:

• การเช่าซื้อทางการเงินเป็นธุรกรรมที่ผู้ให้เช่าดำเนินการซื้อยานพาหนะบางคันจากบุคคลที่สามและโอนไปยังผู้เช่าตามเงื่อนไขที่ระบุไว้ในสัญญา เมื่อสิ้นสุดสัญญา ผู้เช่ามีหน้าที่ซื้อกรรมสิทธิ์ยานพาหนะที่ระบุ:
  • การเช่าซื้อทางการเงินพร้อมคืนทุนเต็มจำนวนหมายความว่าในระหว่างระยะเวลาของสัญญาเจ้าของรถจะได้รับเงินค่าทรัพย์สินเต็มจำนวน
  • การเช่าซื้อทางการเงินที่มีการคืนทุนบางส่วนหมายความว่าในระหว่างระยะเวลาของสัญญาเจ้าของจะต้องชำระต้นทุนบางส่วนของทรัพย์สินที่เช่า

ในการซื้อยานพาหนะหลังจากสิ้นสุดสัญญา จำเป็นต้องชำระมูลค่าคงเหลือเพิ่มเติมโดยคำนึงถึงเปอร์เซ็นต์การเสื่อมราคาของยานพาหนะ

• การเช่าเพื่อการดำเนินงานแตกต่างจากการเช่าทางการเงินตรงที่ทรัพย์สินที่เช่าหลังจากสิ้นสุดสัญญาจะไม่กลายเป็นทรัพย์สินของผู้เช่า แต่ถูกส่งคืนให้กับผู้ให้เช่า
• ในกรณีของการเช่ากลับ ผู้ขายยานพาหนะก็เป็นผู้เช่าเช่นกัน กล่าวคือ เพื่อให้ได้กำไรเพิ่มเติมและลดภาษีของบริษัท เขาจะขายยานพาหนะที่มีอยู่ให้กับผู้ให้เช่า และต่อมาได้มาซึ่งทรัพย์สินที่เช่าเดียวกัน

ปัจจุบันการเช่าซื้อทางการเงินและการดำเนินงานแพร่หลายในรัสเซียและแบบฟอร์มการคืนสินค้าไม่ได้ใช้งานจริง

คุณสมบัติของการเช่าซื้อทางการเงินคือ:

• การมีส่วนร่วมในข้อตกลงของบุคคลที่สามซึ่งเป็นผู้ขายทรัพย์สินที่เช่าโดยผู้เช่า บริษัท ลีสซิ่งซื้อรถยนต์ที่เช่าตามคำสั่งของผู้เช่าซึ่งสะท้อนให้เห็นในเงื่อนไขของสัญญา
• ความเป็นไปไม่ได้ที่จะยกเลิกสัญญาก่อนกำหนดโดยไม่ต้องชำระค่าใช้จ่ายที่เกิดขึ้นโดย บริษัท ลีสซิ่ง
• ผู้เช่ามีหน้าที่ต้องรับรถที่ซื้อให้เขา

ผู้เช่ายังมีหน้าที่รับผิดชอบค่าใช้จ่ายที่เกี่ยวข้องกับการบริการยานพาหนะหรืออุปกรณ์พิเศษ และความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับการสูญเสียทรัพย์สินที่เช่าทั้งหมดหรือบางส่วน

• เมื่อสิ้นสุดสัญญาผู้เช่ามีสิทธิในการกำจัดทรัพย์สินที่ได้รับอย่างอิสระ

คุณสมบัติของสัญญาเช่าดำเนินงานคือ:

• รถจะถูกส่งกลับไปยังบริษัทลีสซิ่งอย่างแน่นอนหลังจากสิ้นสุดสัญญา
• ผู้ให้เช่าเป็นผู้รับผิดชอบค่าใช้จ่ายในการซ่อมแซมและบำรุงรักษายานพาหนะรวมถึงความเสี่ยงของการสูญเสียทรัพย์สินโดยไม่ตั้งใจ
• บริษัทลีสซิ่งไม่จำเป็นต้องซื้อทรัพย์สินตามคำขอของผู้เช่า ผู้เช่าเลือกยานพาหนะจากสิ่งที่ผู้ให้เช่ามีอยู่
• ในกรณีที่รถสูญหายทั้งหมดหรือบางส่วนผู้เช่ามีสิทธิบอกเลิกสัญญาก่อนกำหนดได้

ความแตกต่างที่สำคัญระหว่างการเช่าเพื่อการดำเนินงานและการเช่าทางการเงินคือ:

• อัตราค่าเช่าทรัพย์สินเมื่อทำการเช่าซื้อเพื่อดำเนินงาน จะใช้อัตราที่สูงกว่าอย่างมาก เนื่องจากบริษัทจำเป็นต้องปรับต้นทุนในการซื้อยานพาหนะให้เหมาะสม
• ระยะเวลาของสัญญาด้วยการเช่าซื้อทางการเงิน ระยะเวลาของสัญญาจะเทียบได้กับอายุการใช้งานของยานพาหนะ และสำหรับการเช่าเพื่อการดำเนินงาน อายุของสัญญาจะน้อยกว่าระยะเวลาการดำเนินงานของยานพาหนะ

ประเภทของบริษัทลีสซิ่ง

การเช่ายานพาหนะและอุปกรณ์พิเศษอื่น ๆ ดำเนินการโดยบริษัทลีสซิ่ง

ปัจจุบันบริษัทลีสซิ่งทั้งหมดแบ่งออกเป็นประเภทต่างๆ ดังนี้

1. บริษัทที่เป็นบริษัทย่อยของธนาคารที่ใหญ่ที่สุด กิจกรรมขององค์กรดังกล่าวได้รับการสนับสนุนจากเงินทุนของธนาคารเอง ลูกค้าจะต้องปฏิบัติตามข้อกำหนดที่ค่อนข้างเข้มงวดในการสรุปสัญญา ตัวอย่าง ได้แก่ RG-Leasing CJSC (บริษัทของ Sberbank แห่งสหพันธรัฐรัสเซีย), Inkom-Leasing (INCOM-BANK), VTB Leasing OJSC (จาก VTB Bank)
2. บริษัทกึ่งเชิงพาณิชย์ที่ได้รับทุนทั้งหมดหรือบางส่วนจากงบประมาณของรัฐบาลกลางหรือระดับภูมิภาค
   

   องค์กรกึ่งเชิงพาณิชย์เสนอเงื่อนไขพิเศษให้กับลูกค้า แต่ขอบเขตของผู้มีโอกาสเป็นลูกค้านั้นมีจำกัดมาก ในกรณีส่วนใหญ่ จะมีการจัดสรรเงินทุนเพื่อการพัฒนาธุรกิจขนาดเล็กหรือองค์กรในเมืองใหญ่ในภูมิภาค ตัวอย่างเช่น CJSC Moscow Leasing Company (ผู้ก่อตั้ง - กองทุนสนับสนุนผู้ประกอบการ), CJSC Siberian Leasing Company

3. บริษัทลีสซิ่งเชิงพาณิชย์ที่สร้างขึ้นโดยเฉพาะสำหรับอุตสาหกรรมเฉพาะ ตัวอย่างเช่น Rosagrosnab, Lukoil-Leasing CJSC, Ural-Aviation Leasing LLC
4. บริษัทที่สร้างขึ้นโดยได้รับการสนับสนุนจากองค์กรขนาดใหญ่ กิจกรรมได้รับทุนจากกองทุนขององค์กรหลัก บริษัทดังกล่าวไม่มีความสัมพันธ์โดยตรงกับธนาคารและหน่วยงานของรัฐ กิจกรรมหลักคือการเช่าซื้อซึ่งนำผลกำไรเพิ่มเติมมาสู่องค์กรแม่ ตัวอย่าง: Kamaz-Leasing, Scania-Leasing LLC
5. บริษัทลีสซิ่งที่มีถิ่นที่อยู่ในรัฐอื่น การลงทุนเงินในธุรกิจของรัสเซียดึงดูดบริษัทต่างชาติจำนวนมาก และอุตสาหกรรมลิสซิ่งก็ไม่มีข้อยกเว้น ลักษณะพิเศษของการเช่าซื้อจากองค์กรต่างประเทศคือความต้องการได้รับหนังสือค้ำประกันจากธนาคารซึ่งจะครอบคลุมค่าใช้จ่ายของผู้ให้เช่าในกรณีที่สัญญาสิ้นสุดลงก่อนกำหนด การสูญหายหรือถูกทำลายของยานพาหนะที่เช่า
6. บริษัทระหว่างประเทศที่ได้รับทุนจากองค์กรหลายแห่งที่อาศัยอยู่ในประเทศต่างๆ บริษัทดังกล่าวสามารถทำสัญญาเช่าตามเงื่อนไขสิทธิพิเศษมากกว่าได้ แต่ลูกค้าสามารถเป็นลูกค้าได้ในจำนวนจำกัด ตัวอย่าง: JV "Rybkomflot" (รัสเซีย, อังกฤษ), "RG - Leasing" (รัสเซีย, เยอรมนี)

มีการดำเนินการประเภทใดบ้าง?

การดำเนินการเช่าซื้อจะแตกต่างกันไม่เพียงแต่ในประเภทที่แสดงข้างต้น แต่ยังรวมถึงวิธีอื่นด้วย:

• ขึ้นอยู่กับจำนวนคู่สัญญาในสัญญาเช่า:
  • การเช่าซื้อโดยตรง ผู้ผลิตผลิตภัณฑ์ทำหน้าที่เป็นผู้ให้เช่า
  • การเช่าซื้อทางอ้อม บริษัทลีสซิ่งซื้อทรัพย์สินที่เช่าจากผู้ผลิตเพื่อวัตถุประสงค์ในการโอนไปยังผู้เช่าเพิ่มเติม
  • การเช่าช่วง บริษัทผู้เช่าโอนยานพาหนะที่เช่าให้กับบริษัทที่สามภายใต้สัญญาเช่าอื่น ในกรณีนี้ การชำระเงินค่าเช่าจะถูกโอนเข้าบัญชีของผู้เช่าในขั้นต้น จากนั้นจึงโอนไปยังผู้ให้เช่า
  • เลเวอเรจ – ลีสซิ่ง บริษัทลีสซิ่งดึงดูดเงินทุนจากองค์กรอื่นเพื่อซื้ออุปกรณ์ราคาแพงสำหรับผู้เช่า ในสถานการณ์เช่นนี้ การชำระเงินตามสัญญาเช่าจะถูกกระจายไปยังเจ้าหนี้ทั้งหมดตามสัดส่วนของเงินลงทุน
• ขึ้นอยู่กับปริมาณการให้บริการเพิ่มเติมของผู้ให้เช่า:
  • ลีสซิ่ง "สะอาด" ภายใต้สัญญาจะมีการโอนรถยนต์เฉพาะคันหนึ่งไปยังผู้เช่า ในกรณีนี้ ค่าใช้จ่ายทั้งหมดสำหรับการบำรุงรักษา การซ่อมแซม และอื่นๆ จะต้องตกเป็นภาระของผู้เช่า
  • “เปียก” หรือเช่าเต็ม ข้อตกลงนี้ไม่เพียงแต่ให้การโอนยานพาหนะไปยังผู้เช่าเท่านั้น แต่ยังรวมถึงการบำรุงรักษายานพาหนะอย่างเต็มรูปแบบด้วยค่าใช้จ่ายของผู้ให้เช่า
  • การเช่าซื้อบางส่วนจัดให้มีการแบ่งความรับผิดชอบระหว่างทั้งสองฝ่าย ตัวอย่างเช่น ผู้ให้เช่าดำเนินการบำรุงรักษาทางเทคนิคของยานพาหนะด้วยค่าใช้จ่ายของตนเอง และผู้เช่า – การซ่อมแซมในปัจจุบัน
• ขึ้นอยู่กับรูปแบบการชำระค่าเช่า:
  • การทำธุรกรรมทางการเงิน ชำระเงินด้วยเงินสด
  • การดำเนินการชดเชย การชำระเงินจะดำเนินการในผลิตภัณฑ์ที่ผลิตผ่านการดำเนินงานของยานพาหนะที่เช่า
  • การดำเนินการแบบผสมผสาน การชำระเงินตามสัญญาเช่าสามารถทำได้ทั้งเงินสดหรือเป็นผลิตภัณฑ์สำเร็จรูป
• ขึ้นอยู่กับเงื่อนไขการเปลี่ยนรถ:
  • การเช่าระยะยาว – การทำธุรกรรมครั้งเดียวสำหรับยานพาหนะเฉพาะ
  • การเช่าซื้อหมุนเวียน - ภายในกรอบของสัญญาฉบับเดียว ยานพาหนะสามารถเปลี่ยนเป็นรุ่นที่ใหม่กว่าได้ อายุการใช้งานของยานพาหนะหนึ่งคันจะถูกควบคุมโดยข้อกำหนดของสัญญา
• ขึ้นอยู่กับระยะเวลาของสัญญา:
  • การดำเนินงานระยะสั้น (น้อยกว่า 1.5 ปี)
  • การดำเนินงานระยะกลาง (1.5 – 3 ปี)
  • การดำเนินงานระยะยาว (มากกว่า 3 ปี)

สนธิสัญญา

เงื่อนไขทั้งหมดของการดำเนินการเช่าซื้อได้รับการควบคุมโดยสัญญา พารามิเตอร์หลักของข้อตกลงคือ:

• คู่สัญญาในสัญญาขึ้นอยู่กับประเภทของธุรกรรมที่กำลังสรุป
• เรื่องของการเช่าซื้อ - รถยนต์เฉพาะที่ผู้ให้เช่าโอนไปยังผู้เช่า
• เงื่อนไขการโอนและคืนยานพาหนะ
• ขนาด เงื่อนไข และวิธีการชำระค่าเช่า
• ต้นทุนทั้งหมดของสัญญาซึ่งประกอบด้วยจำนวนเงินที่ชำระค่าเช่าและเบี้ยประกันภัยของบริษัทลีสซิ่ง
• ความถูกต้อง;
• เงื่อนไขสำหรับการเลิกจ้างก่อนกำหนด
• สิทธิและหน้าที่ของคู่สัญญาเกี่ยวกับการบำรุงรักษายานพาหนะ
• กฎสำหรับการแก้ไขข้อขัดแย้ง
• ความรับผิดชอบของฝ่ายต่างๆ