Основным критерием успешности бизнеса являются итоговые финансовые показатели, заключающиеся в доходности деятельности. Существует несколько вариантов расчета результативности хозяйственных отношений, одним из которых является вычисление рентабельности продаж по чистой прибыли. Формула названного способа приведена ниже.
Чистая прибыль
Все российские предприятия, принимающие участие в хозяйственной жизни, создаются для получения дохода.
Основным критерием, позволяющим оценить эффективность деятельности, является показатель чистой прибыли предприятия.
Данное значение подлежит обязательному отражению в бух. балансе компании (п. 23 ПБУ 4/99).
Кроме того, Минфин РФ Приказом от 02.07.2010 N 66н утвердил официальные формы баланса и отчета о финансовых результатах.
Согласно вышеназванному акту показатели чистой прибыли предприятия отражаются по строке 2400 отчета о финансовых результатах.
Получить искомое значение эффективности организации можно путем вычитания из показателей по строке 2300 сведений раздела 2410.
Помимо указанного способа, чистую прибыль компании можно получить путем исключения из валовой выручки:
- полной себестоимости;
- налогов, взносов и обязательных платежей.
Также в таком расчете принимают участие доходы и расходы от неосновной деятельности субъекта.
Чистая прибыль предприятия остается в собственности компании и может быть потрачена по усмотрению бенефициаров общества на нижеуказанные цели:
- выплату доходов собственникам бизнеса;
- направление прибыли на увеличение оборотных средств компании;
- развитие организации;
- иные нужды по усмотрению владельцев субъекта хозяйственных отношений.
Также надо учесть, что по чистой прибыли можно рассчитать рентабельность продаж.
Рентабельность продаж по чистой прибыли
Следует отметить, что расчет рентабельности предприятия в целом, как и эффективности продаж, не является обязательным условием для правильного ведения и составления бухгалтерской отчетности.
Однако данное значение необходимо для:
- верной оценки доходности предприятия;
- выяснения доли в прибыли от различных продаж;
- определения динамики поступлений от реализации;
- своевременной коррекции тактики и стратегии бизнеса.
В настоящее время формула рентабельности продаж по чистой прибыли выглядит следующим образом:
РП = ЧП / ВР, где:
- РП - рентабельность продаж;
- ЧП - чистая прибыль;
- ВР - выручка.
Как указывалось выше, значение чистой прибыли содержится в строке 2400 отчета о финансовых результатах, заполняемого предприятием в обязательном порядке.
Показатель выручки отражается в этом же документе, но в строке 2110.
Следует особо отметить, что официальная форма расчета рентабельности продаж по чистой прибыли, как и по иным показателям, на законодательном уровне не разработана. Соответственно, эффективность бизнеса можно рассчитать и с использованием иных значений, например:
- валовой прибыли;
- доходности до налогообложения.
Все перечисленные показатели также содержатся в отчете о финансовых результатах.
В заключение следует отметить, что в положениях отечественного законодательства отсутствуют какие-либо нормативные показатели рентабельности. Соответственно, каждому субъекту хозяйственных правоотношений следует определять приемлемость уровня эффективности своего бизнеса с учетом конкретных особенностей его осуществления.
Рентабельность продаж - экономический показатель, отражающий доход компании на каждый вырученный в результате продаж рубль, или отражающий долю прибыли в общем объеме реализованных товаров или продукции. Рентабельность продаж происходит от немецкого понятия rentabel - доходный или прибыльный, и является с давних времен экономическии и маркетинговым относительным показателем экономической эффективности деятельности продаж.
На практике эффективность продаж определяют по показателю коэффициента рентабельности продаж. Формула расчета коэффициента рентабельности продаж - отношение чистой прибыли компании к выручке и умноженному на 100%
Коэфф. Рентаб.Продаж = (Прибыль / Выручка) * 100%
Западная система учета декларирует понятие Return on Sales (ROS ) и приводит следующую формулу расчета:
Operating Margin = Operating Income / Revenue
То есть отношение операционной прибыли к выручке. Другими словами, рентабельность продаж (ROS) – сколько же денежных средств от объема проданной продукции является прибылью компании.
Рентабельность продаж может сказать о том, какой является деятельность организации по реализации ее продукции: прибыльной либо убыточной.
Понятие рентабельности продаж (РП или ROM)
- РП – показатель, отражающий способность руководителей организации контролировать всевозможные издержки. Данный показатель выражается в процентном отношении дохода и выручки.
- Коэффициент РП – показывает, какая часть прибыли приходится на одну заработанную условную единицу.
Предположим, что финансовая эффективность предприятий практически одинакова. У предприятий с наименьшим производственным циклом рентабельность продаж будет ниже, чем у предприятий с долгосрочным циклом.
- Если РП менее нуля, то можно сделать вывод о работе предприятия себе в убыток, так как в этом случае себестоимость превышает выручку.
- Рентабельность нулевая – знак того, что организация затрачивает на производство ровно столько же, сколько приобретает после продажи.
- Положительная рентабельность продаж означает, то что проект является прибыльным. Чем больше показатель, тем лучше для предприятия.
Понятно, что показатель рентабельности очень зависит от сферы деятельности предприятия. Например, в банковской деятельности этот показатель способен достигать 100%, а в тяжелой промышленности – и 3%.
Увеличение рентабельности продаж
Увеличение РП, несомненно, положительный фактор для любой компании.
Об увеличении рентабельности можно говорить если:
- При анализе выяснилось, что темп роста дохода больше темпа роста издержек.
На это могло повлиять следующее:
- Увеличился объем продаж.
- Изменился ассортимент выпускаемой продукции.
При увеличении потребности на товар со стороны покупателей, позже наблюдается и увеличение количества продаваемой продукции. Следовательно, вследствие работы производственного рычага доход растет быстрее издержек. Руководство компании в силах достигнуть роста выручки путем поднятия цен на определенный товар либо вовсе помять его ассортимент.
- При анализе выяснилось, что темп снижения доходов гораздо меньше, чем темп снижения издержек.
К этому, как правило, может привести:
- поднятие цен на произведенную продукцию;
- внесение изменений в структуру ассортимента продаж.
Эти события считаются не совсем положительными для предприятия, и руководство должно это осознавать. Ведь показатели рентабельности выглядят лучше, но размер дохода при этом уменьшается.
Рост выручки и уменьшение затрат. Это достигается, если:
- внесены изменения в ассортименте продаж;
- были изменены уровни затрат;
- повышены цены.
Эта ситуация, бесспорно, является положительной для организации.
Её уменьшение
Об уменьшении РП можно говорить в следующих случаях.
Темп роста издержек больше, чем темп роста дохода
На это могут оказывать влияние следующие причины:
- уменьшение цен;
- изменение в сторону увеличения уровня затрат;
- изменения в структуре ассортимента товара.
Такая ситуация не является положительной тенденцией. Чтобы улучшить ситуацию, важно подумать о ценообразовании в организации, а также о том, как ведется контроль затрат.
Темпы снижения доходов быстрее темпов снижения издержек
Эта ситуация, как правило, возникает только по одной причине:
- Уменьшение объемов продаж. Она вполне нормальна, если организация по той или иной причине решает сократить свое производство на определенном рынке. Затраты снижаются гораздо медленнее, чем выручка, вследствие действия производственного рычага.
Рост затрат и уменьшение выручки
Причины, которые могли повлиять на этот факт:
- были снижены цены;
- было решено внести изменения в структуру ассортимента товара;
- увеличены нормы затрат.
В этой ситуации также желательно провести анализ образования цен на предприятии, уделить внимание контролю затрат.
Примечание: Если рынок стабилен, то доход, как правило, изменяется быстрее издержек лишь только под влиянием производственного рычага.
Формула
На самом деле, РП несложно посчитать, используя цифры, которые Вам уже известны. Для этого Вам потребуется выбрать подходящую формулу из трех ниже перечисленных и подставить свои значения. Если же Вы не располагаете конкретными цифрами, то их всегда можно найти в балансе.
Расчет формулы рентабельности продаж
В общем виде формула РП выглядит следующим образом:
РП = прибыль (убыток) от продаж / выручка от продаж * 100%
Однако принято также рассчитывать валовую, операционную и чистую РП. Все способы в вычислении будут отличаться числителем, а знаменатель всегда остается неизменным.
Формула 1: расчет валовой РП
РП = валовая прибыль: выручка от продаж * 100%
Данный показатель отражает долю прибыли в каждой денежной единице, заработанной предприятием.
Формула 2: расчет операционной рентабельности (рентабельности продаж по EBIT)
РП = прибыль (убыток) от налогооблажения: выручка от продаж * 100%
Показатель отражает долю прибыли от продаж перед уплатой налогов и процентов в каждой денежной единице, заработанной предприятием.
Формула по балансу
Согласно новой форме баланса выше перечисленные формулы рентабельности продаж будут выглядеть соответственно следующим образом:
Общая формула:
РП = стр.2200: стр.2110 * 100%,
Формула 1:
РП = стр.2100: стр.2110 * 100%,
Формула 2:
РП = стр.2300: стр.2110 * 100%,
Формула 3:
РП = стр.2400: стр.2110 * 100%.
Согласно старой форме баланса эти же формулы выглядят иначе:
Общая формула:
РП = стр.050: стр.010 * 100%,
Формула 1:
РП = стр.029: стр.010 * 100%,
Формула 2:
РП = стр.140: стр.010 * 100%,
Формула 3:
РП = стр.190: стр.010 * 100%,
где: РП – рентабельность продаж;
Важно! Актуальная (новая) форма отчетности утверждена Приказом Минфина РФ от 02.07.2010 г. № 66н.
Примечание: С 01.01.2013 г. отчет о прибылях и убытках именуется отчетом о финансовых результатах.
Коэффициент РП и его формула
Как уже говорилось выше, коэффициент рентабельности отражает долю прибыли организации, приходящуюся на каждую условную единицу заработка. Это, в общем, и есть рентабельность. Коэффициент рассчитывается по уже представленным формулам, только не в процентном выражении.
Как же следует рассчитывать коэффициент рентабельности продаж:
К РП = прибыль (убыток) от продаж / выручка от продаж
Упомянутый коэффициент также можно посчитать, используя баланс. Его также возможно рассчитывать не только в общем, но и по каждому отдельному товару либо услуге. Это имеет смысл, если необходимо проанализировать экономическую деятельность любого предприятия.
Как же интерпретировать рассчитанные значения
К примеру, рассчитанная рентабельность РП составляет 25%. Это говорит о том, что на каждые 100 денежных единиц предприятия приходится 25 единиц прибыли. Также можно пояснить ответ следующим образом: на каждый рубль приходится 25 копеек прибыли.
Примечание: Рассчитывая коэффициент рентабельности, мы получаем факты. Но получив конкретное значение, мы никогда не сможем сказать: выгодны те или иные вложения капитала или нет. Для этих целей рассчитываются, к примеру, показатели активов.
Пример расчета
Выручка от продаж предприятия ОАО «Иволга» за 2013 год составила 10 млн. рублей, а в 2014 году она увеличилась до 12 млн. Операционная прибыль (до налогообложения) в 2013 году составляла 3 млн. рублей, а в 2014 году она возросла до 3,8 млн. Как изменилась операционная РП?
Решение:
Рассчитаем операционную рентабельность продаж в 2013 году:
РП 2013 = 3млн./10млн.*100% = 30%.
Рассчитаем этот же показатель за 2014 год:
РП 2014 = 3,8млн./12млн.*100% = 31,7%.
Рассчитаем изменение рентабельности продаж:
∆ РП = 31,7% – 30% = 1,7 %.
Вывод: В 2014 году рентабельность продаж по прибыли до налогообложения увеличилась на 1,7%, что, бесспорно, является положительной тенденцией для предприятия ОАО «Иволга».
Замечание: Коэффициент рентабельности продаж рассчитывают по показателям отчетного года. Соответственно, плановый эффект от долгосрочных капиталовложений он отражать не может.
Нет ничего более важного для руководства предприятия, как максимизация доходов. В связи с этим, рекомендуется периодически проводить расчеты и анализировать рентабельность продаж, а затем сравнивать показатели с предшествующими периодами, выявлять значимые факторы и делать для себя значимые выводы на будущее.
Для оценки эффективности работы любого предприятия необходимо проводить регулярный анализ по результатам деятельности за определенный период времени. В этой статье расскажем о формулах рентабельности продаж и оценке эффективности предприятия по этим показателям.
Определение и пояснения
Рентабельность продаж является важным экономическим показателем для любого предприятия. В общем понимании рентабельность продаж показывает, какой процент чистой прибыли получает организация от выручки, а точнее - какая доля дохода содержится в одном рубле от проданной продукции. По сути, уровень рентабельности продаж, выраженный в процентах, дает возможность оценить, насколько выручка покрывает расходы и какой доход получает компания от реализации продукции или услуги.
Многие начинающие предприниматели задаются вопросом, а надо ли вообще просчитывать рентабельность продаж и что это дает? Рентабельность продаж выступает индикатором успеха финансовой деятельности предприятия, особенно это касается компаний с небольшим объемом производства.
При помощи различных формул и показателей рентабельности продаж можно наглядно увидеть, насколько эффективно используется капитал и ресурсы предприятия, правильно ли выстроена стратегия рынка и ценовая политика. Рентабельность объема продаж характеризует эффективность главного аспекта деятельности предприятия – реализацию основной продукции.
Например, если при подсчете рентабельности продаж компании получился показатель 25%, это означает, что с каждого рубля выручки предприятие получило 25 копеек прибыли. Не менее показательным инструментом выступает сравнительный анализ показателей за различные отчетные периоды. Если уровень рентабельности продаж упал, это означает, что темпы роста затрат опережают темпы роста выручки. То есть затраты на производство выросли, а выручка снизилась или осталась на прежнем уровне. Надо искать пути решения:
- увеличивать объем продаж;
- изменить ценовую политику;
- снижать себестоимость продукции;
- менять или расширять ассортимент;
- искать новые пути реализации продукции и рынки сбыта;
- повышать спрос (реклама, маркетинг).
То есть, регулярный анализ рентабельности прибыли от продаж дает возможность оценить степень финансового роста или падения компании. При более детальном разборе можно выявить сильные и слабые стороны производственной и финансовой политики предприятия и на основе анализа создать эффективную стратегию роста доходности.
Если компания производит несколько видов продукции, реализует разные группы товаров или предлагает различные виды услуг, можно рассчитать рентабельность прибыли продаж по каждой отдельной категории. По результатам расчетов определяется вид продукции, которая наиболее выгодна для предприятия.
Формула рентабельности продаж
Для определения рентабельности объема продаж используется несколько формул. Рассмотрим две наиболее часто используемые:
- классическая формула рентабельности продаж от прибыли от продаж;
- алгоритм расчета рентабельности продаж по валовой прибыли.
Где применяется
Результаты расчета рентабельности продаж используются для различных целей:
- для сравнительного анализа работы предприятия за определенный период;
- для ценообразования на один из видов продукции;
- для изучения спроса на ассортимент.
Пример применения рентабельности в таблице.
После сравнительного анализа деятельности предприятия с данными показателями, можно сделать выводы:
- В 2018 году показатель рентабельности снизился на 3,6% процента.
- Прибыль от реализации продукции сократилась на 23%.
- Выручка также снизилась, но не так значительно, как другие показатели
Вывод – падение рентабельности продаж и доходов предприятия обусловлено повышением затрат на производство продукции. Раз выросла себестоимость, значит нужно повышать цену единицы товара или увеличивать объем продаж. В зависимости от конкретной деятельности компании возможно стоит изучить возможности снижения затрат на производство или управленческих расходов.
Нормы рентабельности продаж
Точно установленных показателей рентабельности продаж нет, так как многое определяется сферой деятельности, размером и стадией развития организации. В различных отраслях промышленности и хозяйственной деятельности есть отдельные среднестатистические показатели, которые свидетельствуют об эффективности работы организации.
В общем, в экономической деятельности считается, что рентабельность продаж от 1 до 5% - низкая, от 5 до 20% - средняя и стабильная, от 20-30% - высокорентабельный показатель. Рентабельность продаж выше 30% приравнивается к суперэффективной и доходной хозяйственной деятельности.
Финансовый анализ оперирует различными инструментами для оценки устойчивости положения предприятия на рынке и эффективности управленческих решений.
Основной из них – это расчет рентабельности, который проанализировать относительную доходность, которая рассчитывается как доля в затратах финансовых ресурсов или имущества.
Можно произвести расчет рентабельности:
- Продаж;
- Активов;
- Производства;
- Капитала.
Наиболее ярким показателем финансового состояния компании является рентабельность продаж.
Значение показателя используют для:
- Осуществления контроля за прибылью предприятия;
- Контроля прибыли или убыточности продаж по категориям товара;
- Мониторинга соответствия тактических целей стратегическим;
- Сравнения показателей со средними по отрасли.
Рентабельность продаж – определение
Рентабельность продаж – это финансовый инструмент, который позволяет оценить, сколько прибыли заложено в каждом рубле, который предприятие получает в виде валовой выручки в процентах.
Рентабельность наглядно демонстрирует долю прибыли, занимаемой в товарной выручке.
Выделяют расчет рентабельности:
- по валовой прибыли;
- по прибыли по балансу;
- по операционной прибыли;
- по чистой прибыли.
Как посчитать рентабельность продаж по балансу?
С помощью данных баланса и формы 2 (финансовые результаты) можно без трудностей считать показатель рентабельности продаж.
РП=прибыль (убыток) от продаж/показатель товарной выручки
- РП баланс = строка 050/ строка 010 (форма 2);
- РП баланс = строка 2200/ строка 2010.
Как рассчитать валовую и операционную рентабельность?
РПВП =ВП / ТВ , где
ВП — валовая прибыль от реализации товара;
ТВ — выручка от продаж товара.
Валовая прибыль — сумма всей прибыли предприятия, разница между товарной выручкой и суммы расходов, которую использовали, чтобы произвести продукцию, то есть себестоимостью.
ОР = EBIT / ТВ , где
EBIT — прибыль до того, как из нее вычли налоги или проценты.
EBIT — это показатель между чистой прибылью предприятия и всей прибылью.
EBIT = ЧП — ПР — НП , где
ЧП — чистая прибыль;
ПР — расходы в процентах;
НП — сумма налога на прибыль.
Чистая рентабельность продаж
Уровень чистой рентабельности продаж или РП по чистой прибыли – это доля чистой прибыли от валовой выручки предприятия.
Это один из наиболее наглядных показателей эффективности деятельности предприятия, так как показывает, сколько копеек чистой прибыли содержится в одном рубле продаж фирмы.
РП чистая = ЧП/ТВ , где
- ЧП — чистая прибыль;
- ТВ – товарная выручка (валовая выручка) предприятия.
Данные показатели можно получить двумя способами:
- Найти в отчетности предприятия, а именно в форме 2 «Отчет о финансовых результатах»
- Если первый вариант по каким-либо причинам не приемлем , то можно самостоятельно рассчитать необходимые показатели.
ТВ = К*Ц
, где
- К – количество, проданной продукции в единицах;
- Ц – цена единицы продукции.
ЧП = ТВ – С/С – Н – Р прочие + Д прочие , где
- С/С – полная себестоимость продукции;
- Н – налоги;
- Р прочие – прочие расходы;
- Д прочие – прочие доходы.
К прочим относятся доходы и расходы от неосновной деятельности предприятия:
- Курсовая разница;
- Доходы/расходы от продажи различных ценных бумаг;
- Доход от участия в капитале.
Рентабельность продаж наглядный показатель для определения доли различных видов прибыли в валовой выручке предприятия.
Отслеживая показатель рентабельности во времени, менеджер компании получает информацию о динамике развития и темпах достижения стратегических целей намеченных руководством предприятия.
Рентабельность продаж – значение
Рентабельность продаж – это своего рода лакмусовая бумажка для определения на эффективности ценовой политики предприятия. Может применяться для контроля над издержками фирмы.
Произведя необходимые расчеты, менеджер компании увидит, сколько останется денежных средств после покрытия расходов по себестоимости и осуществления всех необходимых платежей (проценты за пользование кредитами, расчеты с бюджетом и прочие).
Показатель рентабельности продаж является инструментом для анализа финансового состояния отчетного периода. Он не пригоден для среднесрочного и долгосрочного стратегического планирования.
- КРП вырос.
Такая ситуация указывает на:
- Увеличение расходов запаздывает в сравнение получением средств от осуществляемой деятельности.
Предпосылки:
- Возрастание объемов товарной выручки , что, скорее всего, сопряжено с увеличением объема продажи товаров или оказания услуг. При этом возникает, так называемый, эффект производственного левериджа;
- Смена ассортимента реализуемой продукции, что является хорошей альтернативой повышению цен на товар для увеличения валовой выручки предприятия. При этом может существенно снизиться себестоимость продукции, что также приведет к увеличению товарной выручки.
- Сокращение расходов происходит быстрее, получение денежных средств деятельности предприятия.
Причины:
- Увеличение стоимости продукции (товары или услуги);
- Ассортимент реализуемой продукции существенно изменился.
При любой из указанных причин рентабельность продаж вырастает формально. Доля прибыли станет больше, но в натуральном выражении останется неизменной или снизится.
Причина — это снижение товарной выручки. Такое повышение показателя не является однозначно положительным. Необходимо отследить ситуацию во времени. А также проанализировать ассортимент продукции и механизм ценообразования.
- Денежная масса от осуществляемой деятельности растет, а расходы предприятия падают.
Предпосылки:
- Изменение ценовой политики;
- Структура продаж изменилась;
- Изменились затраты по регламенту.
Подобное положение вещей наиболее приемлемое и желанное для предприятия. Дальнейший анализ в таком случае должен быть направлен на расчет стабильности положения фирмы.
- КРП снизился.
Такая ситуация означает, что:
- Прирост денежной массы от осуществляемой деятельности не успеваю за увеличением расходов предприятия.
Предпосылки:
- Увеличение расходов на фоне инфляции;
- Изменение ценовой политики предприятия в сторону максимального снижения стоимости продукции (товаров, услуг);
- Изменение спроса на товар;
- Снижение показателя является крайне неблагоприятным вне зависимости от того, какая из причин оказала наибольшее влияние.
- Уменьшение прироста денежной массы от продажи продукции происходит быстрее , чем уменьшение расходов предприятия.
Предпосылки:
- Спрос на продукцию предприятия существенно упал.
- Ситуация является достаточно стандартной . Практически у каждого предприятия есть сезонность деятельности. Однако необходимо анализировать, с чем связанно падение продаж.
- Расходы выросли на фоне уменьшения товарной выручки.
Предпосылки:
- Уменьшение стоимости продукции (товары или услуги);
- Изменение спроса на различные группы товаров предприятия.
- Тенденция крайне неблагоприятная. Необходим контроль структуры продаж, ценовой политики предприятия и системы учета затрат.