Пути повышения эффективности валютных операций коммерческого банка. Анализ валютных операций коммерческого банка Валютные риски и методы их регулирования

1.1 Валютная политика банка на современном этапе

Валютная политика Проминвестбанка Украины направлена в первую очередь на оказание услуг предприятиям большого, среднего и малого бизнеса, от которых в значительной степени зависит расцвет отечественной экономики. Среди клиентов банка предприятия государственного сектора, предпринимательские структуры, общественные организации и учреждения. Не существует ограничений и препятствий для того, чтобы стать клиентом Проминвестбанка.

Проминвестбанк Украины - наиболее крупный коммерческий банк Украины, он имеет лицензию № 1 Национального банка Украины, позволяющую осуществлять ему весь спектр валютных операций как на внутреннем, так и на мировом рынке валют. Он финансирует ключевые отрасли экономики, обслуживает более 108 тыс. юридических лиц,1,842 млн. физических лиц. На сегодняшний день банк располагает всем необходимым для того, чтобы его клиенты чувствовали себя уверенно, осуществляя свои внешнеторговые операции. Имея опыт конвертации всех основных видов валют и обладая развитой сетью банков-корреспондентов, банк предоставляет возможность клиентам осуществлять платежи в любой валюте и в любой стране.

Для качественного обслуживания клиентов банк сосредоточил валютные счета на 196 корреспондентских счетах НОСТРО в 67 зарубежных странах. Среди них: Bank Of New York, Bankers Trust Co, Deutsche Bank AG, Commers Bank AG и т.д. В свою очередь 24 банками этих стран в Проминвестбанке открыто 36 счетов ЛОРО для осуществления операций в гривнях. Планируется дальнейшее расширение сети корреспондентских счетов «ЛОРО». Банк является членом международных платежных систем VISA,EUROPAY,MASTERCARD INTERNATIONAL.

Особо нужно сказать о проведениии Проминвестбанком межгосударственных расчетов между Украиной и Россией. С целью защиты денежных средств своих клиентов в 1994 году Проминвестбанк стал учредителем первого Российско-Украинского КБ “Кредитимпексбанк” - одного из наиболее прогрессирующих банков г.Москвы. Представляя интересы Украины на территории России, КБ “Кредитимпексбанк” проводит около 80% всех расчетов между Украиной и Россией. Отработанная и внедренная специалистами Проминвестбанка и “Кредитимпексбанка” технология проведения платежей дала возможность сократить сроки их прохождения в 3 раза, срок конвертации российских рублей в украинскую гривну сократился до 2-х дней.

Банк постоянно сотрудничает с иностранными банками в которых открыты кредитные линии в пользу клиентов Проминвестбанка, среди которых:CREDIT SUISSE (FIRST BOSTON) (Швейцария), VSEOBECNA UVEROVA BANKA (Словения).С банками:DUETSCHE BANK AG, COMMERZBANK AG, DRESDNER BANK, BANK OF NEW YORK проводилась работа по подтверждению аккредитивов и гарантий.

В 1999 году Проминвестбанк определен банком -агентом по обслуживанию иностранных кредитных линий, что привлекаются под гарантию Кабинета Министров Украины. Филиалами банка проводится активная финансовая поддержка 1166 субъектов внешнеэкономической деятельности. Валютные кредиты выдаются предприятиям ключевых отраслей экономики Украины.

В 1999 году банк успешно проводил кредитную политику по поддержке национального производителя. Учреждениями банка выдано кредитов во всех видах валют на 3655,1 млн. грн., что на 4% больше,чем 1998 году.

Структура выданных кредитов в 1999 году представлена на рисунках 1.1-1.3.

Кредиты на производственные цели составили -49%, на экспортно-импортные операции -38%, на внутренние торговые операции-12%, по учтенным векселям-1%.

В структуре выданных кредитов традиционно имеют перевес кредиты предприятиям промышленности- 68,2%, из них базовым отраслям: металлургии-28,9%, угольной-4,6%, топливной-6,2%.

Рисунок 1.2 - Структура выданных кредитов по целевому использованию

По формам собственности в структуре выданных кредитов за 1999 год большой перевес имеют кредиты предприятиям негосударственной собственности - 67,5%, кредиты выданные предприятиям государственной собственности составили -32,5%.

По субьектам хозяйственной деятельности преобладающее значение в структуре кредитов за 1999 год имеют кредиты, выданные юридическим лицам, они составляют - 98,4% от общей суммы кредитов, планируется расширение спектра услуг по кредитованию физических лиц, за 1999 год кредиты физическим лицам составили 1,6% .

Рисунок 1.3 - Структура выданных кредитов по субьектам хозяйствования

Для обеспечения кредитной деятельности банк проводит постоянную работу по увеличению ресурсной базы. За 1999 год общий объем кредитных ресурсов увеличился на 94,8 млн.грн. Банк имеет достаточно высокий уровень платежеспособности и обеспечивает своевременность расчетов клиентов. Весомый капитал банка гарантирует вкладчикам сбережение их средств и свидетельствует о надежности банка. В течение года банк поддерживал исполнение экономических нормативов, установленных Национальным банком Украины. Экономические показатели банка на 01.01.2000 г. приведены в таблице 1.1.

Таблица 1.1 - Экономические нормативы банка

	Наименование экономического норматива	Норматив	Фактический показатель
			в млн. экю	в млн. грн
	Минимальный размер капитала банка (Н1) Экю по текущему курсу	Не мен 2 млн.
	Минимальный размер уставного капитала (Н2) Экю по текущему курсу	Не мен 1 млн.
	Норматив платежеспособности (Н3),%
	Норматив достаточности капитала (Н4), %
	Норматив мгновенной ликвидности (Н5), %
	Норматив общей ликвидности (Н6), %
	Норматив соотношения высоколиквидных активов и рабочего капитала (Н7), %
	Максимальный размер Рисунокка на одного вкладчика (Н8), %	Не более 25
	Норматив «больших» кредитных Рисунокков (Н9), %	Не более 800
	Норматив максимального размера кредитов, гарантии и поручительств, данных одному инсайдеру (Н10), %	Не более 5
	Норматив максимального совокупного размера кредитов, гарантий поручительств, данных инсайдерам (Н11), %	Не более 40
	Норматив максимального размера данных межбанковских займов (Н12), %	Не более 200
	Норматив рефенансирования (Н13), %	Не более 300
	Норматив инвестирования (Н14), %	Не более 50

На сегодняшний день остаются неизменными основные принципы деятельности Проминвестбанка: высокая степень доверительности в работе с любыми клиентами и стремление оказать все виды услуг, которые возможны сегодня на валютном рынке Украины.

Основные валютные услуги Проминвестбанка:

1) Расчетно-кассовое обслуживание юридических лиц

• Открытие, переоформление различных видов счетов в национальной и Иностранной валютах.
• Проведение операций по счетам. Списание и зачисление средств с использованием систем электронных платежей.
• Выдача справок о состоянии счетов, выписок, дубликатов, бланков различных финансовых документов.
• Оформление и выдача чековых книжек, операции с чеками.

2) Кассовое обслуживание.

• Поиск неверно перечисленных средств.
• Инкассовые и аккредитивные операции при международных расчетах.
• Выполнение инкассовых поручений.
• Установление банкоматов, зарплатные проекты.

3) Кредитные операции.

• Овердрафт. Кредит, предоставляемый на текущий счет клиента с хорошим финансовым состоянием в пределах определенного лимита, рассчитанного на основании данных о поступлениях на расчетный счет клиента, на определенный период времени для финансирование платежных разрывов в его текущей деятельности.
• Кредитные линии. Целевое кредитование коммерческих сделок юридических лиц с использованием суммы кредита частями на протяжении периода времени, определенного договором. Кредитная линия может быть как возобновляемая так и не возобновляемой.
• Срочный кредит. Краткосрочное целевое кредитование коммерческих сделок, рассчитанных на быстрое получение клиентом прибыли от кредитуемой сделки.
• Авальный кредит. Краткосрочный кредит, предоставляемый банком посредством авалировании векселей, выписанного клиентом, или домициляция векселя клиента за счет кредитных средств.
• Факторинг. Краткосрочная торгово-комиссионная операция, заключающаяся в выкупе банком неоплаченных платежных требований своего клиента за поставленный товар, выполненный работы, оказанные услуги. Банк покупает краткосрочную кредиторскую задолженность, обеспечивая гарантию сбыта клиентам с устойчивым финансовым положением. Факторинг включает в себя инкассирование дебиторской задолженности клиента, кредитование и гарантию от кредитных и валютных Рисунокков.
• Форфейтинг. Краткосрочная или среднесрочная торгово-комиссионная операция при экспорте сочетающаяся с кредитованием оборотного капитала клиента.
• Лизинговый кредит. Финансирование клиента путем передачи в долгосрочную аренду основных средств с правом выкупа.
• Инвестиционный кредит. Долгосрочный валютный кредит, предоставляемый клиентам на срок от 1 года до 5 лет для закупки импортных основных средств по кредитным линиям для малых и средних предприятий.
• 4) Услуги населению
• Депозиты различных видов: срочные, до востребования, выигрышные. А именно:

а) договоры о текущем депозитном счете - свободное оперирование остатком денежных средств, находящихся на депозитном счете (путем довложений и частичных снятий), на остаток по счету производится начисление сложных процентов;

б) договор о срочном депозитном счете - размещение средств на фиксированный срок, начисление и выплата процентов производится как по окончании срока действия договора, так и помесячно;

в) договор о счете "до востребования" - условия договора предусматривают свободное снятие денежных средств по первому требованию, минимальный срок размещения -один день без учета дня поступления и снятия средств.

• Перечисление средств со счетов физических лиц на счета юридических лиц.
• Перевод средств, в т.ч. за границу.
• Выплаты остарбайтерам.
• Осуществление платежей и зачисление поступлений в "твердых" и "мягких" валютах.
• Конвертация наличной и безналичной валюты. Проверка достоверности, замена изношенных банкнот.
• Выдача разрешений на вывоз валюты.
• Купля и продажа дорожных и коммерческих чеков, выплаты по международным пластиковым карточкам.
• Обслуживание международных кредитных линий.
• Валютный дилинг.

5) Операции с карточками VISA

• Выпуск пластиковых платежных карточек международной платежной системы VISA физическим и юридическим лицам.
• Расчетное обслуживание торговых и сервисных (отелей, туРисуноктических агенств, автокомпаний и тому подобных) предприятий по операциям, осуществленных с помощью карточек VISA.
• Выдача денежной наличности собственникам карточек VISA.

6) Иные услуги

• Сохранение и перевозка ценностей.
• Индивидуальные сейфы.
• Внедрение системы "Клиент-банк" и "Голосовой связи".
• Консультационные услуги.

1.2 Анализ валютных операций банка

Анализ валютных операций коммерческого банка проводится на основе работы валютного отдела александрийского отделения Проминвестбанка Украины.

Каждый банк с учетом особенностей его структуры может сам определить внутреннюю классификацию валютных операции.

Проанализируем структуру валютных операций, проводимых валютным отделом александрийского отделения Проминвестбанка Украины.

На протяжении 2000 года отделом проводилась работа по привлечению клиентов и открытию счетов в иностранной валюте. На данный период в александрийском отделении ПИБ открыто 584 счетов в иностранной валюте, что на 14% больше по сравнению с 1999годом, открыто - 523 счета в иностранной валюте физическим лицам.

В городе работает 4 банковских пунктов обмена валют (БПОВ). Прибыль от первого БПОВ составила 14980гривен, от второго - 16158гривен, от третьего - 15450 гривен, и от четвертого - убыток 2972 гривны. Таким образом, средняя доходность одного банковского пункта обмена валют составила (14980+16158+15450-2972)/4 = 10904 гривен. В этот период работал 1 обменный пункт по агентским соглашениям, прибыль - 7456 гривен. Производится выдача разрешений на вывоз валюты, выдано 62 разрешения - прибыль составила около 2586 гривен. Доходы от выдачи валюты на командировочные расходы составили 2988 гривен. Отдел неторговых операций продает чеки «ТOMAS COOK», реализовано чеков на сумму 34500 долларов, прибыль составила 800 гривен. Подписан договор о продаже дорожных чеков с «АМЕКIСАN ЕХРRЕSS СОМРАNУ».

За 2000 год предприятия фактически получили кредиты на 280 тыс. дол США и 15 тыс. немецких марок. На 01.01.2001 года задолженность по кредитам составляет 10,5 тыс. долларов США и 8 тыс. марок. Анализ состояния международных расчетов показал, что на протяжении нескольких лет наблюдается тенденция сокращения экспортных поставок. Так в 2000 году объем экспортных поступлений составил 5,6 млн. долларов США, что на 19% меньше, чем в 1999 году. Из-за уменьшения объема экспортных поступлений объем биржевых операций сократился по сравнению с 1998 годом на 1,8%.

Наиболее популярной формой расчетов остается банковский перевод как в свободно конвертируемой валюте, так и в неконвертируемой валюте. В общем объеме экспортных операций он составляет 98,8%,в импортных -95,6%.Однако по сравнению с 1998 годом на 0,76% возросли расчеты по импортным аккредитивам (0,87 млн. долларов США).В 2000 году от валютных операций получено отделом 320 тыс. грн. доходов, в том числе комиссионных 76 тыс. грн., что составляет 10% и 2,38% от общего объема доходов. Прибыль составила 297,5 тыс. грн. или 85% от общей прибыли. Прибыль от валютообменных операций составила 17850 грн. или 6% прибыли от валютных операций и 5,1% от общей прибыли.

Согласно тарифам банка за каждую проведенную валютную операцию банк взимает с клиента комиссионное вознаграждение, как в национальной валюте Украины, так и в СКВ.

Все валютные операции связаны как с доходными статьями, так и с расходными.

1.2.1 АНАЛИЗ НОРМАТИВОВ ОТКРЫТОЙ ВАЛЮТНОЙ ПОЗИЦИИ БАНКА

Одним из показателей надежности и стабильности банка при работе с валютными средствами является выполнение нормативов открытой валютной позиции.

Нормативы открытой валютной позиции уполномоченного банка подразделяются на:

Нормативы открытой валютной позиции банка;

Нормативы взвешенной открытой валютной позиции банка.

Норматив общей открытой валютной позиции банка (Н16) рассчитывается как соотношение общей величины открытой валютной позиции банка к капиталу банка:

Н16=х100%, (1.1)

где Вп - общая открытая валютная позиция банка по всем, балансовым и внебалансовыми активами и обязательствами банка по каждой иностранной валюте в гривневом эквиваленте;

К - капитал банка.

Нормативное значение общей открытой валютной позиции банка может быть не больше 40%.

Норматив длинной (короткой) открытой валютной позиции по каждой иностранной валюте (Н17) рассчитывается как соотношение длинной (короткой) открытой валютной позиции по каждой иностранной валюте в гривневом эквиваленте к капиталу банка:

Н17=х 100%, (1.2)

где Вин - длинная (короткая) валютная позиция по каждой иностранной валюте в гривневом эквиваленте;

К - капитал банка.

Нормативное значение длинной (короткой) открытой валютной позиции банка по каждой иностранной валюте может быть не больше 20%.

Норматив длинной (короткой) открытой валютной позиции во всех банковских металлах (Н18) рассчитывается как соотношение длинной (короткой) открытой валютной позиции во всех банковских металлах в гривневом эквиваленте к капиталу банка:

Н18=х100%, (1.3)

где Вм - длинная (короткая) валютная позиция во всех банковских металлах в гривневом эквиваленте;

К - капитал банка.

Нормативное значение длинной (короткой) открытой валютной позиции банка во всех банковских металлах может быть не больше 10%.

Норматив взвешенной открытой валютной позиции (Н19) рассчитывается как соотношение взвешенной открытой валютной позиции к капиталу банка:

Н19 = х 100%, (1.4)

где Вз - открытая валютная позиция за активами и обязательствами по каждой иностранной валюте, взвешенной на коэффициент, который определяется по сроку, что остался расчетным;

К - капитал банка.

Коэффициенты которые устанавливаются с учетом срока, что остался до расчета приведены в таблице 1.2.

Таблица 1.2 - Коэффициенты, установленные с учетом срока оставшегося до окончательного расчета.

Для бессрочных депозитов, текущих и расчетных счетов, срок расчета по которым не предусмотрен, используется коэффициент 1,2.

Нормативное значение взвешенной открытой валютной позиции банка должно быть не больше 50%. Норматив длинной (короткой) взвешенной открытой валютной позиции банка в свободно конвертируемой валюте (Н20) рассчитывается как соотношение длинной (короткой) взвешенной открытой позиции банка в свободно конвертируемой валюте к капиталу банка

Н20= х 100%, (1.5)

где Вв - длинная (короткая) взвешенная открытая валютная позиция банка в свободно конвертируемой валюте;

К - капитал банка.

Нормативное значение длинной (короткой) взвешенной открытой валютной позиции банка в свободно конвертируемой валюте должно быть не более 30%.

Норматив длинной (короткой) взвешенной открытой валютной позиции банку в несвободно конвертированной валюте (Н21) рассчитывается как соотношение длинной (короткой) взвешенной открытой позиции банка в несвободно конвертированной валюте к капиталу банка

Н21= х 100%, (1.6)

где Вн - длинная (короткая) взвешенная открытая валютная позиция банка в несвободно конвертируемой валюте;

К - капитал бака.

Нормативное значение длинной (короткой) взвешенной открытой валютной позиции банку в несвободно конвертированной валюте может быть не более 15%.

Отчеты об открытой и взвешенной открытой валютной позиции предоставляются по форме N540 и N541.

Уполномоченный банк, который имеет сеть филиалов (дирекций, отделений и тому подобное), что имеют разрешения на ведение валютных операций, самостоятельно устанавливает сублимиты на открытые валютные позиции Головной конторы банку и филиалов (дирекций, отделений). При этом ответное распределение сублимитов осуществляется уполномоченными банками в пределах общего норматива валютной позиции банка.

Уполномоченный банк не позднее дня, следующего за днем установления сублимитов, сообщает соответствующему областному управлению НБУ информацию об установленных сублимитах. Валютная позиция уполномоченного банка определяется ежедневно и отдельно касательно каждой иностранной валюты.

Операции, влияющие на открытую валютную позицию уполномоченного банка:

Купля (продажа) наличной и безналичной иностранной валюты, как текущие, так и срочные операции (на условиях своп, форвард, опцион и прочие), по которым возникают требования и обязательства в иностранных валютах, независимо от способов и форм расчетов по ним;

Получение (уплата) иностранной валюты в виде доходов или затрат и начисления доходов или затрат, которые учитываются на гривневых счетах;

Купля (продажа) основных способов и товарно-материальных ценностей за иностранную валюту;

Поступление средств в иностранной валюте в уставный фонд;

Погашение банком безнадежной задолженности в иностранной валюте (списание, которое осуществляется с гривневого счета затрат);

Прочие обменные операции с иностранной валютой (возникновения требований в одной валюте при расчетах за ими в прочей валюте, во т. ч. и национальной).

Валютная позиция возникает на дату операции из купли (продажи) иностранной валюты, а также начисления доходов (затрат), зачисления на счета (списания с счетов) прочих доходов (затрат) и в соответствии с пересчитанными операциями.

Уполномоченный банк получает право на открытую валютную позицию с даты получения ним от Национального банка Украины банковской лицензии на право проведения операций с валютными ценностями и утрачивает это право с даты ее отзыва Национальным банком Украины.

Подсчет общей величины открытой валютной позиции в гривневом эквиваленте проводится по действующему на отчетную дату официальным курсом гривны, установленным Национальным банком Украины. При этом длинная открытая валютная позиция показывается со знаком плюс, а короткая открытая валютная позиция - со знаком минус.

Общая величина открытой валютной позиции в целом по уполномоченному банку определяется как сумма абсолютных величин всех длинных открытых валютных позиций и всех коротких открытых валютных позиций в гривневом эквиваленте (без учета знака) по всем валютам.

Пример расчета общей открытой валютной позиции банка.

Первичные данные:

а) капитал банка по состоянию на первое число отчетного месяца - 5000000 грн. Активы и обязательства банка по балансовыми и внебалансовыми счетами по каждой иностранной валюте, которые отображены в балансе согласно перечню операций, что влияют на открытую валютную позицию банка отображены в таблице 1.3.

Таблица 1.3 - Активы и обязательства банка по видам иностранных валют

Иностранная валюта	Активы банка по балл. и внебал. Счетах по каждой иностранной валюте	Обязательство банка по баланс. и внебал. счетах по каждой иностранной валюте	Открытая валютная позиция по каждой иностранной валюте
Доллар США
Немецкая марка
Французский франк
Российский рубль

Длинные и короткие открытые валютные позиции по каждой иностранной валюте переводятся в гривневый эквивалент по официальному курсу НБУ и складываются.

б) курсы, установленные Национальным Банком Украины сведены в таблицу 1.4.

Таблица 1.4 - Курсы, установленные Национальным Банком Украины

Общая величина открытой валютной позиции банку равняется сумме абсолютных величин длинной и короткой открытой валютной позиции банка по каждой иностранной валюте. Расчет установленного норматива общей величины открытой валютной позиции банка:

(960 687: 5 000 000) х 100% =19, 2%

Таблица 1.5 - Активы и обязательства банка по видам иностранных валют в гривневом эквиваленте на отчетную дату

Иностранная валюта	Длинная открытая валютная позиция	Короткая открытая валютная позиция	Общая открытая валютная позиция
Доллар США
Таблица 1.5 (продолжение)
Немецкая марка
Французский франк
Российский рубль

При расчете взвешенной открытой валютной позиции банка активы и обязательства по балансовым и внебалансовым счетам банка, обращают внимание на коэффициенты с учетом срока, что остался до окончательного расчета. Механизм расчета взвешенной открытой валютной позиции такой же, как и при расчете общей открытой валютной позиции.

1.2.2 СТРУКТУРНЫЙ АНАЛИЗ ДИНАМИКИ И ОБЪЕМОВ ДОХОДОВ ОТ ПРОВЕДЕНИЯ ВАЛЮТНЫХ ОПЕРАЦИЙ

Доходы банка - это сумма денежных средств, полученных от результатов активных операций. В соответствии с разработанной учетной политикой в доходы банка включаются доходы, непосредственно связанные с банковской деятельностью, и не относящиеся к основной деятельности банка, но обеспечивающие общую банковскую деятельность. Все доходные статьи можно разделить на доходы процентные и доходы непроцентные в зависимости от вида доходной операции. При учете процентных и комиссионных доходов в учреждениях банка используется принцип начисления. Все осуществленные операции регистрируются тогда, когда они имели место, независимо от времени получения или оплаты средств. Доходы считаются заработанными в том периоде, когда связанная с ними операция имела место, а не тогда когда средства были фактически получены. Процентные доходы начисляются на остатки по корсчетам, открытым в других банках, а также по депозитным счетам, по операциям с ценными бумагами. Размер процентных ставок, порядок начисления процентов, порядок их оплаты определяется в договорах между банком и клиентом. Доходы за последний день в некоторых случаях учитываются в следующем месяце, когда отчетная дата является датой окончания операции. Такая ситуация возникает также, когда нельзя определить сумму дохода через отсутствие необходимых данных для их определения, несмотря на то, что услуга оказана в предыдущем месяце. Начисление процентов осуществляется по методу «факт/факт» (в расчет принимается фактическое количество календарных дней в месяце и году).

Учет доходов, полученных в иностранной валюте, ведется с помощью технических счетов 3800 «Позиция банка в иностранной валюте и банковских металлов» и 3801 «Эквивалент позиции банка в иностранной валюте и банковских металлов».

Согласно с Правилами бухгалтерского учета процентные и комиссионные доходы подразделяются на: доходы за одноразовые услуги, доходы за услуги с обязательным результатом, доходы за беспрерывные услуги, доходы за услуги, что осуществляются поэтапно.

Рисунок - 1.4 Удельный вес доходов от валютных операций в общей сумме доходов.

Количественный анализ структуры доходов банка рассматривается в определении удельного веса статей дохода в общей сумме. Сравнительный анализ как общих доходов так и каждой их статей осуществляется за соответствующий временной период. Анализ структуры базируется на процентных значениях каждого к общей сумме. Изменения процентных показателей указывают на изменения удельного веса статей в общих показателях.

В 1998 году доходы от валютных операций составили 18,2 млн. грн., что составило 13,7% от общей суммы доходов, в 1999 году доходы от валютных операций выросли на 3,8 млн. грн. и составили 22 млн. грн., что составило 14,6% общей суммы доходов. Это наглядно изображено на Рисунок.1.4.

Все доходные статьи можно разделить на доходы процентные и доходы непроцентные в зависимости от вида доходной операции. Это наглядно изображено в таблице 1.6.

Таблица 1.6 - Структура доходов и доходность от проведения валютных операций за анализируемый период.

процентные	Общая сумма, грн.	Доля в доходе, %
1.Проценты по остаткам на счетах «НОСТРО»
2.Проценты по МБК банков-нерезидентов в гривне
3.Проценты по МБК в СКВ
4.Доходы от конверсионных операций
5.Комиссия от переводов средств по поручению клиентов
6.Доход от разрешений на вывоз валюты
7.Доход от продажи валюты на командировочные расходы

Доходы банка - это сумма денежных средств, полученных от результатов активных операций. В соответствии с разработанной учетной политикой в доходы банка включаются доходы, непосредственно связанные с банковской деятельностью, и не относящиеся к основной деятельности банка, но обеспечивающие общую банковскую деятельность.

Все доходные статьи можно разделить на доходы процентные и доходы непроцентные в зависимости от вида доходной операции. При учете процентных и комиссионных доходов в учреждениях банка используется принцип начисления. Все осуществленные операции регистрируются тогда, когда они имели место, независимо от времени получения или оплаты средств. Доходы считаются заработанными в том периоде, когда связанная с ними операция была проведена, а не тогда когда средства были фактически получены. Процентные доходы начисляются на остатки по корсчетам, открытым в других банках, а также по депозитным счетам. Размер процентных ставок, порядок начисления процентов, порядок их оплаты определяется в договорах между банком и клиентом. Доходы за последний день в некоторых случаях учитываются в следующем месяце, когда отчетная дата является датой окончания операции. Такая ситуация возникает также, когда нельзя определить сумму дохода через отсутствие необходимых данных для их определения, несмотря на то, что услуга оказана в предыдущем месяце. Начисление процентов осуществляется по методу «факт/факт» (в расчет принимается фактическое количество календарных дней в месяце и году).

Доходы по валютным счетам клиентов включают в свой состав комиссии за оформление паспортов сделок, а также комиссию за обналичивание иностранной валюты (так как ведение валютного счета клиентов складывается из комиссий по каждой сделке, которые относятся к разным видам валютных операций).

К доходам размещения средств относятся: проценты за кредиты выданные (краткосрочные, долгосрочные), депозиты размещенные; размещение средств в валютные ценные бумаги и доход по ним. К доходам по международным расчетам относятся: комиссия за переводы, инкассо платежных документов в иностранной валюте, открытие и выставление аккредитивов.

Определение доходности этих операций по формуле простых процентов в виде годовой ставки не представляется возможным. Поэтому необходимо определить доходность продажи и доходность покупки иностранной валюты раздельно.

Величину доходов от покупки иностранной валюты можно определить на основании реестра купленной валюты или учетной карточки по покупке-продаже инвалюты следующим образом:

V- объем покупки;

К цб - курс рубля по отношению к валюте;

К пок - курс покупки.

Доходность операций покупки инвалюты в виде годовой ставки определяется:

Располагая сведениями о курсах покупки, можно определить величину дохода от проведения этих операций:

Аналогичным образом можно определить доходность операции по продаже иностранной валюты:

Следовательно, доход от продажи иностранной валюты будет выглядеть:

Рассмотрим особенности анализа доходности операций покупки-продажи иностранной валюты в условиях биржевой торговли.

Как известно, биржевые курсы инвалюты к рублю устанавливаются на бирже в разрезе сделок: today - срок расчетов не позднее, чем день заключения сделки, tomorrow - срок расчетов не позднее следующего рабочего дня, spot - срок расчетов не позднее второго рабочего дня, spot next - срок расчетов не позднее третьего рабочего дня после заключения сделки. Фиксация этих курсов происходит при достижении равенства между спросом и предложением в разрезе указанных видов сделок.

При заключении на бирже сделки на покупку иностранной валюты на условиях «tomorrow» или «spot» кредитная организация в день заключения может определить лишь ожидаемую доходность или убыточность этой операции. Поскольку курс «tomorrow» (и «spot»),как правило, выше курса ЦБ на день заключения сделки, то можно будет определить сумму ожидаемого убытка, используя данные внебалансового учета по этим сделкам. Эта величина определяется как разница между рублевым эквивалентом покупаемой валюты, выраженным по курсу ЦБ на день заключения сделки, и рублевым покрытием,необходимым для покупки этой валюты по биржевому курсу сделки «tomorrow»(или «spot»):

Если до наступления даты расчетов по заключенной сделке курс ЦБ вырастет, то реальный убыток по сделке будет ниже ожидаемого. Если же курс ЦБ снизится, то реальный убыток превзойдет ожидаемый:

Аналогичным образом определяется ожидаемый доход от продажи иностранной валюты на бирже:

а реальная доходность:

Методика анализа ожидаемой и реальной доходности (убыточности) по сделкам «spot» будет аналогична изложенной выше с тем лишь отличием, что с даты заключения сделки до даты ее исполнения курс ЦБ может измениться дважды. Если эти изменения будут однонаправленными, то эту методику можно применять за весь период, иначе расчеты необходимо провести раздельно.

Оценка доходности (убыточности) операций банка по ведению открытой валютной позиции.

Оценка состояния валютной позиции и контроль за соблюдением лимитов открытой валютной позиции, а также оценка потенциальных доходов и убытков открытой валютной позиции важно при осуществлении уполномоченным банком валютных операций, так как состояние открытой валютной позиции влияет на размер прибыли, а также связано с валютным риском.

Валютный риск представляет собой вероятность потерь, связанных с изменением валютного курса.

При закрытой валютной позиции, когда требования и обязательства банка в иностранной валюте совпадают, валютный риск равен нулю, так как колебания курса валюты будут приводить к равновеликому росту или снижению стоимости активов и пассивов. При открытой валютной позиции валютный риск неизбежен, при этом:

а) при наличии длинной валютной позиции, когда требования превышают обязательства, рост валютного курса ведет к получению потенциальных доходов, и наоборот, падение курса - к потенциальным убыткам;

б) при наличии короткой валютной позиции, когда обязательства превышают требования, рост валютного курса ведет к потенциальным убыткам, а падение - к потенциальным доходам.

Проведение оценки состояния валютной позиции банка преследует целью:

Контроль за соблюдением лимитов открытой валютной позиции;

Анализ потенциальных (возможных) доходов и убытков, связанных с ведением открытой валютной позиции.

При расчете показателей открытой валютной позиции целесообразно использовать следующую сводную оперативную ведомость (Приложение 1).

Главная цель проведения оценки состояния валютной позиции - это ежедневный контроль за соблюдением установленных лимитов, для чего рассчитываются коэффициенты, установленные Банком России:

К1=ДВП/СС * 100 или К1=КВП/СС * 100, (10)

К1 - коэффициент максимального значения отдельных валютных позиций, в %;

ДВП - длинная валютная позиция (со знаком «плюс»);

КВП - короткая валютная позиция (со знаком «минус»);

СС - величина собственных средств банка. Смирнова Л.Р. Методика анализа операций банка на внутреннем валютном рынке // Бухгалтерия и банки. - 2009. - №7-8. - С. 33-46.

Коэффициенты К1 определяются ежедневно на конец каждого операционного дня для каждого вида валют, то есть для долларов США, евро и российских рублей. Абсолютная величина каждого из таких коэффициентов не должна превышать 10% - этой величиной ограничиваются валютные риски по отдельным валютам.

Для ограничения общего валютного риска уполномоченного банка определяется суммарная величина открытых валютных позиций, которая рассчитывается путем перевода ДВП и КВП по каждой иностранной валюте в рублевый эквивалент по официальному курсу Банка России и раздельным суммированием всех КВП и всех ДВП. При этом, если позиция, открытая в иностранных валютах против российского рубля - длинная, то позиция, открытая в российских рублях против всех иностранных валют - такая же по абсолютной величине, но короткая, и наоборот.

К2 = СОВП / СС * 100, (11)

К2 - коэффициент максимального значения суммарной величины ОВП, в %;

СОВП - суммарная величина открытых валютных позиций банка.

Коэффициент К2 также определяется ежедневно, его величина не должна превышать 20%. Этот показатель ограничивает величину общего валютного риска уполномоченного банка.

Анализ потенциальных доходов или убытков банка, связанных с колебанием валютных курсов, следует проводить как по каждому виду иностранной валюты, по которой открыта валютная позиция, так и в целом, по суммарной открытой валютной позиции банка. Очень важным является проведение анализа по двум составляющим открытой валютной позиции: балансовый и внебалансовый. Балансовая составляющая открытой валютной позиции определяется как разница между требованиями и обязательствами в иностранной валюте, отраженными на валютных балансовых счетах. Внебалансовая составляющая открытой валютной позиции определяется как разность между внебалансовыми требованиями и обязательствами банка по срочным, а также наличными сделками типа “tomorrow” и “spot” по покупке-продаже иностранной валюты, отраженным на соответствующих внебалансовых счетах.

В то время, как балансовая составляющая открытой валютной позиции характеризует потенциальные, то есть возможные доходы или убытки от несовпадения требований и обязательств в иностранной валюте, то внебалансовая составляющая позволяет определить величину ожидаемых в будущем доходов или убытков, которые будут иметь место при наступлении даты валютирования по срочным контрактам. Потенциальный доход или убыток может быть получен в случае закрытия балансовой составляющей открытой валютной позиции, а ожидаемый доход или убыток - при исполнении сделки, учет которой велся за балансом, что в свою очередь повлияет на состояние балансовой составляющей открытой валютной позиции.

Для исчисления величины потенциального дохода или убытка от состояния открытой валютной позиции, а также определения потенциальной доходности или убыточности от изменения валютных курсов, можно использовать следующую методику:

ДОХ(пот)УБ(пот) = ОВП * (Кцб2 - Кцб1), (12)

Где ДОХ (пот) УБ (пот) - потенциальный доход или убыток;

ОВП - величина открытой валютной позиции со знаком «плюс» или «минус»;

Кцб1 - официальный курс инвалюты на дату Т1;

Кцб2 - официальный курс инвалюты на дату Т2, Т2 > Т1.

При ОВП > 0 и Кцб2 > Кцб1 или ОВП < 0 и Кцб2 < Кцб1 - имеет место потенциальный доход или потенциальный убыток.

Потенциальную доходность (убыточность) от изменения валютного курса можно выразить в виде годовой ставки (в долях единицы):

1. Официальный курс растет:

Дпот = (ДОХпот / (ОВП * Кцб1) * (365/К) (13)

Доход при наличии ДВП

Дпот = (Убпот / (ОВП * Кцб1) * (365/К) (14)

Убыток при наличии КВП

2. Официальный курс падает:

Упот = (Убпот / (ОВП * Кцб1) * (365/К) (15)

Убыток при наличии ДВП

Упот = (ДОХпот / (ОВП * Кцб1) * (365/К) (16)

Доход при наличии КВП.

Или все представленные выше формулы можно свести к следующим:

Д(пот)У(пот) = (ОВП * (Кцб2 - Кцб1) / ОВП * Кцб1) * 365 / К (17)

Д(пот)У(пот) = (Кцб2 - Кцб1) * 365 / К, (18)

Где Д(пот)У(пот) - потенциальная доходность или убыточность;

К - продолжительность периода в днях, К = Т2 - Т1.

В первом случае, когда официальный курс растет (Кцб2 > Кцб1 , то есть Кцб2 / кцб1 > 1), то имеем положительное значение показателя, то есть потенциальную доходность, во втором случае, когда официальный курс падает (Кцб2 < Кцб1, то есть Кцб2 / кцб1 < 1), - потенциальную убыточность.

При длинной валютной позиции:

1. Официальный курс растет:

ДОХпот = (Дпот * ОВП * Кцб1) * (К/365) (19)

2. Официальный курс падает:

УБ пот = (Упот * ОВП * Кцб1) * (К/365). (20)

Если рассматривать наличие короткой валютной позиции, то будет иметь место обратная ситуация, в первом случае - потенциальный убыток, а во втором - потенциальный доход:

1. Официальный курс растет:

Убпот = (Дпот * ОВП * Кцб1) * (К/365) (21)

2. Официальный курс падает:

ДОХпот = (Упот * ОВП * Кцб1) * (К/365). (22)

Доходность валютных операций является важной составляющей при анализе эффективности деятельности коммерческого банка.

операций, проводимых через электронного брокера EBS, вырос до 250 миллиардов долларов США. В 2005 году Альфа-Банк занял лидирующие позиции на российском рынке валют стран СНГ и Балтии. Экономическая интеграция России с Казахстаном и Республикой Беларусь позволила увеличить объем операций с белорусским рублем и казахстанским тенге.

Развитие Альфа-Банка и активная работа с западными контрагентами позволили упрочить положение Банка на международном рынке. Банк год от года внедряет новые продукты, позволяющие удовлетворять потребности самых разных клиентов как банков-контрагентов и различных финансовых институтов, так и широкого спектра корпоративных клиентов.

Продуктовый ряд включает целый набор операций финансирования как в рамках бланкового кредитования клиентов, так и ряд операций рефинансирования под залог различных финансовых активов. Структура операций по формированию пассивов Банка включает операции привлечения МБК, эмиссию собственных векселей, различные операции рефинансирования.

Рис.2 Среднегодовой объем операций ОАО «Альфа-Банк»

2.4 Анализ доходности валютных операций ОАО «Альфа-Банк»

Доходы банка – это сумма денежных средств, полученных от результатов активных операций. В соответствии с разработанной учетной политикой в доходы банка включаются доходы, непосредственно связанные с банковской деятельностью, и не относящиеся к основной деятельности банка, но обеспечивающие общую банковскую деятельность. Все доходные статьи можно разделить на доходы процентные и доходы непроцентные в зависимости от вида доходной операции. При учете процентных и комиссионных доходов в учреждениях банка используется принцип начисления. Все осуществленные операции регистрируются тогда, когда они имели место, независимо от времени получения или оплаты средств. Доходы считаются заработанными в том периоде, когда связанная с ними операция имела место, а не тогда когда средства были фактически получены. Процентные доходы начисляются на остатки по корсчетам, открытым в других банках, а также по депозитным счетам, по операциям с ценными бумагами. Размер процентных ставок, порядок начисления процентов, порядок их оплаты определяется в договорах между банком и клиентом. Доходы за последний день в некоторых случаях учитываются в следующем месяце, когда отчетная дата является датой окончания операции. Такая ситуация возникает также, когда нельзя определить сумму дохода через отсутствие необходимых данных для их определения, несмотря на то, что услуга оказана в предыдущем месяце. Начисление процентов осуществляется по методу «факт/факт» (в расчет принимается фактическое количество календарных дней в месяце и году).

Количественный анализ структуры доходов Альфа-Банка рассматривается в определении удельного веса статей дохода в общей сумме. Сравнительный анализ как общих доходов так и каждой их статей осуществляется за соответствующий временной период. Анализ структуры базируется на процентных значениях каждого к общей сумме. Изменения процентных показателей указывают на изменения удельного веса статей в общих показателях.

В 2004 году доходы от валютных операций составили 18,2 млн.долл., что составило 13,7% от общей суммы доходов, в 2005 году доходы от валютных операций выросли на 3,8 млн. долл. и составили 22 млн. долл., что составило 14,6% общей суммы доходов. Это наглядно изображено на Рис.3.

Рисунок 3. Удельный вес доходов от валютных операций в общей сумме доходов

Все доходные статьи можно разделить на доходы процентные и доходы непроцентные в зависимости от вида доходной операции. Это наглядно изображено в таблице 1.

Таблица 1. Структура доходов и доходность от проведения валютных операций за анализируемый период

процентные	Общая сумма, долл.	Доля в доходе, %
1.Проценты по остаткам на счетах «НОСТРО»	26 458,58	8,2
2.Проценты по МБК банков-нерезидентов в рублях	16 134,54	5,0
3.Проценты по МБК в СКВ	18 247,45	5,6
4.Доходы от конверсионных операций	181 614,76	56,1
5.Комиссия от переводов средств по поручению клиентов	1 919,85	0,6
6.Доход от разрешений на вывоз валюты	2 479,00	0,8
7.Доход от продажи валюты на командировочные расходы	2 988,00	0,9
8.Доход от продажи дорожных чеков	1 275,58	0,4
9.Доход от продажи валюты	14 980,00	4,6
непроцентные
1.Доход за выдачу справок на таможню	547,60	0,2
2.Доход за выдачу справок клиентам	289,50	0,1
3.Комиссия за банковские переводы, запросы, уточнения	16 658,56	5,1
4.Доход за оформление справок о декларировании валютных ценностей	314,58	0,1
5. Доход от пункта обмена валют по агентским соглашениям	7 456,00	2,3
Доход - всего	323 819,00	100

Источники поступления доходов представим в виде таблицы 2 и на рис.4.

Рисунок 4. Источники поступления доходов ОАО «Альфа-Банк» и их структура

Таблица 2. Источники поступления доходов Альфа-Банка и их структура

К процентным доходам относятся доходы, которые рассчитываются пропорционально времени и сумме и являются компенсацией банку за взятый на себя кредитный риск. К ним относятся:

1.Доходы по кредитам и депозитам и другими процентными финансовыми инструментами и том числе по ценным бумагам с фиксированной прибылью;

2.Доходы в виде амортизационного дисконта (премии) по ценным бумагам;

3.Комиссионные, например, доходы от размещения средств в виде займа или обязательство его выдать, что определяться пропорционально времени и сумме обязательства, доходы от осуществления операций аренды.

Способы перечисления процентных платежей определяется в кредитном договоре.

Процентные доходы занимают наибольший удельный вес в структуре доходов. В 2004 году процентные доходы от валютных операций составили 15,5% в общем объеме доходов банка, в 2005 году – 16,2%,что составляет 0,7 пункта прироста по сравнению с 2004 г. Это видно на рисунке 5.

Рисунок 5. Удельный вес процентных доходов от валютных операций в общей структуре доходов ОАО «Альфа-Банк»

Рассмотрим источники и структуру процентных доходов в таблице 3 и 4, и на рисунках 6 и 7.

Таблица 3. Источники процентных доходов

Рисунок 6. Источники процентных доходов ОАО «Альфа-Банк»

Таблица 4. Структура распределения процентных доходов

Рисунок 7. Структра процентных доходов.

Удельный вес показателей в табл.4 дает возможность оценить, за счет каких валютных операций достигнут такой объем процентных доходов. После проведения подобного анализа определим факторы, повлиявшие на размер процентных доходов от валютных операций.

Основной источник доходов составляет кредитная деятельность банка. На кредитную деятельность оказывает влияние сложившаяся ситуация в экономике: инфляционные процессы, различные ограничения со стороны Банка Москвы, а также такие факторы как:

1.Увеличение в совокупных активах доли ссудных активов, приносящих доход в виде процентов;

2.Изменение ссудных активов по сравнению с прошлым годом.

Как показывают данные в анализируемом банке на протяжении 2004-2005 года темп роста объемов кредитов увеличился с 0,95 до 1,26 т.е. вышел на положительный уровень для характеристики банка более 1. Существенное влияние на доходность кредитования оказывает уровень процентной ставки, что видно из таблицы 5.

Таблица 5. Общая оценка выполнения плана по процентным доходам

Из приведенных данных видно, что удельный вес доходов от кредитования в 2005 году снизился против 2004 года на 10,78 процентных пункта.

Рассмотрим два фактора (сумма выданных кредитов и процентная ставка по выданному кредиту), повлиявшие на величину процентных доходов.

Анализ структуры ресурсов и вложений в иностранной валюте приведем в таблице 6.

Таблица 6. Структура ресурсов и вложений в иностранной валюте

Анализ структуры ресурсов и вложений в иностранной валюте свидетельствует, что положительным за этот период стало снижение активов, не приносящих доход на 6,02 процентных пункта, т.е. стало выгоднее размещение свободных средств. Однако наблюдается увеличение дорогих ресурсов на 14,01 процентных пункта и снижение бесплатных ресурсов на 4,3 процентных пункта, что объясняется уменьшением собственной валюты и размещением более дорогих средств заемщиков.

Что касается процентных доходов от полученных процентов по корсчетам, их доля в общей сумме доходов за 2004 год составляет 2,87%, за 2005 год -1,74%, снижение объясняется уменьшением средней процентной ставки на мировом рынке валют.

В условиях инфляции и жесткой конкуренции рост доходов за счет процентов уменьшается. Насколько Альфа-Банк активно использует прочие источники получения доходов, показывает анализ структуры непроцентных доходов.

Банк постоянно расширяет спектр платных услуг и нетрадиционных операций, которые увеличивают полученный совокупный доход.

Основными каналами поступления непроцентных доходов являются: неторговые операции, расчетно-кассовые операции, прочие непроцентные операции. Если рассматривать структуру непроцентных доходов на 01.01.2006 года наибольший удельный вес составляют расчетно-кассовые операции –65.9%, затем неторговые операции – 29.5%, прочие – 4.6%. Данные непроцентных доходов за 2005 год сведены в таблице 7.

Таблица 7. Структура непроцентных доходов

Каналы поступления доходов	Сумма, долл.	Уд вес, %
1.Неторговые операции	7 456,00	29,5
2.Расчетные операции	16 658,56	65,9
3.прочие доходные операции	1 151,68	4,6
И Т О Г О	25 266,24	100

Расходы банка по валютным операциям классифицируются следующим образом:

Уплаченные проценты;

Курсовые разницы по иностранным валютам;

Прочие расходы.

Расходные статьи разделим на расходы процентные и непроцентные в зависимости от вида расходной операции.

Проведем анализ с соответствующей детализацией каждой из рассмотренных основных статей расходов с представлением полученных данных в виде таблиц 8, 9 и рисунков 8, 9.

Таблица 8. Расход от проведения валютных операций за анализируемый период

Таблица 9. Источники формирования расходов и их структура

Рисунок 8. Удельный вес источников расходов ОАО «Альфа-Банк»

Рисунок 9. Удельный вес процентных и непроцентных расходов

Процентные расходы составляют основную часть расходов от валютных операций, поэтому их детальный анализ имеет большое значение. Исходя из пяти периодов, рассчитаем средние затраты от проведения валютных операций и представим их в виде таблицы 10 и рисунка 10.

Таблица 10. Средние затраты от проведения валютных операций в общей структуре процентных расходов

Рисунок 10. Удельный вес источников затрат в их структуре

Приведенные данные подтверждают, что преобладающую роль в общей сумме расходов Альфа-Банка по валютным операциям играют процентные расходы и, следовательно, необходимо провести их более детальный анализ с выявлением причин, повлиявших на их размеры.

При анализе непроцентных расходов следует рассмотреть их структуру, определить место каждой группы расходов в их общей сумме. Основную часть непроцентных расходов составляют расчетные операции – 67,33% от общей суммы непроцентных расходов, затем неторговые операции –31,44%, прочие –1,24%.Структура распределения средних по пяти периодам непроцентных расходов приведена в таблице 11 и на рисунке 11.

Таблица 11. Средние затраты от проведения валютных операций в общей структуре непроцентных расходов

Рисунок 9. Удельный вес групп непроцентных доходов ОАО «Альфа-Банк»

Анализ непроцентных расходов показывает, что банку следует рационально уменьшить другие статьи затрат, не допуская неоправданных расходов, таких как штрафы, пени, уплаченные за банковские операции.

Глава 3. Совершенствование валютных операций ОАО «Альфа-Банк»

3.1 Мероприятия по повышению доходности валютных операций Альфа-Банка

На современном этапе развития увеличение прибыли возможно за счет совершенствования уже внедренных операций и введения новых.

На основании проведенного в данной дипломной работе анализа валютных операций предлагаются следующие пути по повышению доходности валютных операций банка:

операции по выполнению форвардных контрактов на приобретение-продажу валюты;

оптимизация процентных ставок по валютным депозитам и кредитам;

технологии проведения срочных операций

оптимизация работы банковских пунктов обмена валют;

открытие 10 новых банкоматов;

выпуск кредитных карточек;

выпуск дисконтных карточек;

выпуск мультивалютных смарт-карточек;

управление счетом через сеть Интернет, мобильные телефоны;

Рассмотрим целесообразность и доходность использования в банковской практике наиболее доходных из предлагаемых мероприятий.

Операции по выполнению форвардных контрактов на приобретение-продажу валюты.

Содержание приведенной услуги сводится к следующему. На день продажи форварда клиенту предлагается заплатить незначительную часть денежных средств за возможность через определенное время купить у банка валюту по предварительно обусловленному курсу или же продать ему валюту на таких же условиях. Сумма, которую платит клиент на момент продажи, называется комиссией или банковским доходом. К моменту выполнения форварда содержание операции сводится к обычной неторговой операции. Клиент также вносит определенный задаток подтверждения серьезности намерений на период между продажей и выполнением форварда.

Выгода банка при осуществлении данной услуги является двойной:

привлекаются бесплатные денежные средства;

возникает возможность практически полностью спланировать работу в неторговых операциях, поскольку известно, сколько и по какому курсу следует продать (купить) иностранную валюту через определенный период времени.

Следует также помнить, что осуществление этих операций связано с определенным риском для Альфа-Банка – возможно резкое изменение курса против предварительно запланированного и придется продавать или покупать валюту на невыгодных для себя условиях. Минимизировать этот риск возможно, применяя такие методы:

четко вести платежный календарь по этим обязательствам;

проводить полнопрофильные «форвардные неторговые операции, согласовывая отдаленные обязательства по приобретению и продаже валюты».

Операция с форвардом имеет определенные особенности. Она предусматривает со стороны банка и со стороны покупателя (юридического или физического лица) покупку права приобретения (продажи) валютных ценностей (форварда) на оговоренную условиями форварда дату с фиксацией цены реализации на момент заключения (продажи) форварда.

Покупатель форварда имеет право отказаться от приобретения (продажи) валюты или право на перепродажу форварда третьим лицам.

Держателем форварда может выступать как физическое, так и юридическое лицо, но реализовать свое право на покупку (продажу) иностранной валюты может лишь физическое лицо.

Держатель форварда может реализовать свое право на приобретение (продажу) валюты лишь в срок, определенный при заключении форварда. В случае нереализации держателем своего права на приобретение (продажу) валюты в определенный форвардом срок последний теряет свою силу и уже не является обязательным для выполнения банком.

Формула для расчета задатка при реализации форварда на покупку иностранной валюты имеет такой вид:

СУММА задатка = (А-В)*360/С*К*Ост, (1)

где А - предусматриваемый рыночный курс валюты на момент реализации

форварда;

В – курс продажи по условиям форварда;

(А-В) – разница в курсах, которую необходимо покрыть путем привлечения задатка и его использования как кредитного ресурса;

С – срок выполнения обязательств по форварду, дней;

К – коэффициент привлечения ресурсов банка в сравнении с учетной ставкой ЦБ РФ;

Ост. – учетная ставка ЦБ РФ на момент заключения форварда.

Формула для расчета задатка по форвардам на продажу имеет аналогичный вид, только элементы в скобках меняются местами:

СУММА задатка = (В – А)*360/С*К*Ост, (2)

где В – курс покупки по условиям форварда;

А – ожидания банка по поводу минимального курса покупки.

Общий принцип реализации форварда сводится к следующему: он может быть привлекательным по курсу, а возможные при этом потери в курсе должны легко покрываться выгодами от использования как ресурса сумм задатка.

Оптимизация процентных ставок по валютным депозитам и кредитам.

Ценовая конкуренция заключается в предоставлении наиболее выгодных финансовых условий по аналогичным услугам. Например, самые высокие процентные ставки или самые низкие тарифы. Использование этого вида конкурентной борьбы дает достаточно быстрые и хорошие результаты.

Несомненно, одним из наиболее важных и решающих факторов, стимулирующих клиентов к сбережению ресурсов именно в этом банке является размер процентной ставки по депозиту, режим начисления процентов и т.п, то есть процентная политика банка.

Размер депозитного процента устанавливает коммерческий банк самостоятельно, исходя из учетной ставки ЦБ РФ, состояния денежного рынка и собственной депозитной политики.

С целью заинтересовать вкладчиков в помещении своих средств в Альфа-Банк используются различные способы исчисления и уплаты процентов. Рассмотрим некоторые из них.

Традиционным видом начисления дохода являются простые проценты, когда в качестве базы для расчета используется фактический остаток вклада, и с установленной периодичностью, исходя из предусмотренного договором процента происходят расчет и выплата дохода по вкладу.

Другим видом расчета дохода являются сложные проценты (начисление процента на процент). В этом случае по истечении расчетного периода на сумму вклада начисляется процент и полученная величина присоединяется к сумме вклада. Таким образом, в следующем расчетном периоде процентная ставка применяется к новой возросшей на сумму начисленного ранее дохода базе. Сложные проценты целесообразно использовать в том случае, если фактическая выплата дохода осуществляется по окончании срока действия вклада.

Привлекательным для вкладчиков является применение процентной ставки, прогрессивно возрастающей в зависимости от времени фактического нахождения средств во вкладе. Такой порядок начисления дохода стимулирует увеличение срока хранения средств и защищает вклад от инфляции.

Некоторые банки с целью компенсации инфляционных потерь предлагают выплату процентов вперед. В данном случае вкладчик при помещении средств на срок сразу же получает причитающийся ему доход. Если договор будет расторгнут досрочно, то банк пересчитает проценты по вкладу и излишне выплаченные суммы будут удержаны из суммы вклада.

Для вкладчика, выбирающего банк с целью размещения средств, определяющим (при прочих равных условиях) может стать порядок расчета величины процента. Дело в том, что при исчислении одни банки исходят из точного количества дней в году (365 или 366), а другие из приближенного числа (360 дней), что отражается на величине дохода.

Привлечение средств вкладчиков в коммерческие банки способствует изменение порядка выплаты процентов. Ведь большая часть КБ выплачивает проценты по вкладам один раз в год. Поэтому в условиях острого дефицита на банковские ресурсы КБ стали выплачивать проценты по вкладам ежеквартально или даже ежемесячно, что позволило им привлекать средства по более низким процентным ставкам.

Как показывает зарубежный и отечественный опыт, для вкладчика важнейшим стимулом служит уровень процента, выплачиваемого банками по депозитным счетам. Поэтому, очевидным мероприятием по привлечению дополнительных банковских ресурсов, является увеличение процентной ставки по депозитам.

По результатам маркетинговых исследований установлено, что эластичность процентной ставки по депозитам составляет 3,6. Т.е. увеличение депозитной процентной ставки на 1% приведет к возрастанию объема привлеченных средств на 3,6%. Опираясь на информацию о размере депозитных средств Альфа-Банка в 2006 г, а также используя результаты маркетинговых исследований, можно приблизительно рассчитать как отразится увеличение процентной ставки по депозитам физических лиц на 1% на объеме привлеченных средств. Следует учитывать, что процентные ставки по различным видам депозитов существенно отличаются, и поэтому для расчета необходимо применять среднюю процентную ставку. Среднюю процентную ставку по депозитам рассчитывают как отношение процентных расходов ко всем средствам, привлеченным в депозиты.

По данным годовой отчетности Банка в 2005 г. процентные расходы Банка составили 95 186,7тыс. долл. Объем привлеченных в депозиты средств физических лиц составил 559922 тыс.долл. Следовательно, средняя процентная ставка по депозитам физических лиц составляла:

95 186,7 / 559922*100 = 12%.

Учитывая эластичность депозитной процентной ставки рассчитаем каким будет объем средств, привлеченных в депозиты физических лиц, если ставка увеличится на один процент.

559922*1,036 = 580079 тыс.долл.

Следовательно, возрастание процентной ставки на 1% приведет к увеличению привлеченных средств на 20 157 тыс. долл. Т.о. банковские ресурсы увеличились на 20 157 тыс.долл, разместив их в доходные активы Альфа-Банк сможет получить дополнительную прибыль. Приблизительный размер дохода от привлечения дополнительных ресурсов можно вычислить, зная средний по Альфа-Банку доход от размещения привлеченных ресурсов. Он вычисляется аналогично средней процентной ставке по депозитам, и равен отношению процентных доходов ко всей сумме активов. В 2005 г средний по Банку доход от размещения ресурсов составил

677 753 / 2 259 178 *100 = 30%

При расчете прибыли полученной от размещения (таблица 12) дополнительно привлеченных средств необходимо учитывать ставку резервирования привлеченных средств, которая на момент расчета составляла 12%.

Таблица 12. Расчет результата от повышения депозитной процентной ставки на 1%

Таким образом, видно, что увеличение процентной ставки по депозитам на 1% приведет к привлечению дополнительных ресурсов в размере 20 157 тыс. долл., от последующего размещения которых Альфа-Банк получит дополнительный доход в размере 5 321,4 тыс. долларов.

Однако постоянное использование такого метода ведет к повышенным расходам и, следовательно, снижению эффективности работы банка. Применение данного метода целесообразно в период быстрого роста рынков, большую часть которых банк надеется завоевать.

Характерной особенностью операций с фьючерсными контрактами является то, что при их покупке или продаже вносится не вся сумма контракта, а лишь залог, составляющий от 2 до 5% от стоимости контракта. Таким образом, появляется возможность совершать операции с рычагом от 1:50 до 1:20, что существенно увеличивает денежный потенциал.

Эти сделки предоставляют практически неограниченные возможности для спекуляций. Кроме того, они просто необходимы для целей страхования (хеджирования) ценовых рисков при заключении экспортно-импортных торговых сделок.

Рассмотрим технологии проведения некоторых сделок.

Примером страхования валютного риска является операция, проведенная одним российским импортером шведской мебели. Размер контракта составлял примерно 300 000 USD, курс USD/SEK (доллар США / шведская крона) 7,8100 крон за доллар. Поступление средств в долларах и оплата контракта в кронах ожидались через три месяца. Ожидая усиления кроны, импортер продал 300 000 долларов США против шведской кроны на условиях маржевой торговли, для чего ему понадобилось открыть гарантийный счет в банке в размере 3000 USD. Через три месяца курс USD/SEK был равен 7,7200. Импортер закрыл позицию (купил доллары США против шведской кроны) по этому курсу, что принесло ему прибыль 27000 SEK. Эта сумма была бы потеряна импортером в результате роста курса кроны, если бы контракт не был захеджирован описанным образом.

Предположим, импортеру из России через 1 месяц на 15.12.2006 необходимо 1 000 000 долларов для оплаты продукции, которая будет поставлена от американского экспортера. Так как импортер опасается повышения курса доллара, он решает застраховаться, заключив форвардный контракт с ОАО «Альфа-Банк». Банк производит котировку курса доллара к российскому рублю по форвардной сделке со сроком погашения 1 месяц. При продаже на форвардной основе у банка возникнет задолженность, и как следствие банк будет иметь короткую позицию в долларах. Возникнет риск, связанный с открытой позицией. Банк хочет застраховать этот риск. Страхование происходит при помощи двух вариантов: посредством комбинации процентной и валютной сделок или форвардной сделки на межбанковском валютном рынке. Так как на форвардный курс оказывают влияние процентные ставки, то для того, чтобы рассчитать форвардный курс банк будет руководствоваться первым вариантом страхования, а именно комбинацией процентной и валютной сделок:

Курс спот на 15.11.2006 RUR/USD 26.6982 26.7044

Процентная ставка на 1 месяц:

По долларам – 9%; по российским рублям – 14%

Банк берет кредит в российских рублях, равный 5 506 200 рублей по курсу спот, под 14 % годовых на 1 месяц для покупки 1 000 000 долларов.

Проценты по кредиту = 5 506 200*0,14*30/360 = 64 239 рублей за 1 месяц

При погашении кредита банку нужно выплатить 5570439 руб.

Далее банк покупает доллары, чтобы закрыть валютную позицию. Поскольку банку доллары не нужны в течение 1 месяца (когда они будут поставлены импортеру), он разместит их на межбанковском валютном рынке на одномесячный период под 9% годовых и получит проценты:

Проценты по депозиту = 1 000 000*0,09*30/360 = 7500 долларов за 1 месяц. То есть через 1 месяц банк выплачивает 5570439 руб. и получает
1 007 500 долларов.

Затем банк выбирает для себя один из вариантов покрытия валютного риска: либо комбинацию процентной и валютной сделок, либо заключение сделки по меньшему форвардному курсу. Банк решает компенсировать клиентскую сделку на межбанковском валютном рынке посредством заключения форвардной сделки, сыграв на разнице курсов.

На межбанковском валютном рынке форвардный курс RUR/USD составил 26.6885. Заключив межбанковскую сделку, банк получит прибыль от страхования.

Таким образом, банком заключаются следующие сделки:

Итак, при проведении этих операций банк получает прибыль равную
26 698 200-26 688 500 = 9700

Общая характеристика валютных операций. Классификация валютных рисков, случаи их возникновения и проявления. Основные методы управления трансляционными валютными рисками и способы снижения их уровней. Схема валютного свопа при посредничестве банка.

Характеристика современных особенностей межбанковских валютных рынков. Интернационализация валютных рынков. Унифицированность техники валютных операций, осуществление расчетов по корреспондентским счетам банков. Страхование валютных и кредитных рисков.

Валютный рынок и валютные операции, лицензирование банковских валютных операций. Валютный курс и котировка валюты, кросс-курсы, валютная позиция. Право на установление прямых корреспондентских отношений с иностранными банками, виды валютных операций.

Порядок лицензирования коммерческих банков для совершения операций с иностранной валютой. Классификация валютных операций. Виды валютных счетов и режим их функционирования. Организация международных расчетов, валютного контроля в коммерческих банках.

Министерство высшего образования Украины Донецкий государственный университет Контрольная работа по дисциплине Международные валютные отношения

Операции банков с векселями с участием резидентов. Получение и передача банками векселей на первичном рынке. Приобретение банком векселей на первичном рынке за денежные средства. Выдача банком векселя резиденту в порядке новации. Оплата вексиля.

Изучение теоретических аспектов проведения валютных операций коммерческими банками. Анализ тенденций на внутреннем валютном рынке страны. Особенности валютных операций банка АО "Казкоммерцбанк". Исследование конверсионной операции (форвардного контракта).

Операции с пластиковыми карточками, их оформление. Эмиссия, эквайринг на территории Республики Беларусь. Особенности учета валютных операций. Нормативные правовые акты, регулирующие операции с пластиковыми карточками. Пример расчетов по сделке спот.

Вклады (депозиты) в долларах США. Правила проведения валютных операций. Банковские операции между банком и резидентом. Досрочное расторжение договора депозита. Покупка и продажа иностранной валюты. Перевод вкладов из белорусских рублей в доллары США.

Изучение роли и задач валютной политики Центрального банка Российской Федерации. Понятие и цель валютного контроля - защиты экономики от резких колебаний денежно-кредитной системы. Политика ЦБ на валютном рынке, изменение валютного законодательства РФ.

Министерство образования Российской Федерации Курганский государственный университет Кафедра Таможенного дела и коммерции Курсовая работа На тему

Нормативно-правовое регулирование учета валютных операций в соответствии с бухгалтерским учетом. Особенности системы нормативных документов. Общая характеристика порядка открытия валютных счетов, необходимые условия и документы для этой операции.

Сущность и классификация валютных операций, валютные риски. Правовая основа проведения валютных операций. Операции коммерческих банков Российской Федерации с иностранной валютой. Перспективы развития валютных операций на примере ООО КБ "Нэклис-Банк".

Осуществление банком валютных операций. Понятие "валютная позиция", расчет открытой и закрытой позиции. Понятия: "иностранная валюта", "валютные операции", "валютные биржи". Внебалансовые обязательства по иностранной валюте и драгоценному металлу.

Понятие и экономическая природа валютных рисков, их особенности и причины возникновения, этапы формирования и значение. Разновидности и характеристики валютного риска, методы регулирования. Механизм и оценка эффективности страхования от валютных рисков.

Необходимость расчета банками своей общей открытой валютной позиции, установление ее ограничений. Описание существующих проблем с концепцией НБУ относительно методики расчета общей валютной позиции банка на современном этапе, пути ее разрешения.

И Н С Т Р У К Ц И Я О ВАЛЮТНОМ РЕГУЛИРОВАНИИ 1.2.1. Объяснение ин.валюты 2.1. 2 . Резиденты: а) физические лица проживающие в АР, в т.ч. граждане временно проживающие за пределами АР

Законодательное и нормативное регулирование учета валютных операций. Различия в порядке учета текущих операций и операций, связанных с движением капитала. Принципы осуществления валютных операций в России. Порядок лицензирования по экспорту и импорту.

Краткая теория валютных операций в банке

Среди видов деятельности банка, которые подвергаются количественному и качественному анализу, анализ валютных операций считается для студентов наиболее сложным в выполнении. И это не зря, поскольку формы отчетности, находящиеся в открытом доступе, содержат незначительные объемы информации, позволяющие дать оценку деятельности банка с иностранной валютой. Однако на практике и эти формы отчетности могут дать вполне объективные выводы, если знать методы анализа и научиться интерпретировать полученные в процессе расчетов результаты.

Данный цикл лекций будет посвящен валютным операциям банка, где мы представим подходы к получению информации о данном виде операций и методы ее анализа.

Следует отметить, что на ресурсах рунета можно найти достаточное количество необходимой для анализа информации (например, ), что может пригодиться нашим читателям, однако, методические подходы к анализу в этих материалах отсутствуют. В этой связи подробно рассмотрим этапы анализа, но прежде кратко изучим теорию валютных операций, что необходимо нам для понимания объекта проводимого нами анализа.

Операции, осуществляемые банками на валютных рынках, могут классифицироваться на основе следующих признаков:

1. По принципу субъектов валютных операций различают:

Валютные операции между резидентами Российской Федерации;
- валютные операции резидентов с нерезидентами.

В первом случае мы имеем операции внутреннего валютного рынка Российской Федерации, а во втором - международные операции.

2. Поскольку все валютные операции, согласно российскому валютному законодательству, должны осуществляться через уполномоченные коммерческие банки, они могут подразделяться на:

Межбанковские валютные операции (сделки «банк - банк»);
- клиентские валютные операции (сделки «банк - клиент»). Первая группа операций формирует оптовый межбанковский валютный рынок, а вторая - розничный валютный рынок.

3. В зависимости от механизма торговли и заключения сделок различают

Биржевые;
- внебиржевые валютные сделки.

4. В зависимости от даты исполнения сделки, то есть даты фактического зачисления валюты на счет контрагента (даты валютирования), выделяют наличные (текущие) и срочные валютные сделки (табл. 1).

Таблица 1. Виды валютных операций в зависимости от срочности их проведения

Если дата валютирования отстоит от даты заключения сделки на срок более двух рабочих дней, то мы имеем срочную валютную сделку. Если дата валютирования - два или менее рабочих дня - это текущая сделка.

5. В зависимости от экономического содержания операций, они подразделяются на конверсионные, депозитные и расчетные.

Конверсионные (валютообменные) операции - это сделки по обмену оговоренных сумм денежных единиц одной страны на валюту другой страны по согласованному курсу и на определенную дату. Конверсионные операции банки проводят по поручению и за счет клиентов (клиентские операции), и за свой счет (собственные валютные операции банка).

Основные виды валютных операций банка представлены на рисунке 1.

Рисунок 1. Виды валютных операций коммерческого банка

Поскольку валютные операции всегда связаны с риском валютных потерь, то валютные операции банка подвергаются постоянному контролю как со стороны самого банка, выполняющего валютную операцию, так и со стороны органов валютного контроля. Поэтому анализ и оценка валютного риска является постоянной процедурой, проводимой в исполняющем банке.

Банки, проводящие операции с иностранной валютой, сталкиваются в основном с двумя видами рисков: во-первых, влияние неблагоприятного движения валютных курсов или процентных ставок на открытую позицию; во-вторых, банкротство второй стороны перед тем, как были заключены обязательства по споту, форварду или депозитные обязательства.

Прежде чем говорить о рисках открытой валютной позиции, необходимо дать ее понятие. Валютная позиция банка, это такое его платежное состояние, когда активы и пассивы по конкретно взятой валюте совпадают или не совпадают. В учебной литературе это состояние описывается так: валютная позиция - соотношение требований (заявок) и обязательств коммерческого банка в иностранной валюте. В том случае, когда активы и пассивы (требования и обязательства) не совпадают, то мы говорим об открытой валютной позиции, когда, собственно, и возникает вероятность наступления риска из-за неблагоприятного изменения курса той или иной валюты. Предположим, банк имеет открытую валютную позицию по доллару США. В том случае, если банк купил данную валюту (длинная открытая валютная позиция по доллару США), то снижение курса доллара США повлечет за собой потери для банка при продаже этой валюты. Если же банк продал доллар США (короткая открытая валютная позиция по доллару США), то при росте курса, банк будет нести потери, покупая эту валюту.

На практике в случае растущего курса, банки держат длинные позиции в устойчивых валютах, курс которых не имеет широкого диапазона изменения, короткие - в слабых валютах. С целью минимизации убытков при неблагоприятном изменении курса валюты, банки прибегают к прогнозированию курсов, лимитированию и хеджированию (страхованию) валютных рисков. Установление лимитов является наиболее используемым в банковской практике инструментом управления валютными рисками.

Можно назвать такие виды лимитов:

1) лимит на иностранные государства - установление максимально возможной суммы для операций в течение дня для каждой конкретной страны;

2) лимит на операции с контрагентами и клиентами - установление максимально возможной суммы операций для каждого клиента или контрагента;

3) лимит инструментария - ограничения по используемым инструментами валютам;

4) лимит убытков - установление максимально возможного размера убытков, после достижения которого все открытые позиции будут закрыты с убытками.

Кроме вышеперечисленных ограничений, в мировой практике с целью минимизации валютных рисков применяются также метод мэтчинга (взаимный зачет покупки или продажи валюты по активу и пассиву) и метод неттинга (максимальное сокращение количества валютных сделок с помощью их укрупнения). Однако основным способом контроля над рисками, возникающими при операциях с валютой, является хеджирование с использованием срочных инструментов, таких как форвардные и фьючерсные контракты, опционы и сделки СВОП.

Анализ активных и пассивных операций банка с иностранной валютой

(продолжение следует)

Основные понятия валютных расчетов

В периоды экономической нестабильности, высокой инфляции многие граждане предпочитают хранить сбережения в свободно конвертируемой валюте (СКВ) или на валютных депозитах.

Валюта покупается и продается, как и любой другой товар, исходя из спроса и предложения. Конечная цена иностранной валюты, полученная в результате торгов, выражается в валютном курсе. Валютный курс – это цена денежной единицы национальной валюты, выраженная в денежных единицах другой страны. Установление курса иностранной валюты называется котировкой .

Различают прямую и косвенную котировку валюты , При прямой котировке курс валюты показывает, сколько единиц национальной валюты надо заплатить за одну или 100 единиц иностранной валюты. При косвенной котировке - сколько единиц иностранной валюты можно получить за одну или 100 единиц национальной валюты.

Цены продажи и покупки валюты отличаются по величине. Разница между курсом продажи и курсом покупки валюты называется спрэдом . За счет различия в курсах спроса и предложения банк имеет возможность покрыть расходы по совершению сделок, учесть возможный риск, связанный с валютными операциями, и получить определенную прибыль.

Рассмотрим, как оценивается доходность финансовой операции покупки валюты. Предположим, некоторая сумма в объеме PV рублей обменена на валюту. Затем через период n лет совершен ее обмен на рубли.

Обозначим сумму в рублях на начало операции ;

Сумма в рублях на конец операции;

и - курс обмена в начале и в конце операции соответственно, имеющий размерность, например, в руб./долл. или в руб./евро. Иначе говоря, - банковский курс продажи валюты, - банковский курс покупки валюты.

Сумма, полученная в результате проведенной операции, может быть определена по формуле:

где

Поскольку в течение n лет в результате инфляции покупательная способность полученной суммы в определенной степени снизилась, то ее реальная покупательная способность может быть определена по формуле:

Здесь - индекс цен за период n лет.

Где - среднегодовой темп инфляции.

Определим доходность рассматриваемой финансовой операции в виде сложной годовой процентной ставки из равенства:

Выразив из этого равенства , найдем формулу для определения доходности операции покупки валюты:

Доходность такой операции равна нулю, если выполняется условие . При операция будет доходной, а при - убыточной.

Пример. Предприниматель, имея свободную сумму 500 тыс. рублей предполагает приобрести на нее валюту с целью сохранения средств от инфляции, с тем, чтобы через 1,5 года вновь обменять валюту на рубли и приобрести на эти средства необходимое оборудование. На начало финансовой операции цена покупки доллара банком составляет 24, 15 руб., а цена продажи - 24,20 рублей. Для евро эти показатели соответственно 34, 65 руб. и 34, 75 руб. Предполагается, что концу срока цена покупки долларов банком составит 24,75 руб., а цена продажи – 24,85 руб. Аналогичные показатели для евро на конец операции – 36, 50 руб. и 36, 60 руб. Среднегодовой темп инфляции прогнозируется на уровне 7,5%.

Определить:

а) сумму в рублях, полученную в результате операции покупки-продажи долларов и евро;

б) покупательную способность полученных сумм с учетом инфляции:

в) доходность финансовых операций;

г) курс покупки валюты банком в конце операции, который обеспечил бы полное сохранение средств от инфляции.

Таким образом, за 1,5 года цены возрастут на 11,46% ,

а)

Из произведенных расчетов видно, что операция с евро в данном случае дает лучший результат.

б) Скорректируем этот результат с поправкой на инфляцию.